市场出现回暖，这个也在预期之中，在早讯中也提示大家可以积极起来了，后面大概率是向上震荡修复的过程。

从市场来看，目前资金注意的点还是在低估值周期品种上，像电力、环保、建筑等行业。

从整体来看，行情走势依然很良性，低估值品种以及题材开始具备持续性，核心龙头白马开始回暖稳定市场信心，市场情绪释放基本差不多，但反弹不会一蹴而就。

后面需要关注年报以及一季报预告情况，另外，从北上资金的动向来看，市场形势也开始变好。

能睡好觉的方向！

第一，面板行业今天相当硬气，TCL接近涨停，股价再创历史新高。

关于面板以及TCL，这个相信老张也不用详细介绍了，前面已经四五篇的文章都在解读行业景气度，这个也是短期内看的最好、确定性最强、能睡好觉的的方向。
其实，从2020年下半年以来，面板行业迎来了回暖，从供给端看，行业处于产能逐步出清的过程，随着LG关停了LED芯片生产线、Cree出售LED业务、国内中小企业亏损出局等，面板行业集中度和产能情况进一步集中。
在供给端受限下，需求端却在持续释放，2020年底，此前两年一直处于价格下行通道的通用照明白光LED芯片开启涨价模式，主要就是需求旺盛导致的。
另外，Mini LED的应用有望在2021年全面展开，Mini LED的增长动力将来自IT、电视、平板、汽车中控等下游应用。

另外，上个月，由于暴风雪原因，三星被迫关闭了位于得克萨斯州的芯片制造厂，而该厂主要生产OLED面板和图像传感器芯片，再加上苹果今年会全面商用Mini LED屏，行业景气度大增。

关于面板行业，看过老张严选周报的，这个大肉是把握上了。

第二，苹果产业链今天继续承压，立讯精密继续大幅下探，这个在昨天文章里也提到过，短期不要盲目抄底，果链出现一些不稳定因素。

其实，立讯的对苹果的依赖是相当大的，其崛起主要就是搭上了苹果无线耳机的东风，而日前相关研报预测称2021年AirPods出货量将同比下滑，下调2021年AirPods出货预测30%到35%至7500万部到8000万部。另外，安卓无线耳机的提升以及价格水平，有对苹果产品形成了较大压制。

在无线耳机低迷的情况下，由于芯片短缺导致苹果手机等产品量释放不出来，再一次加剧了供应链企业的冷清局面。

第三，一个有意思的事情，最近大恒科技和宁波中百等这种一直没人关注的小公司股价出现大幅上涨，让很多人摸不着头脑。

其实这和一个大佬有关，那就是徐翔，徐翔是2015年11月被刑拘，后来被判了5年半，按照这样算的话，其在2021年5月就该出狱了。

而大恒科技是由他母亲郑素贞控股，宁波中百是由他父亲徐柏良控股，他的出狱能免会对这些公司产生一些预期，就和当时的国美一样。

但更有意思的是，徐翔进去的那天A股大盘在3400点附近，5年后的今天大盘依然在3400点附近。坐牢后开始和妻子离婚分家产，现在快出狱了离婚分家依然没有大的进展，好像一切都没变。

第四，关于加息。近期海外市场出现频繁的加息，3月18日，巴西央行率先启动加息，上调基准贷款利率至2.75％。同日，土耳其央行宣布加息，将关键利率上调至19％。3月19日，俄罗斯央行又将基准利率上调至4.50%。

市场预计，后面会有更多的国家央行加入到加息的阵列中，这也能窥探到全球流动性收紧已经箭在弦上。

但从市场来看，国内本身的货币政策是相对稳定和独立的，很难收到外部的冲击，并且可调用的灵活手段也是很多的，国外加息主要是担忧外资流出货币贬值引发金融风险，但这个担忧在国内不存在。
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