先简单说一持仓，持仓方面我们整体周五的持仓表现相对不错，净值又慢慢回到了前期的一个小高点，附近主要贡献来源于宁德时代这个长线仓位。芯片端的三安光电则表现相对一般。

周五虽然情绪在修复了，但是整体而言目前的市场情绪依然不是太好。前几天爆火的教育板块，机构扎堆的中公教育直接今天被砸跌停，而游资代表的昂立教育则继续封板。这主要原因是因为中公里面的机构扎堆是比较多的，一旦有大量的获利的幅度，里面很多机构是会进行卖出的，因为我在之前的文章中也说过，教育这一块只能当做反弹来做，它的基本面条件并没有发生任何的转变。而里面的机构也非常清楚这一点，所以当中公反弹的时候，里面抱团的机构不断出现瓦解。特别是前期被埋在教育板块内的那些机构，都纷纷趁着这次中公的暴力反弹进行了一定幅度的止损。同时在近期布局抄底的那些机构则是在扩大差异化收益的同时，跟随那些套牢机构进行抛售，顺带完成对跟风机构净值的打击。

所以总体而言，现在市场依然是一个极度割裂的状态。反弹的冲锋号随时可能会变成反割一手的镰刀。因为机构间的排名战就是这么的残酷，大家在守住基本盘的同时去做一些差异化收入，而做差异化的收入的同时，如果发现能打击别的对手的跟风盘的时候，他们绝对不会手软。因为对于明年的一个基金销售计划而言，整体排名前三跟整体排名前10所能产生的宣传效果无疑是天差地别的。当年王亚伟的成神之路也是这么一步一步走上来的。这里不展开说。

回顾上周的炒作路线，我们可以发现机构之间拔刀相割的这种现象是愈演愈烈的，起初是在医美，之后跑到了养猪，养猪之后则是现在的教育。所以我们之前的布局思路应该是没有太大问题的，也就是选好机构的基本盘，然后去做一个后盘博弈的买入操作，但是在细化的标的选择上。江特电机确实是选股失误了。当时更多的考虑的方向是第二波行情启动，那么老龙头的表现必然是优于后面的那些龙子龙孙的。但实际情况是江特的三季度业绩严重的低于预期。从而导致整个逻辑链产生了一定的问题。因为我们本身是做护盘博弈的，那么这个时候标的越纯粹越好，也就是标的越没有什么新闻刺激，那么这个标的就越纯粹。而标的越纯粹带来的好处是什么？带来的好处就是更加容易被游资以及小机构所认可。这个逻辑其实是非常简单的。因为对于大多数没有实地调研能力的游资以及小机构而言。他们所获取到的信息，其实跟散户所获取到的信息是差不多的。所以对他们而言，一个票如果未来要有一些资本运作，比方说定增，那么他们是没有什么信息优势的，而对于没有什么信息优势的票，他们冒冒然然的进去，很有可能是为大机构做了嫁衣。所以，绝大多数的游资以及小机构。在具体标的的选择上，还是对标的的纯粹度有着一定的要求的。但是江特电机存在一个问题就是他中途有了业绩以及业绩预期的扰动。同时我们是可以根据公开资料去计算出它实际上库存锂电池的售价卖出去的时候是非常低的，是在锂电池暴涨之前卖出的，而这就导致了它目前没有什么存货，而新的一批产能又没有上，但这段时间锂电池的价格疯涨，也就是它结结实实的踏空了这一段锂电池的现货行情。

接着说一下，接下来可能会炒作的方向，首先是风电，之前我们曾经提到过西北大开发有个重要的环节是整县光伏。也就是所谓的光伏扶贫计划，而在今天。又出了一个风电伙伴行动。这个方案是怎么样的？这个方案是类似整县光伏的光伏扶贫，但是用的能源是风力发电，也就是可以理解为风电下乡。而风电资源最好的地方则是我们国家的沿海，嗯。而这部分地区大部分都有旅游业的收入。所以这个方案。更重要的不是扶贫，而是推动绿色生态的一个示范。方案预估2025年的时候，乡村风电装机量会达到50GW。这一块必然会导致风电设备的生产商接收到大量的订单。比较贴近的方向有。中环海路主要是光风电的承轴部分，还有日月股份。日月股份是海上风电中市场最认可度最高的票。

同时在我们收盘期间，外盘的铜更新期货价格一路疯涨。明天极有可能会传导到我们的市场中，但这个位置是不宜去追的，一追很有可能就是追高吃面的结局。目前的整体节奏就是高低不断轮动，高了要跑，低了要吸，因为市场上的主流机构会在里面反复倒的。被炒高的标的是他们打压跟风机构的净值，同时位置被打到非常低的那些标的，则是他们创造差异化收入的备选池。