指数窄幅震荡，控制的很到位！

成交量继续保持一万亿水平，但已经连续三天小幅缩量了。

盘面给人的感觉就是很焦灼，东一榔头西一棒子，找不到核心的东西，资金也比较犹豫，应该封板的封不住，应该反包的却掉头向下。

高位连板晋级难度太大，低位板很难找到核心价值。

趋势大票尾盘回落，也预示着回调即将发生。

面对这样的盘面，减仓或许是最佳的选择。

今天做了大幅减仓，机器人留1成仓位，AIPC的亿道信息和减肥药的常山药业均止盈清仓。整体仓位只剩下一成，等待时机。

今天不做太多盘面解析，主要聊一聊AIPC和AI手机。

AIPC，智能笔记本电脑。

思泉新材：公司是业内为数不多能提供消费电子产品系统化散热解决方案的提供商，AI给消费电子终端带来了新的机遇，AI应用要求更高的算力性能支撑，将会对散热解决方案提出更高的要求，从而单机价值量进一步提高，AI手机、AIPC等电子产品的性能释放需要散热来保障，公司目前已拥有人工合成石墨散热膜、人工合成石墨散热片、均热板、热管、导热垫片、导热凝胶、导热脂等较为完整的导热材料产品，应用场景为手机（含AI手机）、平板、笔电（含AIPC）等消费电子、汽车电子、通信基站等领域，公司可以针对电子产品不同的散热需求提供系统化的散热解决方案，是行业内为数不多的能够提供消费电子产品系统化散热解决方案的提供商。

公司是去年10月份上市的次新股，最高价121.98元，强压力位在96.7元附近，目前股价92.98元，近5个交易日涨幅60.64%，总市值53.63亿，流通市值12.72亿元。

雷神科技：北交所的股，海尔集团旗下，电竞笔记本电脑及台式机市占率国内前四，总市值24.15亿，流通市值12.69亿元。

亿道信息：外销为主的笔记本、平板电脑等消费电子产品ODM厂商，目前正在研发专为生成式AI打造的PC平台，目前AI PC还处于项目硬件和底层软件研发阶段。

江波龙：公司旗下Lexar存储卡全球市场份额第二、Lexar闪存盘(U盘)全球市场份额第三，公司系目前国内较少能同时供应RDIMM服务器内存、eSSD服务器固态硬盘的综合型半导体品牌企业。同时，公司的DDR4、DDR5、SSD产品均广泛应用于AI PC等多种场景，公司与各大客户就AIPC，AI手机等人工智能轻量化本地化落地的关键趋势，保持着密切沟通以及深入合作。

C龙旗：今天是上市第三天，智能手机ODM/IDH出货量全球第一，平板电脑ODM出货量位居行业第三，龙旗成立于2002年，是全球领先的智能产品及服务提供商，专注于智能手机、平板电脑、AI PC、XR、AIOT产品及汽车电子等终端产品的设计、研发、制造与服务，业务覆盖全球多个国家和地区，为世界一流的客户提供专业的智能产品整体解决方案。

通富微电：国内规模最大、产品品种最多的集成电路封装测试企业之一，公司与AMD已形成“合资+合作”的强强联合模式，建立了紧密的战略合作伙伴关系，签订了长期业务协议。公司是AMD最大的封装测试供应商，AMD也成为公司大客户。公司有涉及AMD AI PC芯片的封测项目。

总市值378.5亿，全流通股，股价24.96元，历史最高价33.77，目前处于中高位区间，近5日涨幅11.68%，连续3天递进放量，今日巨量冲高回落收假阳线，显示上方压力很大。

华勤技术：全球智能硬件ODM行业第一，智能手机、笔记本电脑、平板电脑出货量超全球的10%，在AI服务器上，近年来公司AI 服务器等服务器 ODM 业务大幅增长，成功导入顶尖中国互联网客户并形成AI服务器的批量发货供应；笔电业务上已经量产AIPC产品并导入多个客户。公司持续在多品类智能终端产品上以及以AI服务器、数通交换机为基础的底座产品服务，通过人工智能生态为客户提供千行百业应用场景下的人工智能硬件产品和服务。

总市值564.5亿，流通市值47.76亿，23年8月8日上市的次新股，历史最高股价85.25，目前股价77.77，处于历史高位区间，近5日涨幅13.45%。

鹏鼎控股：全球最大PCB生产企业，公司为行业领先客户提供全方位PCB产品及服务，包括以AI PC为代表的AI终端消费电子产品。

公司总市值518.2亿，流通市值517亿，历史最高股价59.87元，目前股价22.33元，处于中位，近5日涨幅8.77%。

中科创达：全球领先的智能操作系统产品和技术提供商，公司发布了AI大模型在产品和应用领域的一系列新品, 包括生成式AI赋能的智能座舱-魔方汽车产品; 生成式AI赋能的PC-魔方AI PC产品。

总市值282.7亿，流通市值225.4亿，历史最高股价167.34元，目前股价61.45元，处于历史中低位，近5日涨幅1.04%。

个人认为，以上9家企业中，有实际业务的只有亿道信息，华勤技术，中科创达。其他的公司的服务或者产品，都是普适性的，也就是说不管你是不是AI产品，它都能用，没有亮点。

