盘前信息汇集

今日影响市场走势的重大消息及点评:

一、热点信息

1、【频率元件市场触底反弹需求即将迎来大幅增长】

   据媒体报道，从今年2季度开始，频率元件市场逐渐有所起色。台系龙头大厂晶技第3季度毛利率上升到了24.77%，创下近10个季度以来的新高；希华第3季度的毛利率，也比第2季度的21.2%要好，市场供需明显好转。除了毛利率的提高，晶技、希华、加高等频率元件公司营收都有所好转，晶技的业绩年增长7%，希华、加高的营收衰退幅度较前2季明显减小，市场更传出部分产品线报价上涨。从市场供需来看，频率元件产业走出谷底有两个关键因素，其一是5G通信的高频段和毫米波回传基站的设计带来了新的商机，第二是日系供应商开始减少“大出血”的市场竞争，使得整个产业出现了新的生机。
行业回暖带动下，产业链相关公司望受益。泰晶科技（603738）公司生产的石英晶体谐振器是频率控制和频率选择的基础元件，广泛应用于资讯设备、移动终端等。三环集团（300408）公司生产的陶瓷封装基座主要应用于晶体频率元件的封装，公司产品优势进一步扩大，将受益于晶体频率元件的市场需求大幅上升。

2、【苹果将发布AR头显千亿级市场有望爆发】

    据外媒报道称，苹果目前计划于2020年发布增强现实（AR）头显。苹果的增强现实头显可以与iPhone无线配对，在用户的视野内显示各种信息，例如消息、电子邮件和地图，也将支持游戏。苹果正考虑为这样的头显开发专门的App Store应用商店。
据中国信息通信院的数据显示，预计2020年全球虚拟现实产业规模将超过2000亿元。苏大维格（300331）成功研发出用于AR的纳米波导光场镜片。联创电子（002036）具备开发完整AR光学系统的能力，AR产品已批量出货。全志科技（300458）推出了面向VR的全新VR系列处理器。

3、【玻尿酸毛利堪比茅台相关公司受关注】

   本周科创板两只玻尿酸公司昊海生科和华熙生物先后申购，这2家公司毛利率都十分高。2016年-2018年，这两家公司的主营业务毛利率均维持在75%以上。其中，2018年，昊海生科的玻尿酸产品毛利率更是高达93.26%，堪比贵州茅台。据昊海生科公告，发行市值达158.78亿。
据机构预计，到2020年，中国仅透明质酸美容针的市场需求就将增长至2000万-3000万毫升，成为一个1000亿元级别的市场。华东医药（000963）收购的英国Sinclair Pharma plc主营医美产品，生产最新一代双相玻尿酸充填剂。冠昊生物（300238）透明质酸已取得多家临床机构的伦理批件。

4、【航空发动机产业迎财税政策支持 市场前景可期】

   财政部、税务总局22日发布《关于民用航空发动机、新支线飞机和大型客机税收政策的公告》，自2018年1月1日至2023年12月31日，对纳税人从事大型民用客机发动机、中大功率民用涡轴涡桨发动机研制项目而形成的增值税期末留抵税额予以退还；对上述研制项目自用的科研、生产、办公房产及土地，免征房产税、城镇土地使用税。生产销售新支线飞机、从事大型客机研制项目的纳税人，也将享受增值税等方面的减免。
A股公司中，航发控制（000738）主营航空发动机控制系统，实际控制人为中国航空发动机集团；钢研高纳（300034）生产的高温合金是制造航空发动机热端部件的关键材料，日前实施的增发获得了中国航发资产管理有限公司入股。

5、【双11预售首日化妆品成绩亮眼 行业持续高景气】

   2019天猫双11预售于21日正式启动，根据天猫公布的数据，整体预售首日成交翻倍，其中近100款首发新品成交破千万，实现了新品首发即售罄。7家美妆品牌预售开启10分钟销售破亿，雅诗兰黛品牌仅仅预售25分钟，便实现交易额近5亿，超越去年双11全天的成交额。
通过近三十多年的发展，伴随居民美妆消费习惯的改变，特别是在低线市场以及年轻化趋势下渗透率和客单价快速提升，日化行业市场容量急剧膨胀。公司方面，珀莱雅（603605）定位于大众化妆品，电商渠道持续发力，爆款频出；上海家化（600315）为国货化妆品龙头，多品牌稳定良性发展；丸美股份（603983）定位中高端，并差异化主打眼霜+抗衰老。

