热点板块无非就是消费、医药、科技和军工，最近消费和医药还有军工涨的还不错，科技相对较弱，那么问题来了这几个板块还能不能投，我想分享一下我的观点：

1、消费板块

估值的确比较高，但是消费板块从大环境来讲确定性最强，受制于人的地方最少，比如酱油，酿造技术是自己的，也没人跟咱们争且只有国人（华人或喜欢中国饮食）的人消费， 这就是好赛道，未来全球供应链变化后，消费板块的“内生性”不受外界影响的消费板块尤其可以通过企业的高成长来消化高估值，甚至说茅台也是，同时，这里也有一个“稀有性”的特征决定了它的“防御作用”，14亿这么大的“人吃马喂”市场消费量巨大，资金还会通过它来“抱团取暖”，这也就是说消费板块哪怕未来有调整，也是一个非常好的上车机会。

2、医药板块

疫情过后，那些受疫情影响的医药行业会满血恢复，因为疫情不可能永远存在，尤其是在后疫情时代，比如口腔行业在疫情期间影响很大，这给它的后起积蓄了很多能量，国内的饮食习惯（趁热吃）和护齿意识较弱决心了口腔行业未来将会有大的发展空间；眼科方面的医疗行业未来的景气度也非常的大，因为疫情期间提倡线上教学，手机游戏的时间延长，这对眼科行业的需求会增大；但是受疫情利好的行业要注意，尤其是疫苗概念，后续不可能所有的机构都生产疫苗，所以有些医药股可能会去泡沫或者说业绩与估值不匹配，之前的高估值会重新定价。

3、科技板块

板块受海外影响最大，新能源汽车、5G、芯片半导体，因为已知的原因后两个是被海外力量“扼杀”的对象，国内也有摆脱这种不利局面的动力，大量的资金涌入这两个行业之中，但是有些链条行业我们是零起步，这就存在试错的成本和风险，有些企业经过时间考验被证伪，比如武汉弘芯等，这都是躲不过去的经历，可能说前途是光明的，因为是举国之力，但前进的道路上一定是曲折的，所以科技板块可能会回调一段时间，它将是循序渐进的过程， 在这个过程中基本面良好的，业绩明确的，有突出贡献的，确实是真本事的企业将会生存下来，因此，对于有真实业绩的企业，我们尤其要关注，当然，这需要我们更加仔细的认真辨别。

4、军工板块

本身是一个避险板块，也是主题板块，按理说投资性并不强，但是原因特殊，因此军工板块在2020年年初以来一直受到投资者的关注，简单说这个行业是消耗品，如果没有输出，只是自用，那这个板块受环境影响就会非常的大，环境稍微缓和，军工板块的走势就会出现影响，不过从长期来看，军工板块一定是投资市场内的焦点板块，因为在“争夺话语权”的问题上，需要该板块的作用，某种角度来说它的存在或者说使用能够促使非理性的人们回到谈判桌上来，但是还是建议关注军工头部企业，还要关注军工板块分化的问题，也是那个问题，好的公司错不了，假的公司长不了。

个人认为四个板块可以配置个组合，都有机会，而且这个机会都不小。

基金参考范围：

国泰国证食品饮料行业（160222）、银华食品饮料量化优选（005236）、嘉实环保低碳（001616）、宝盈新锐灵活（001543）、嘉实全球互联网（000988）、华安创业板50指数分级（160420）、兴全合宜（163417）、汇添富全球消费行业（006309）、中欧医疗健康混合（003096）、鹏华中证国防（160630）、宝盈品牌消费（006676）、广发轮动配置（000117）、前源开源中证（001027）等。

祝A股长虹， 人们身体健康。

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