重点关注

1、►证券日报：11月末，无锡、苏州、南京、深圳和合肥等5个城市已经率先完成第三轮土地拍卖，总计成交金额为1445亿元，若计入上海近期成交的106.71亿元，则全国第三轮土地集中拍卖成交已达1552亿元。国企、央企或房企联合体拿地较多，而民营房企“缺席率”都较高。

2、►央视财经：上海有近7000家咖啡馆，数量比全球任何城市的都多。2020年全国咖啡企业新增注册量2.27万家，2021年前10月新增2.09万家。咖啡市场规模不断扩大，2020年中国咖啡市场规模达3000亿元，预计2025年中国咖啡市场规模将达到1万亿元。

3、►证监会：近日，有境外媒体报道称中国证监会将禁止协议控制架构（VIE）企业在境外上市。该消息不实。

宏观经济

1、国务院常务会议：部署清理拖欠中小企业账款和保障农民工工资及时足额支付的措施；审议通过“十四五”职业技能培训规划，加快培养高素质劳动者和技术技能人才。

2、11月，财新制造业PMI为49.9，较10月下降0.7个百分点，继8月之后再次位于荣枯线以下。

3、经济参考报：美联储鲍威尔表示，新冠变异病毒奥密克戎毒株可能会使美国经济和劳动力市场的复苏趋缓，并使通货膨胀形势的不确定性增加。预计高通胀将持续到明年年中，是时候放弃“暂时性”通胀的说法。新变异毒株的出现令有关经济复苏受损和供应链问题恶化并导致通胀进一步上升的担忧加剧。

4、世卫组织：在过去两个月内搜集的超过80万份病毒基因序列样本中，99.8%的样本为德尔塔毒株，奥密克戎毒株占比不到0.1%，仅有159份。目前仅在数量有限的国家发现了奥密克戎毒株，大多数病例与旅行有关。据统计已有20个国家和地区出现奥密克戎毒株。

5、地产动态

6、深圳市：11月，共成交2118套二手住宅，成交套数较10月的1605套，环比上涨32%。11月二手住宅成交面积为20.07万平方米，同比大跌60.09%。

7、中房网：多地密集公布“十四五”时期住房发展规划。11月，无锡、西安等城市发布了“十四五”住房发展规划或规划征求意见。在多地“十四五”住房发展规划中，保障性租赁住房的建设工作正逐渐成为各地“十四五”时期住房发展的重要任务，并在加速推进中。

8、中国信托业协会：三季度末，信托公司实现经营收入872.64亿元，同比增长3.69%；累计利润556.76亿元，同比增长14.58%。截至三季度末，资金信托规模为15.67万亿元，证券市场稳居资金信托投向的第二大领域；截至三季度末，信托公司投向证券市场的资金信托余额为3.06万亿元，同比增长38.12%，环比增长9.22%。

9、中金公司：随着能源变革不断推进，配电网的功能形态将发生深刻变化，由单向无源网络向供需互动的有源网络演变，配网将成为电网投资的重点倾斜方向。设备端关注四条投资主线，一次设备，变压器在增容需求及高效节能替换的双重催化下迎来拐点；一二次融合设备，对传统一次设备在物联、智能、通信等方面赋能，渗透率提升空间广阔；二次设备，自动化覆盖率和程度有待提升，主站格局集中，终端设备需求持续高增；智慧能源管理，看好由电能质量提升、能源高效利用需求触发的2C业态快速发展。

10、美国：11月，ADP就业人数增加53.4万人，预期为52.5万，前值为57.1万。

11、波罗的海干散货指数：涨0.96%，报3047点。

12、新三板：12月1日，合计挂牌6972家公司，当日减少1家，成交金额9.56亿。三板成指报1156.75，跌0.45%，成交额5.83亿。

13、国内商品期货：截至12月1日下午收盘，纸浆主力合约涨超6%，焦炭涨超5%，螺纹、热卷、硅铁、玻璃涨超3%，纯碱、苯乙烯涨超2%，锰硅、铁矿、动力煤、甲醇涨超1%。LPG、燃油、原油跌超3%，低硫燃料油、鸡蛋、PTA跌超1%。