6、【世界智能网联汽车大会开幕 产业发展将获推动】

   10月22日，由北京市人民政府、工信部、公安部、交通运输部、中国科学技术协会联合主办的2019世界智能网联汽车大会在北京顺义开幕。会上，工信部部长苗圩强调下一步将促进融合创新，加快推动产业发展。包括攻关智能网联汽车计算基础平台等关键共性技术、解决智能网联汽车高速公路测试、自动驾驶地图应用等关键问题。
ICT巨头将其优势领域的底层技术向汽车领域迁移，自动驾驶及车联网产业链将加速成熟。公司方面，保隆科技（603197）产品包括轮胎压力监测系统、传感器、汽车结构件和ADAS等；中国汽研（601965）是汽车领域检测龙头，智能网联汽车试验项目有望在2020年建成投产。

7、【全球橡胶主产区遭真菌病袭击、产量锐减供给将现缺口】

   据报道，泰国橡胶管理局表示，泰国主要橡胶种植区受到真菌病暴发的袭击，可能导致这一区域的产量减半。泰国是世界最大的天然橡胶生产国和出口国，占全球橡胶供应量的40%。这种被称为Pestalotiopsis的疾病，此前已经袭击了邻国印度尼西亚和马来西亚的橡胶种植园。泰国、印度尼西亚和马来西亚三个国家占世界天然橡胶产量达70%。
点评：业内机构预测，到2020年，橡胶产量会出现负增长，而橡胶需求稳定提升，未来几年全球天然橡胶供应将出现缺口。海南橡胶（601118）是我国最大的天然橡胶生产企业，产量占全国的30%左右。国际橡胶主产国大幅减产，国内橡胶龙头直接受益。中化国际（600500）通过境外收购和资产整合，已成为全球重要的天然橡胶供应商。

8、【不一味强调自主可控、我国将对外资开放电信互联网等领域】

   10月22日，国新办就2019年前三季度工业通信业发展情况举行发布会。工业和信息化部新闻发言人、运行监测协调局局长黄利斌表示，我们将坚定不移扩大开放，不关起门来搞建设，不一味强调“自主可控”，进一步对外资开放电信、互联网、汽车等领域，继续提高知识产权保护水平，营造良好的营商环境。
点评：我国各个领域对外开放的力度正在加大。今年年初，英国电信宣布已成为第一家获得中国工业和信息化部颁发的全国许可证的国际电信公司，获得两个牌照分别是中国全国 IP-VPN 和中国全国互联网接入服务（ISP）。这是国内进一步放宽市场准入，扩大鼓励外商投资范围重要一步。迅游科技（300467）主要为互联网实时交互应用提供网络加速服务。鹏博士（600804）主要从事互联网接入、其他互联网增值业务等，可提供VPN（虚拟专用网络）解决方案。

9、【特斯拉上海厂投产临近、引发电池原料货紧价格大幅上涨】

   随着特斯拉上海工厂投产时点临近，作为动力电池上游原料的碳酸二甲酯价格也开始连续上涨。据报道，21日，电池级碳酸二甲酯再度上调200元/吨，报9800元/吨；超纯级碳酸二甲酯上调200元/吨，报10100元/吨。此前的16日到18日，电池级碳酸二甲酯报价以每天上调200元/吨的频率稳步上行。
点评：据分析，近期电池级碳酸二甲酯产品货源紧张，供不应求，后市或存继续上行可能。因LG南京工厂投产的21700电池即将为国产特斯拉Model 3供货，受此影响，超纯级碳酸二甲酯需求量增大。石大胜华（603026）是国内碳酸二甲酯绝对龙头，市占率超过40%，是国内唯一能够同时提供五种电池级碳酸二甲酯厂商。奥克股份（300082）年产2万吨锂电池电解液溶剂（碳酸二甲酯）项目开车成功，公司正在进行20万吨碳酸二甲酯的立项和相关工作。

