虎年第二周，在一片观望声中拉开了帷幕。上周狂泻不止的宁德时代和药明康德终于有了反弹，但东方财富的突然崩塌更是令市场恐慌加剧。盘面看，新冠治疗板块高开高走，景点、酒店、餐饮、免税店、影视等板块轮番走强。可见，今日市场热点围绕疫情治疗以及后疫情恢复方向展开。行情倒是也挺应景：一场浪漫的情人节，带着情人去旅游，送她一个冰墩墩，看看电影，尝尝预制菜，顺便买点新冠药把数字货币花掉，然后回到酒店休息。情人节嘛，总归是要消费的，我问一个朋友：这个情人节打算花多少钱啊？他低着头喃喃自语：花啥钱啊，没想到我这辈子在女人身上花钱最多的是葛兰……

是啊，本该是个浪漫的节日，可最近的行情让人似乎有点憔悴。最让人郁闷得就是东方财富，盘中一度跌超15%，并且带崩整个券商板块，广发证券、长城证券、华泰证券、湘财股份等跌超5%。究其原因，第一是东方财富现已进入转股期，在前两次转股期均呈出现显著回撤；第二是公司是基金重仓股，容易造成多杀多的局面。近期，中银证券国证新能源车电池交易型开放式指数证券投资基金募集失败，导致资金对基金相关业务占比较高的企业形成较大的负反馈，东方财富的估值中很大一部分是其“卖基金”业务，还有跌幅居前的广发证券、长城证券、兴业证券均是此前有炒过财富管理业务的券商股。自上市以来，东方财富已经发行了两次可转债，且都最终进行了强制赎回。这两次强制赎回的实施时间分别为2019年4月2日——5月13日、2020年8月7日——8月28日。而这两段时间，东方财富股价跌幅分别为23.56%、8.17%。不过，在强制赎回实施后，公司的股价往往能进入一个相对稳定的状态。

基建股继续活跃，浙江建投6连板领涨，经过连续分歧后今日走加速，正平股份3连板，冀东装备反包涨停，中化岩土、鞍重股份、诚邦股份、中国海诚涨停。

新冠药概念再度走强，森萱医药、博腾股份、诚达药业、雅本化学、拓新药业、精华制药、东北制药、河化股份、尖峰集团、奥锐特涨停，君实生物、翰宇药业涨超10%。消息面上，国家药监局根据《药品管理法》相关规定，按照药品特别审批程序，进行应急审评审批，附条件批准辉瑞公司新冠病毒治疗药物奈玛特韦片/利托那韦片组合包装博腾股份公告，公司收到辉瑞旗下的新一批《采购订单》，公司将为其提供合同定制研发生产（CDMO）服务。截至本公告披露日，新获得订单金额合计6.81亿美元，超过公司最近一个会计年度经审计营业收入的50%。国内包括凯莱英、博腾股份等CDMO企业已公告获得了辉瑞公司的订单。据报道，目前国内华海药业、科伦药业、奥锐特、海正药业等多家企业在申请其专利授权。

旅游股继续走强，曲江文旅、凯撒旅业、国旅联合均3连板，华天酒店2连板，祥源文化、西藏旅游、岭南控股涨停。近两年受新冠病毒影响，该行业整体陷入低谷，目前资金主要预期行业复苏以及扶持舒困，此外行业也完成大洗牌，导致资源更加倾向于头部企业。受旅游股的强势表现影响，影视传媒股也大幅跟涨，幸福蓝海、浙文影业、金逸影视、中广天择涨停。整体逻辑和旅游板块一样，目前主要以预期为主。婴童板块近期反复活跃，美吉姆5天4板，高乐股份2连板，澳洋健康、威创股份、安正时尚涨停。从目前资金的偏好上看，比较倾向于婴童托养、早教优育方向。时间窗口主要在两会之前，目前资金均预期会有相关支持利好政策，在落地之前应该会有不少反复机会。

对于大盘来说，上周五承压3500点之后回落，目前处于阶段性底部，但短期内可能会出现一些震荡。指数接下来重点关注3400点附近的支撑，这里是三角收敛下沿支撑，指数回落支撑附近仍然可以积极关注低吸机会。