AI手机：

思泉新材：参考AIPC部分。

诚迈科技：全球领先的智能科技专家，2024年1月15日荣耀发布了自研操作系统MagicOS 8.0（魔法OS 8.0），行业首发新一代人机交互——平台级AI使能的意图识别人机交互。此外，荣耀在Magic6系列上发布自研70亿参数大模型——“魔法大模型”，加持操作系统“新内核”——平台级AI，进一步打造个人化操作系统。诚迈科技作为荣耀的核心合作伙伴，参与并推进了魔法大模型的互联、智慧互联、智慧语音和智慧搜索等能力的研发与测试。

总市值76.64亿，流通市值76.62亿，历史最高价180.96元，目前股价45.91元，股价处于历史中低位，5日涨幅14.98%。

道明光学：全球领先的反光材料及延伸产品的一站式安全防护解决方案供应商，公司石墨烯散热膜已应用于OPPO Find N3 Flip折叠屏手机及努比亚红魔8S Pro、8/8pro/8pro+、红魔9Pro、Z50型号手机、HW品牌手表watch4 系列、Robo & Kala、联想等品牌产品。 根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

公司的石墨烯散热膜是一个亮点，AI手机对散热会有更高的要求，石墨烯是一个不错的选项。

总市值49.97亿，流通市值46.46亿，历史最高股价11.67元，现价8元，处于历史中高位，近5日上涨20.12%。

福蓉科技：四川省消费电子产品铝制结构件材料的研发、生产及销售优质企业，公司供货的三星S24系列手机、谷歌Pixel8系列手机等产品都具有AI功能。公司一直是三星、谷歌等终端客户的主力供应商。未来，随着AI技术不断应用，公司供货的具有AI功能的产品将越来越多。

这一轮AI手机的炒作起源就来自三星的AI手机，所以，福蓉科技作为三星的供货商，吃到了第一波红利。

总市值103.4亿，全流通股，历史最高股价21.07元，现价15.26元，处于历史中高位，近5日涨幅42.62%。

希荻微：公司在手机非平台厂集成DC/DC芯片领域市场占有率行业前三，希狄微推出业界领先的硅阳极锂离子电池专用DC-DC芯片HL7603,为AI手机等设备长续航加持。

总市值65.36亿，流通市值38.06亿，近5日涨幅27.6%。

南芯科技：电源及电池管理领域少数能与国际大厂直接竞争并实现高端产品国产替代的公司之一。南芯科技完善的快充方案为OPPO 系列产品提供全系列充电方案，助力产品真正实现快速、安全、秒冲。本年度发布的Find N3系列、Find X6系列、Reno10系列、一加11系列、一加Ace2系列、OPPO Pad2系列等热门产品中均有南芯科技电源管理方案保驾护航。根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值141.2亿，流通市值19.68亿，近5日涨幅4.32%。

天音控股：具有强大销售网络的手机分销商，移动转售业务牌照齐全，公司持有武汉星纪魅族科技有限公司 1.6658%股权，截至报告期末，累计交易金额为209,441.18 万元。根据魅族官网：魅族21PRO机型拥有开放式AI终端。

总市值98.51亿，流通市值98.42亿，历史最高价27.76元，近5日涨幅11.87%。

江波龙：参考AIPC部分。

长信科技：国内重要的平板显示关键基础材料生产基地，公司在UTG领域技术储备充分，2023年4月20日，搭载公司子公司东信光电UTG产品的vivo x flip已经上市发布，2023年8月29日上市发布的OPPO Find N3 Flip使用的UTG产品为东信光电独供，公司与OPPO、VIVO在内的国内主流手机客户均有量产合作。根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值135.5亿，流通市值134.8亿，近5日涨幅2.03%。

汇顶科技：全球安卓手机市场出货量排名第一的指纹芯片供应商，公司创新方案组合应用于OPPO Find X7系列机型。根据oppo官网显示：OPPO Find X7属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值298.2亿，全流通股，近5日涨幅3.55%。

传音控股：全球新兴市场消费者最喜爱的智能终端产品和移动互联服务提供者，传音控股旗下创新科技品牌TECNO于MVC 2024宣布推出AIOS,用AI革新致力于全方位提升全球用户AI移动体验。TECNO AI致力于在从智能手机操作、信息获取、内容创作到服务获取方面，让移动生活变得更简单高效。TECNO AI能力的核心之一是Ella，新近全面升级的个人AI助手。多年来，支持全球市场多种语言的Ella不断进化，逐步改变用户交互方式。如今的Ella配备了最先进的生成性AI技术，包括网页搜索、笔记生成之类的日常任务处理，为不同语言和区域的全球用户提供了高效及个性化的服务。

传音控股看着才更像是一家真正的AI公司，有真正的AI技术。

总市值1349亿，全流通股，历史最高价254.56元，目前价格167.27元，处于历史中高位，近5日涨幅10.77%。

鹏鼎控股：参考AIPC部分。

中兴通讯：全球领先的综合性通信制造商、通信解决方案提供商之一，公司坚持将人工智能作为推动创新和提高用户体验的重要引擎之一。目前，公司努比亚Z60 Ultra和红魔9 Pro两款旗舰手机已先后上市，分别在影像和游戏领域打造业界首个垂直AI大模型。

总市值1392亿，流通市值1172亿，历史最高价55.6元，目前价格29.1元，处于历史中位，近5日涨幅3.34%。

好了，梳理完了，谁强谁弱，谁是蹭WIFI的，谁有核心技术，一目了然。

祝好！