14、国债：2年期国债期货主力合约TS2203下行0.04%，至100.775；5年期国债期货主力合约TF2203下行0.09%，至101.115；10年期国债期货主力合约T2203下行0.11%，至100.085。10年期国债利率涨1.51BP，至2.84%；10年期国开债利率涨1.37BP，至3.12%。

15、上海国际能源交易中心：12月1日，主力合约2201，以451.4元/桶收盘，下跌14.5元，跌幅为3.11%。主力合约成交253532手，持仓量减少2465手至28383手。全部合约成交333901手，持仓量减少584手至59525手。

16、央行：周三，开展100亿元7天期逆回购操作，当日有1000亿元逆回购到期。

17、Shibor：隔夜报2.0170%，下跌15.60个基点。7天报2.1210%，下跌17.60个基点。3个月报2.4940%，上涨0.20个基点。

18、人民币：在岸人民币兑美元16:30收盘，报6.3705，跌0.0063%，人民币中间价报6.3693，无涨跌。NDF：3个月报6.4142，6个月报6.4587，1年报6.5395，2年报6.6729。

19、上海环交所：12月1日，全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量70.16万吨，成交额3014.81万元，收盘价42.97元/吨，涨0.05%。

20、亚洲：日经225指数涨0.41%，报27935.62点。韩国KOSPI指数涨2.14%，报2899.72点。

21、美股：道指收跌1.34%，报34022.04点；纳指收跌1.83%，报15254.05点；标普500收跌1.18%，报4513.04点。

22、欧洲：英国富时100指数收涨1.55%，报7168.68点；德国DAX30指数收涨2.47%，报15472.67点；法国CAC40收涨2.39%，报6881.87点。

23、黄金：COMEX2月黄金期货收涨0.44%，报1784.30美元/盎司。

24、原油：WTI1月原油期货收跌0.92%，报65.57美元/桶。布伦特2月原油期货收跌0.52%，报68.87美元/桶。

25、·白酒与消费·

26、►证券时报：近期五粮液突然提价，距上一次五粮液提价已快三年。综合测算，第八代五粮液的出厂价提升为969元，增幅近9%，和53度500毫升的飞天茅台酒出厂价保持一致。五粮液并非率先打响白酒提价战的酒企，剑南春已经释放2022年调价幅度。专家称，受上游原材料和生产成本上涨等因素影响，白酒全行业性的提价可能要拉开大幕。

27、►中泰证券：上半年茅台在拆箱政策下，箱茅非常稀缺而且价格高企，使消费者的高端送礼需求流入经典五粮液，助力经典五粮液站稳脚跟，消费者也认可该产品的品牌价值。涨价预期升温，提价顺利程度有望超预期。经典五粮液的表现证明了五粮液的品牌力领先除茅台外其他品牌，未来普五批价还有较大幅度的提升空间。

28、►招商证券：今年一系列调控正在深刻改变白酒行业开发格局，以酱酒为主的投资热逐步被淘汰。随着第四季度白酒消费旺季的到来，板块已经开始触底反弹，优质酒企依旧处于估值底部，迎来最佳配置时机。预计500-800元价格带未来几年整体增速将保持在35%以上，高于300元以上价格带20%的预计增速，成为白酒行业成长的重要推动力，重点关注次高端白酒上市公司。

29、►证券日报：截至11月末，210只消费主题基金年内平均收益率为-3.52%，与年初相差悬殊。业内称，年内白酒板块不断下跌，更多体现的是投资风格转换。对于后期消费股的研究将从需求、供给和商业模式三个视角来寻找机会。而白酒股的基本面并未发生较大改变，以白酒股为代表的消费股能否迎来再次反弹仍值得观察。

股市要闻

1、周三，上证指数报3576.89点，上涨0.36%，成交额4675.23亿。深证成指报14794.25点，下跌0.01%，成交额6789.71亿。创业板指报3473.37点，下跌0.64%，成交额2975.02亿。两市合计成交11464.94亿。盘面上，烟草、造纸、天然气、农机等板块涨幅前列，培育钻石、医疗器械、HIT电池、CRO等板块跌幅居前。

