高预期：25年是最乐观的时候：27年50~100w台无法被证伪，特斯拉量产在即，持续释放催化。

量产元年：无需担心降本，价稳量增，25年的量纲非常容易实现，26年才是真正的考验时刻。

边际变化：每一轮最强标的都是边际变化最大的股票，9月的双林股份，12月的兆威机电，1月的震裕科技。

关注新票：资金对新票的渴望非常强烈，例如斯莱克，福达股份、福来新材

节奏：11月华为链更强，1月T链更强。

T链：聚焦核心标的，关注送样标的的边际变化

核心标的：大概率在首批次供应名单的公司：三花智控，拓普集团，北特科技，新剑（五洲新春），肇民科技，旭升集团，鸣志电器，绿的谐波

送样标的：仍在送样测试中的双林股份，震裕科技，兆威机电，双环传动，贝斯特，斯菱股份，丰立智能，中大力德，安培龙

边际变化：9月双林送样TP，1月震裕送样北美，2月旭升送样三花

国产链：思维发散，寻找新票

华为链：低位信质集团，低PE的豪能股份，祥鑫科技

字节链：预期差大，目前尚未发酵。观点来自网络仅供参考

$三花智控(SZ002050)$ $拓普集团(SH601689)$ $鸣志电器(SH603728)$