11月28日，A股大盘仍处于多空博弈的角斗当中，目前还看不出明显的分水线来，而在这个你来我往的推拉之间，半导体板块显示出明显的上冲迹象，颇有一些千军万马我来扛的气概。（下图，早盘表现）

叠加利好，头部企业显威风

从消息面来看，撑起这份勇气的是一干头部企业的冲涨，寒武纪，中科曙光、云天励飞，恒烁股份、英集芯，中科蓝讯、海光信息，龙芯中科等个股纷纷大幅拉升。

其实昨日开始寒武纪就已经涨停了，得益于三季度亮眼的业绩，你想想翻开成绩单，成绩单赫然显示着三季度单季营收1.2亿，同比增长近285%，截至三季度末，公司预付款达8.5亿，环比增长55%，存货达到10.2亿，环比暴增325%，这样的基本面看着就令人“血脉喷张，浑身舒畅”，自然寄予更多的期待，国内寒武纪是与海外的英伟达相对标的，重任担当，芯片龙头的表现对半导体的整体拉动性自不用多说，绝对的应该称“大拿”，自然是国内半导体行业正向的重要指标。

海外封堵，国内显现超反弹力

海外对于国内半导体的封堵愈来愈紧，这反而进一步提高了国内实现国产自主可控的迫切性，实现技术升级，加速突破的意志力大大增强，国内资金抱团半导体的操作也越来越明显，因为从行业堵截的角度来讲，“狭路相逢勇者胜”，国内要想不被牵制只能走自主可控的道路，因此我们看在围绕半导体为主线的科技尖端制造业周围，投团的资金非常明显，半导体板块更是拥趸着相当规模的力量；

科技牛能带动板块支撑月尾行情吗？

前面已经有华为mate70系列产品发布带来了热情，加上半导体头部企业的领衔拉动，可以说市场的前奏效果还是非常不错的，后续国内更多手机品牌也将推出新产品发布会，无疑会形成较强的气氛联动，对于半导体板块的上涨是有益的，而从月尾行情来看，交易日已经所剩无几，相信头部资金应该会保持这种高亢的情绪，一方面给月尾有一个好的收声，另一方面也给12月积累更多的乐观预期，因此在半导体市场，确定性相对应该更高。（下图：924以来半导体板块的表现相当踊跃）

从924以来，半导体主题作为市场主线反弹的力度相当的猛烈，即使在11月波动震荡的调整盘中，也表现出非常强的支撑力和十足的韧性，从配置组合上来讲半导体主题不可或缺应该有它的地位，不仅仅是相信自主可控的突破性，其实还包括我们对于国内人才济济的相信，举国发展并不是一句空话，而是有志者事竟成的动力。

总之，国内芯片行业依托于庞大的消费市场，已经实现了“科技创新+消费市场”循环的良性运转，这是科技突破，创新发展得以实现的关键条件，半导体板块有望“成事”，这一波半导体行情还将持续，必将走出一条半导体崛起的自信之路。