汽车产业电动化智能化加速，从0到1的新增产业空间值得重点关注！

申万宏源认为，我国汽车产业正加快电动化、网联化、智能化，从通信领域来看，更值得注意智能汽车中从0到1的环节。

智能化发展，通信领域亦有不少公司参与到这场变革中，从具体环节上看可分为两大类，第一类正处在“0到1”变化，包括高精度定位，激光雷达；第二类正处在“1到N”变化，包括控制器、连接器、通信模组。

1）通信汽车电子之“0到1”环节包括：

①激光雷达：2025年，预计车载激光雷达全球市场规模超60亿美金。

对于光学具体标的的选择可以从产品能力（决定最终供货价值量高低）、介入时间（车载业务具备较长的验证期且不轻易更换供应商，早介入厂商有先发优势)、研发重视程度（决定了公司在新领域的开拓程度)三方面去衡量。

②高精度定位：

随着自动驾驶等级提升，乘用车高精度定位配置的必要性越来越凸显，卫星定位能够提供绝对位置信息。

在产品功能维度上，高精度定位系统将不只局限于定位，而是与感知信息融合2025年，我们预计车载高精度定位组合（卫惯组合产品）全球市场规模约72亿

2）通信汽车电子之“1到N”环节包括：

①控制器：汽车电子控制器市场空间巨大，国内厂商大有可为。

据麦肯锡数据，车身域市场规模在2020年达到约230亿美元，未来10年预计复合增速约为3%。

②连接器：传统汽车向新能源汽车转型，带来连接器产品类别分化+单车价值量提升。

③通信模组：车联网是近两年车载智能互联科技产品中渗透率提升最快的产品。“合资+自主”车型车联网渗透率达到65.19%，新势力车联网渗透率达到98.73%。

3）我国已深度融入全球供应链体系，成为重要的生产和供应基地。

随着汽车市场规模扩大和全球化采购迅速增长，我国汽车零部件产业供应体系逐步完善，形成了全球规模最大、品类齐全、配套完整的产业体系。2020年我国整车和零部件比例接近1：1，相较汽车工业发达国家1：1.7的整零比例，我国零部件产业仍有较大的提升空间。

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