二、个股公告

【股票复牌】

• 中航善达 000043：并购重组事项获通过 股票复牌

• 嘉麟杰 002486：并购重组事项被否 股票复牌

【股票停牌】

• 爱尔眼科 300015：拟收购三家公司股权 股票停牌

【合同中标】

• 中国建筑：获313亿元重大项目

• 中贝通信：预中标1.61亿元中移动招标项目

• 汇金通：中标6028万元国家电网项目

• 岭南股份：联合中标10.59亿元PPP项目

• 维尔利：子公司联合中标1.77亿元EPC总承包项目

【重大事项】

• 爱尔眼科：拟收购三家公司股权 股票停牌

• 中航善达：并购重组事项获通过 股票复牌

• 欧菲光：国金工业拟受让公司16%股权

• 温氏股份：改以6.4亿元现金收购京海禽业80%股权

• 韦尔股份：拟2700万美元增资豪威半导体上海

• 硕贝德：拟设广州子公司，建设5G产业园项目

• 天士力：子公司药品通过仿制药一致性评价

• 太安堂：自然人欧明媚拟受让公司5%股权

【增持回购】

• 无

【业绩预增】

• 无

【利空公告】

• 乐视网：大股东及债务处理小组未拿出可实质执行的完整方案

• 诚迈科技：披露风险提示，不持有武汉深之度股权，未直接参与鸿蒙系统建设

• 嘉麟杰：并购重组事项被否 股票复牌

• 金字火腿：实控人及董监事拟合计减持不超5.12%股份

• 康旗股份：和顺投资拟减持不超3%股份

• 黑牡丹：一致人股东拟减持不超2%股份

• 精华制药：综艺投资及其一致人拟减持不超2%股份

三、热点要闻

○ 10月22日，北向资金合计净流入逾8亿元。其中，沪股通净流入约6.84亿元，深股通净流入约1.22亿元。

小结：北向资金连续第2个交易日净流入，但整体流出力度不大，周二北向资金大额流入个股数量较少。

○ 毛衣新消息

美将对我3000亿美元征税清单产品启动排除程序。

小结：消息偏利好，毛衣一步一步缓和，对市场来说少了一大困扰，关注市场的反应。

○ 证监会发大招

1）证监会：希望社保基金、保险机构进一步提高权益类资产投资比重。

2）证监会：推动放宽中长期资金入市比例和范围，提升交易便利性和效率，降低交易成本等。

小结：消息偏利好，已经刷屏了，不少媒体直接高呼重磅利好之类！引导资金投资，长期来说是大利好，短期影响不会太大。而那个“降低交易成本”，更成了大家议论的热点，不少人都讨论到印花税上面的，也是一个预期性利好。

○ 浙商银行申购大概率被延期，本周新股申购压力将骤减

据上证报消息，本周新股申购迎来小高峰，引发市场高度关注，甚至引发一部分资金担忧。业内人士指出，本周募资体量最大的浙商银行，其新股申购可能会被延期。

小结：消息偏利好，但这消息白天就出现了，所以它的利好力度不宜期待太多。

○  全球橡胶主产区遭真菌病袭击，产量锐减供给将现缺口

据报道，泰国橡胶管理局表示，泰国主要橡胶种植区受到真菌病暴发的袭击，可能导致这一区域的产量减半。

小结：对橡胶板块偏利好，关注相关个股的反应。

▎题材资讯

○ 据媒体报道，频率元件市场触底反弹，需求即将迎来大幅增长。

相关概念股：泰晶科技、三环集团、惠伦晶体、东晶电子等

○ 苹果目前计划于2020年发布增强现实（AR）头显，千亿级市场有望爆发。

相关概念股：苏大维格、联创电子、全志科技、水晶光电等

○ 玻尿酸毛利堪比茅台，相关公司受关注。

相关概念股：华东医药、冠昊生物、景峰医药、鲁商发展等

○ 特斯拉上海厂投产临近、引发电池原料货紧价格大幅上涨。

相关概念股：石大胜华、奥克股份

○ 航空发动机产业迎来支持，市场前景可期。

相关概念股：航发控制、钢研高纳、航发动力、航发科技等

○ 双11预售首日化妆品成绩亮眼，行业持续高景气。

相关概念股：珀莱雅、上海家化、丸美股份、御家汇等

○ 世界智能网联汽车大会开幕，产业发展将获推动。

相关概念股：保隆科技、中国汽研、四维图新、千方科技等

▎沪深股通

○ 10月22日，沪深股通净流入额度1亿元以上个股：华泰证券、中国平安、立讯精密

▎新股申购

○ 宝兰德：申购代码787058，顶格申购需配市值2.50万元，申购上限0.25万股，申购价格79.30元，公司主营企业级基础软件及智能运维产品。