2、截至12月1日，北交所上市公司82家，当日新增0家。总市值2737.85亿元，成交金额12.15亿元。

3、周三，恒生指数涨0.78%，报23658.92点。国企指数涨0.69%，报8426.24点。北向资金当日净买入30.01亿。

4、两市融资余额：截至11月30日，上交所融资余额报9084.83亿元，较前一交易日增加16.09亿元；深交所融资余额报8154.7亿元，较前一交易日增加18.20亿元；两市合计17239.53亿元，较前一交易日增加34.29亿元。

5、中证报：11月末，已有8家券商公布了12月的月度投资组合。其中，贵州茅台被券商集体看好。整体来看，券商最新推荐个股在机械设备、等行业分布较密集。对投资者而言，“高景气度”成为关键词，行业成长方向是市场投资主线，新能源、军工、半导体等板块值得关注。

6、千味央厨：鉴于各原材料、人工、运输、能源等成本持续上涨，对部分速冻米面制品的产品促销政策进行缩减或经销价进行上调，调价幅度为2%-10%不等，新价格自12月25日起执行。

7、尚品宅配：与北京京东决定终止前次向特定对象发行股票事宜；北京京东拟与公司继续探讨在包括但不限于资本领域、SaaS技术服务、流量、供应链等领域的合作。同日公告，拟重新申报定增，募资不超过8亿元，用于成都维尚生产基地建设项目。

8、*ST飞马：收深交所关注函，要求提供与公司重整计划相关的内幕信息知情人名单和交易进程备忘录，并核查内幕信息知情人、公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属是否存在买卖股票的行为，是否存在涉嫌内幕交易的情形。

9、*ST中天：股价近期波动较大，与公司基本面背离，经申请，自12月2日开市起停牌，披露核查公告后复牌。

10、汤姆猫：控股股东收到深交所监管函。金科控股、朱志刚作为公司的控股股东，在与盈迈一号、盈迈二号签署《一致行动协议》时未能充分揭示建立一致行动关系的实际目的系为获取流动性，未能充分披露双方达成一致行动相关事项存在不确定性的风险，违反了创业板股票上市规则相关规定。

11、宇晶股份：经核查，不存在导致股票交易严重异常波动的未披露事项，且不存在其他可能导致股票交易严重异常波动的事项。股票于12月2日开市起复牌。

行业动态

1、中国充电联盟联合快电：正式发布《2021中国电动汽车用户充电行为白皮书》。从空间来看，用户跨运营商、跨场站、跨城市充电比例均有所增多。近87%用户具有跨运营商充电行为，平均跨6家运营商，超95%用户具有跨站充电行为，平均跨站14座。

2、国际能源署：今年全球可再生能源发电装机容量预计将增加近290GW，创下历史新高。预计到2026年，全球可再生能源发电总装机容量将跃升至4800GW以上，比2020年增长60%以上。中国将成为未来几年可再生能源装机容量增长的主要驱动力，欧洲、美国和印度紧随其后。

3、世界半导体贸易统计组织：2022年，预计半导体市场将达到6014亿美元，创历史最高纪录，同比增长9%。比6月的预期上调了280亿美元。在新冠疫情下，社会不断数字化，在通信及信息终端等领域半导体的需求扩大。

4、上海市消保委：于近期约谈了加拿大鹅，约谈反映加拿大鹅参会人员对专门店“更换条款”的具体含义并不了解。同时加拿大鹅发布声明称，在符合相关法律规定的情况下，所有中国大陆地区专门店售卖的产品可以退货退款。

5、央视新闻：联合国贸发会议发布数据显示，预计2021年全球贸易额将达到约28万亿美元，同疫情前相比增长11%。其中，三季度贸易达到创纪录的水平，服务贸易也出现增长势头但仍低于疫情前水平，而2022年的贸易前景仍然非常不确定。

个股动态

1、蔚来汽车：11月汽车交付量达10878辆，同比增长105.6%；今年累计交付量达80940辆，同比增长120.4%。截至11月30日，ESES6和EC6的累计交付量达到了156581辆。

2、理想汽车：11月理想ONE交付量达13485辆，同比增长190.2%；截至11月30日，今年的累计交付量达到76404辆。理想ONE累计交付量已达110001辆。

3、小鹏汽车：11月交付15613辆汽车，同比增长270%。截至11月30日，今年累计车辆交付总量达到82155辆，同比增长285%。