一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开低走下跌0.65%，深成指和创业板指则分别微涨、微跌。DeepSeek、云服务、多模态AI、机器人、存储芯片等领涨热点题材，铜缆高速连接+光模块+英伟达、煤炭、食品+酿酒+旅游、保险+银行、建材、家居等领跌。六成来个股上涨，涨停板77个，其中一字板13个，另有36个涨逾10cm，涨停被砸个股34个。跌停板33个，另有22个跌逾10cm，大跌5%以上个股160个。

指数开盘最高点，再度见证了量化引领的逢高开就抛压重重的生态。量化要的是差价，有波动就行。而我们要的是主升，没有主升时涨起来也容易是盘中富贵。如今的生态下情绪波动很是激烈，纯情绪投机那套很难跟上量化的节奏，因为那是小米+步枪在对抗核弹级的工具。唯有用大逻辑大趋势去反制，跟不上极端情绪化的节奏就学习做差价的节奏，能够反复炒的热点和个股才能用低位买了冲起来卖的节奏去应对。量化时代交易致胜的核心是逻辑+趋势+节奏，且尽量向大容量的热点和个股看齐。短线活跃票已经流行涨涨歇歇的趋势性炒法，流行阴包阳和阳包阴，玩的是出其不意，单纯看技术图形的话容易被反向套路，也就需要逻辑够硬才有那个底气。当然也有极少数情绪小票是那样玩的，那一定得是背后的庄家资金足够雄厚，我们看不透那些就要跟随主流玩法。

所幸的是AI应用引领的题材股还算活跃，从而个股并非难看。领涨核心是DeepSeek概念，因为这一块开的太高，且很多票没什么切入点，所以能够舒服切入的人形机器人概念又打出了活跃度。机器人概念是产业逻辑驱动的大趋势，其行情后面还会风起云涌。需要注意的是个股涨涨歇歇的趋势性炒法和轮涨已经很明显，就别刻意去追求个股短线的持续暴涨模式，而是从节奏的角度去把握。DeepSeek概念今天还是一窝蜂的炒法，会是一个先情绪后逻辑的过程。其实真正直接相关的票没几个，仅仅是对接适配的话意义不大，那几乎任何公司都可以，关键要看对应的AI应用潜质。故而短线炒下情绪，更大的潜能是激活行业性的趋势。DeepSeek只是开始，各类AI应用百花齐放则是未来，未来AI应用各细分领域会出现很多趋势性的投资机会。

大盘中阴下跌，终究还是未能摆脱去年底以来高开就低走的宿命。盘中跌势倒是不恐怖，毕竟大盘是开盘两分钟就砸绿了。暂且仍定性为节奏问题，方向性选择后续再定夺。如今不习惯于高开，低开也不至于就此砸下去，明天估计会是先洗一洗再起来的节奏。当前总体先从震荡反复的节奏上去把握，大盘本来是失真的，很多热点个股是要从其本身走势及节奏去把握的。未来的生态会有很多票独立于大盘而存在，就不能死盯着大盘不放，震荡期热点方向及节奏至上。

二、盘中主要热点题材

1、DeepSeek

网传股权关联：浙江东方、华金资本

知识蒸馏：智信精密、东方中科

MLA机制：南威软件、飞利信

DeepSeek算力：航锦科技

持有幻方产品：阳光照明

对接DeepSeek+云服务：杭钢股份、优刻得、青云科技、安恒信息

端侧对接DeepSeek+AI智能体：美格智能

对接DeepSeek+数据要素：每日互动

对接DeepSeek+端侧芯片：安凯微

对接DeepSeek+云通信：梦网科技

对接DeepSeek+AI画图：万兴科技

对接DeepSeek+AI视频：当虹科技

对接DeepSeek+AI安全：三六零

对接DeepSeek+算力：超讯通信

DeepSeek+数字营销：天娱数科

DeepSeek+数据要素：拓尔思

2、云服务（计算）：大位科技、云赛智联、浙大网新、首都在线、用友网络、宁波建工、浙数文化、美利云、开普云、数据港

3、机器人

间接参股宇树机器人：实益达、景兴纸业、金发科技

间接参股宇树机器人+人形机器人：卧龙电驱

合作宇树科技+人形机器人：盛通股份

人形机器人：鸣志电器、巨轮智能

机器人+AI智能模组：日海智能

机器人+煤炭机械：冀凯股份

机器人+智慧空间：达实智能

机器人+智能装备：天永智能

机器人+机械装备：天元智能

碳纤维+消费电子：光大同创

4、其他AI应用

AI智能体+甲骨文：新炬网络、泛微网络

AI+脑机接口：岩山科技

AI医疗：卫宁健康

AI司法：金桥信息

AI审核：汇洲智能

AI教育：竞业达

5、超跌+潜在ST风险股

建筑装饰+稀土：创兴资源

建筑PC构件：华嵘控股

AI+华为昇腾：川大智胜

医疗+地产：济高发展

光伏+餐饮：中科云网

半导体设备：和科达

缝制机械：精伦电子

网安：国华网安

农药：辉丰股份

6、其他

华为昇腾：拓息、泰嘉股份、恒为科技

存储芯片：大为股份、西测测试

收购+股权变更：中基健康

字节+数字营销：利欧股份

DRG+数据要素：国新健康

汽配+智能驾驶：伯特利

算力+商汤：东方材料

体育健身：舒华体育

玻璃瓶：山东华鹏

影视：光线传媒

风电：中电电机

地产：卧龙地产

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，也从来不荐股。据此买卖，风险自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报