今天市场大割裂！北向资金也蛮割裂的，全天净卖出14.39亿元，主要是深股通净流出，但是沪股通是净流入的。

中特估领涨主板，上证指数四连阳，沪深300也翻红！

中字头的保险、银行、建筑打头阵，之前讲过的四大行再创本轮反弹新高，尤其是某中字头银行，今天大涨7个点，已经逼近2015年的最高点，气势凌人，关键人家PB还刚只过0.5……

和一带一路相关的港口也再次突破，包括高铁、运输也均出现不同程度的上攻。胖纸我记得这些票上一波大炒还是在2015年牛市那会，这是8年一个轮回的意思？

当然，也不是所有低估值品种都上攻的，比如某空调龙头一季报业绩不及预期，接近跌停。还有某工程机械龙头年报、一季报业绩均下滑，大跌7%。

虽然主板5月开门红，但是创业板和科创板纷纷下挫，创业板受新能源拖累，科创板受半导体拖累。

我对两者的拖累看法不太一样。新能源上次企稳反弹主要是一季报超预期，但大家拿得太多，筹码已经松动，就算反弹也是有资金有减仓需求。有卖方看这里新能源会持续反弹，我个人不太认同。

半导体呢，一季报是低于预期的，尤其是几家半导体公司一季报出来后令大家很失望，所以来了一波急杀。但半导体的估值依然在历史低位，大家拿得也不多，而且chatGPT的火爆，会导致芯片和半导体需求的增长。

说起chatGPT，节假日有个重要新闻，说是提供在线学习指导服务的Chegg公司承认“ChatGPT影响收入”，股价当天腰斩，我刚查了下股价，昨晚反弹了12%，重回10美元。

要知道，在半个月前， Chegg还宣布推出 CheggMate 学习平台，接入了 OpenAI 公司的最新模型GPT-4，当时股价还反应了下。

没想到，就算介入了GPT-4，但 Chegg突然发现，学生对ChatGPT兴趣大增，导致Chegg被分流。

哎……所以，你们看，这还是接入了GPT-4的公司，都搞成这样，虽然可能是过度反应，但AI对很多传统业务的冲击是不言而喻的。

再看国内很多公司，所谓的GPT连个影子都没，所以今天AI大主题也是继续分化，应用类的传媒（出版）、广告、游戏继续受追捧，光模块（CPO）、算力跌幅居前，这里继续洗洗更健康吧，去存真伪，留下的才是真金。

今天成长股整体下挫，也和老美继续加息有关。老美继续加息，虽然只有25个基点，符合预期，但目前老美利率已经突破5%，令全球流动性紧张，对成长股更是不利。

你们看老美连续加息，还把小银行给搞崩了，摩根大通已经收购了第一共和银行。

有看官问我旅游板块，确实，这个五一，因为连放五天，感觉外面到处都是人，我春节还跑了次西安，这次五一放五天，我没出上海，带娃家里蹲，和亲朋好友聚会聚会，因为买不到票，看中的酒店不是定完了，就是价格翻好几倍。

昨晚官方数据也是超预期，但是，但是啊，这是利好出尽，之前QY三年都硬挺了三年，现在旅游板块大跌也很正常，我们老韭菜应该已经见怪不怪了。

对了，节前一个，相关解读网上都有，我就不话多了，但我想提醒下大家，不要对大刺激有过高预期。

今日，胖纸老揭观点鲜明，依然简单直白，不模棱两可：

看好割裂的、分化的、结构性的红五月！