市场全天探底回升，沪指盘中一度跌破2700点。总体上个股跌多涨少，全市场超3600只个股下跌。两市成交额4793亿，较上个交易日缩量454亿，创年内第三地量。截至收盘，沪指涨0.49%，创业板指跌0.11%。昨天的这个上涨，本质上还是对上周五大盘情绪过冷的一次修复。不过当前成交量没有明显放量，无所作为，所以暂时期望不用太大！

题材这块，混沌不堪，目前，低价低位的国改/央改+重组是盘面最热。保变电气，国改+重组+低价，双城药业，国改+重组+低价。

羸弱的行情，割裂的市场，被抱团的鸡犬升天，被淘汰的单边A杀，节奏对的吃大肉，节奏错的，能割肉到怀疑人生，非常人能驾驭。

行业复盘：

1.红利：由于近期的连续调整，红利指数今年已经转负，累计跌了5.5%。该现象引发了市场热议，红利究竟是短期调整还是行情结束？市场主流依然认为红利值得长线长投，主要论据是觉得红利的中长期基本面逻辑未改变，同时短期回调是绝对收益的资金获利了结导致。

咋说呢，红利指数好就好在编制方式，比如煤炭银行水电涨多了，股息率被动下降，这就会降低其权重，类似做了动态止盈。不过值得深思的是，这波涨的是否单纯是红利逻辑呢？是否隐含了大盘低波亦或是gid的阿尔法呢？

2.计算机：Open AI发布了o1新模型，重点升级了思维和推理能力，在编程、数学、科学等强逻辑领域能力大幅提升。新模型在训练和推理端同步推动算力需求倍增，应用端进一步降低各领域开发成本。

大模型现在卷的厉害，不成为六边形战士，后边很容易被竞品替代。话说之前GPT吵吵限制国内API调用，后来貌似不了了之了，一些大的合作机构还在继续沿用的。

3.消费电子：天风郭明錤表示，iPhone 16系列在首周末预购销量预估约3700万部，较去年15系列同比减少约13%，关键在于iPhone 16 Pro系列低于预期。

之前就感觉苹果预期给高了，AI功能延期，而且大中华地区压根就没有，相当于最大卖点没了，同时硬件还在挤牙膏，所以为啥消费者还要无脑买单呢？就因为苹果税高吗。

我是多年苹果用户，感觉这一轮有可能要切华为了。三折叠看盘的卖点太扎心来不了，但Mate 70据说外观和性能都有较大的飞跃，考虑蹲一波。

4.医药：手套茅英科医疗20cm跌停，原因是美国提高了部分对华产品关shui，其中医疗手套税率从7.5%升至25%。这事确实负面，不过这次除了手套还有很多产品被大幅提高税率了，结果就医疗的市场反馈最差，如果说内资没有歧视我是不信的。

5.房地产：继广州花都买房享受"准户口"待遇后，广州南沙区最近也传出买房即可落户的消息，而且"解除限购"也在传闻之列。尽管还未官宣，但部分房产一线工作人员称，政策已经在执行。今年都过去一大半了，楼市数据就摆在那，还扭捏啥呢，放开都不见得有用，还怕过热啊

财经要闻

1、国常会：要尽快疏通“募投管退”各环节存在的堵点卡点，支持符合条件的科技型企业境内外上市，大力发展股权转让、并购市场，推广实物分配股票试点，鼓励社会资本设立市场化并购母基金或创业投资二级市场基金。

2、业内人士预计，全球首张无人驾驶载人航空器运营合格证今年内颁发，年底前有望推出“空中的士”服务。

3、“中船系”千亿元重组预案公布。中国船舶将以发行A股股票方式换股吸收合并中国重工，并确定中国重工与中国船舶的换股比例为1:0.1335，即每1股中国重工股票可以换得0.1335股中国船舶股票。两只股票均将于9月19日起复牌。

4、小米三折叠手机专利曝光：背面采用水平放置的摄像头方案，水平放置了3个摄像头，并配有一个LED闪光灯。

个股淘金

中国船舶(600150)拟换股吸收合并中国重工，明日起复牌。

南微医学(688029)拟使用自有资金不超过3672万欧元购买CME51%股权。

时空科技(605178)中标1.83亿元河道综合整治及智慧文旅项目，约占公司2023年度营业收入的90.05%。

温氏股份(300498)拟以9亿元-18亿元回购股份。

华东重机(002685)以7425万元收购的锐信图芯合计37.50%股权并增资。

三未信安(688489)发布新一代抗量子密码系列产品。

国林科技(300786)拟吸收合并全资子公司国林流体、国林新能源。

水晶光电(002273)参与设立的产业基金拟投资光驰半导体。