小黎飞刀每日五分钟带读懂股市

昨天是新能源赛道的大涨，两市成交金额第一的是宁德时代，而今天则是人工智能的训练大模型昆仑万维，至于周二则是另外一个大模型概念龙头股科大讯飞，这几个大票单日成交金额都是上百亿，算是市场的典型炒作方向标了！

新能源昨天大涨之后，今天的分化也是在情理之中，而看好新能源持续性反弹行情的人，理由则是前期风格漂移的新能源基金可能会趁临近中报之际，减仓涨幅偏高的人工智能个股，从而低位回补新能源多头仓位。此外，交易拥挤也需要改善，新能源的估值也处于低位。

当然了，也有人认为目前的新能源个股仅仅只是超跌反弹行情而已，后市能否具备持续性，仍需要观察！不过，看好人工智能的，目前自然还是看不上新能源赛道股，这就是赛道的决绝，各有各的“菜”。

昨天新能源大涨的时候，人工智能板块是出现了杀跌回调的，但是很快，它们今天又掀起了大涨狂潮，而这主要是由人工智能的重要硬件领域光模块（CPO）和人工智能服务器引领。毕竟，金矿不一定能够挖得出多少金子，但是卖铲子和卖水的商家肯定是赚得盘满钵满的！

至于应用端的数据确权和数据要素，它们的投资逻辑跟硬件的逻辑一样，我不管你训练后得出什么结果，但是你买我的数据肯定是要花钱的，这也是卖铲子和卖水的商业逻辑。

人工智能的大模型研发周期长、投入大、风险高，至于未来它到底会怎么样，现在大家只是充满着美好的想象而已，事实上它们的商业化进程仍然是0。所以，我们现在也只能把它当作一个美好前景赛道去炒作，而那些卖铲子和卖水的商家，无疑是第一批获利的。

至于新能源赛道，目前已经是成熟的赛道了，其中的商业化进程也非常好，模式也非常成熟。虽然它们遇到了阶段性的发展低谷，但是它们的未来仍然还有很大的发展空间。所以，这些赛道的选择，对于投资者来说，并不是唯一的选项，而我们可以“看着锅里的，吃着碗里的”！意思就是说，作为成年人，我们不做选择，三大赛道（人工智能、半导体芯片、新能源）我们都要。

对于近期的大盘，飞刀认为市场基本上探明了中期阶段性的底部了，如创业板指数的底部低点也在上周出现了，那就是不破不立，破而后立的2188.33点。创业板指数在本周四走出的中阳K线，基本上奠定了指数的二次探底成功，所以如果后市创业板反弹一波行情冲至年线，那么基本上也是意味着新能源赛道股的反弹机会到来，因为创业板指数的走势基本上就是代表着CRO赛道股和新能源赛道股的走势。

在一些利好政策消息的刺激性，本周五的中特估概念股也是蠢蠢欲动，后期如果它们能够上涨，那么对市场的帮助也是很大的，而其中中船系概念股，则是飞刀最为钟意的了。大家可以重点关注一下中船系的中特估概念股！

指数走势上，在经历了本周的超跌反弹之后，目前均已遇到了60日均线的压力了，如果市场下周能够强劲突破和站上60日均线，那么市场的本轮反弹行情就稳了；反之，大家则要继续耐心等待了。总之，无论如何，市场的中期建仓买点已现，大家此时要重点关注市场了。