今天大跌，主要受两个事影响。

一个是在这次全国人大会议议程中，将包括一项全新的“港版国安法”。受这事影响，恒指今天大跌5%以上，A股也被带了下来。

第二个，就是政府的工作报告，总体看，低于市场之前预期。

重点说以下几点：

1）报告对今年经济形势判断不乐观，没有设GDP的具体目标，多年来头一次。淡化今年的经济增长目标，也就意味着不再像之前那样出台强刺激，大家估计都没料到这一点，对市场情绪打击较大。

其实也可以理解，欧美GDP预期都是负的了，海外疫情现在还没消停，后面全球贸易和经济变数还很大，现在描绘个具体的目标确实不容易，只能走一步看一步了。

弱化了GDP增长目标，重点放在了保就业保民生上，就业指标是：新增就业900万，调查失业率6%，登记失业率5.5%。

2）房住不炒继续提及，定力相当可以，部分投资者的预期落空。

3）虽然没定目标，但经济还是要扶持，货币会继续宽松，M2的增速会明显快于去年。

4）会议重点提及新基建，不过新基建毕竟体量有限，之前开会也说了很多次了，不算增量信息。赤字率3.6%，地方专项债3.75万亿，在预期之内，但市场之前的胃口有点高，这个数据难以满足。

4）对消费的刺激方面，没有就汽车等重点行业出台一些针对性的表态，一些人的预期也落空。

整体看，从增长目标到财政力度上，都低于市场之前的预期，于是今天市场闹情绪了。

今天市场调整较大，我也是高仓位迎接大跌。

不过细想想，会议更多是造成情绪上的冲击，对消费，对科技的逻辑并没有造成什么破坏。

另外，情绪这东西，向来是来的快，去的也快。原有的股市逻辑如经济趋势，资金面没有大这些都没有变化，估值也没有过热，仅仅是情绪引起的调整破坏力有限。

这几天没少吃面，后面市场可能要颠簸前行一段时间，但这次和3月的恐慌完全是两码事，当时的不确定性远甚现在。今天没有减仓，仍是消费和科技为主。

科技需求的逻辑只是后置，景气度仍处于向上周期，待二季度的业绩和消息面的利空释放后，科技股的趋势性行情有望开启。后台回复“2020科技”，领取50家科技龙头名单。

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其他消息，富时罗素今天将发布半年度指数审议结果，A股纳入因子从当前的17.5%提升至25%。

纳入因子变动将于6月22日开盘前生效。预计约有60亿美元的资金流入。

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今天就简单些吧，又到周末了，玩得开心喽！

“关灯吃面条”。