坦率的说，内资机构真是24K999纯sb，满脑子除了博弈没别的东西，嘴上都是价值投资，手上全是偷鸡摸狗，堪称人类sb精华。

先是投资逻辑从负外部性行业切换成正外部性行业，然后天津谈得不好，通通往芯片里面扎，昨天又听闻美国要求基金撤出A股，吓得赶紧跌停板割肉……

结果呢？今天外资净买入80亿，结结实实抄了个大底。茅台早盘跌破1700，这价格不能说多便宜，但肯定不算贵，拿住了早晚能回来，割肉的难道是韭王之王？

通策医疗、片仔癀短期跌幅也30%了，今天从低点反弹超过10%，别老说估值贵，便宜没好货，要看估值话，半导体跌70%才算合理。

有一点可以肯定，机构也在调仓：逻辑通顺的cxo、锂电、医美，还有炒预期的钠电池，很明显是加仓方向，外资则进攻白酒、医疗服务。反正景气度没变、逻辑不破，都是熟门熟路的老相好，跌下来买错不了。

前天的下跌还能理解，毕竟政策、外部环境出现了新变化，但昨天的大跌真·无厘头，尤其尾盘快速跳水，不管估值合不合理、景气度是否超预期，难道全中国除了芯片，其他企业全都要倒闭了？经济不再发展了？

一群乌合之众！

今天没抄底的也不用急，后面肯定还得震荡，然后是分化。就以这帮90后基金经理的尿性，除了追热点边际加仓大法，也玩不出啥花来，多少次了，跟狗没啥区别，所以叫他们狗庄。

情绪略微激动，实在是被狗子们给折腾烦了，天天高吸低抛的能挣钱吗？拉长到5年维度里，有几个自以为是的聪明人能跑赢秃坤？只要中国还在发展，没必要老自己捅自己。

……

1. 明天凌晨2点，美联储将召开本月的议息会议，市场预期维持利率不变，但在8月的杰克逊霍尔年会、或者9月的FOMC会议上，不排除释放缩小债券购买（tapper）的口风。

下半年大家还是要关注美联储的动向，毕竟美元流动性确实会对美股造成影响，并冲击历来跟跌不跟涨的A股，摊手～

2. 攀枝花宣布对生育二胎、三胎的家庭，每月每孩发放500元生育补贴，直至孩子满3岁。

从打击教育、房地产的力度，以及高层的关切程度来看，人口问题已经百分百上升到战略高度了，做投资一定要按政策的方向走，反正这两天三胎概念股又开始活跃。

3. 南京疫情出现蔓延趋势，本地新增47例，累计确诊153例，均为印度德尔塔毒株型。

从南京扩散的感染，已经涉及珠海、中山、沈阳、大连、马鞍山、芜湖、绵阳等地，此外成都发现3例本土病毒，曾经在张家界游玩。

这个源于印度的德尔塔毒株特别厉害，可以飞沫传播，潜伏期短，之前感染过新冠、甚至打过疫苗都没用。去人群密集的地方，大家还是要提高警惕，保护好自己和家人。（淘沙博士）