盘前信息汇集

今日影响市场走势的重大消息及点评:

一、热点信息

1、【5G手机预估销量再度上修　产业链订单有望爆发】

   9月24日，小米公司在北京召开新品发布会，推出其首款5G手机小米9 Pro 5G，最低售价仅3699元，成为目前最便宜的5G手机。这意味着5G手机进入“3”字头时代，5G手机的门槛拉低，将有助于5G手机的普及放量。

5G手机推进速度一再超出供应链的预期，台系厂商订单增加明显。台系半导体业界对于2020年5G手机预估销量一再上修，从1.4亿支上看2亿支关卡，又上调到2.5亿支。5G手机的放量提速，产业链相关公司订单有望爆发。意华股份（002897）是国内少数实现5G高速连接器量产的企业之一，具有较高的技术壁垒，华为、小米等均是公司大客户。电连技术（300679）与主要客户在部分目前已推出的5G手机上有相关订单及合作，布局的5G射频连接类产品下半年开始有望大规模应用。恒铭达（002947）顺应5G发展趋势及技术要求，参与下游客户的项目并提供相应产品，最终应用于华为、小米、苹果等。

2、【四季度MLCC价格有望止跌企稳　行业需求或进一步回暖】

   据媒体报道，9月底将议定第四季MLCC（片式多层陶瓷电容器）价格，继第三季价格跌幅缩减至个位数之后，业界估计第四季跌幅可望进一步收窄至0－5％。此前，第三季MLCC跌幅已经收敛至10％以内，相比于第一季、第二季跌幅已趋缓。尤其今年过年相对较早，加上库存消化完之后，回补库存需求拉升。被动元件厂表示，库存问题已经舒缓，若农历年提前拉货需求够好，第四季价格或许有机会挑战止稳。
分析指出，受惠于库存消化步入尾声，适逢第三季中国四大手机品牌以及iPhone新机上市，MLCC厂短单涌入，且库存的确已经清空，因此短单不排除看到12月，MLCC厂营收望陆续回温。随着未来MLCC价格的逐步平稳，行业需求回暖，相关公司望受益。风华高科（000636）是国内MLCC领域龙头公司。洁美科技（002859）是国内片式器件载带龙头，下游客户包括国巨、村田等MLCC巨头。三环集团（300408）公司积极扩充MLCC和基片产品的产能。

3、【阿里云发布硅光400G光模块　千亿级市场待分享】

  据媒体报道，阿里云宣布推出基于硅光技术的400G DR4光模块，以支持其下一代数据中心网络。新模块将从2020年开始在阿里云的全球数据中心中部署，与当前的100G光模块相比，网络速度将提高四倍。阿里云将在9月25日至27日举办的杭州云栖大会上进行新模块的现场首展。

全球网络流量持续爆发式增长，云计算巨头2019年二季度资本性支出开始回暖，叠加2019年下半年至2020年云厂商400G交换机、光模块逐步放量，数通光模块市场有望再度进入高景气阶段。机构预计2019年底至2020年是400G产品开始上量的阶段，2020年云厂商400G光模块需求量约为80至90万只，较2019年增长约3倍。根据LightCounting 数据，全球光模块市场规模不断增大，预计到2024年全球光模块市场规模将超过150亿美元。中际旭创（300308）400G新产品正在小批量供应重点客户。光迅科技（002281）面向数据中心的400Gb/s高速光收发模块已完成样机开发。亨通光电（600487）合资公司亨通洛克利正进行400GDR4硅光模块样品试制。

4、【短期压制因素解除 钨价上行空间打开】

   9月24日，钨价全面上涨。65度黑钨精矿报价在8.4万元/吨，上涨3.7%；65度白钨精矿报价8.3万元/吨，上涨3.75%；仲钨酸铵报价13万元/吨，上涨2.77%。同时，据机构研报，上周钨价（钨精矿，65%/江西）周涨幅接近10%。

点评：据洛阳钼业公告，公司成功拍得泛亚有色金属交易所涉案的2.83万吨仲钨酸铵。今年来钨市场走势一直受到该批仲钨酸铵会进入流通市场压制。洛阳钼业表示，公司坚定看好钨行业的长远发展，此次成功竞买将实现对钨原料产品的商业收储，短期钨价压制因素解除。另外，今年5月17日，占国内的钨产量 86%钨企联合决定减产不低于 10%；海外的钨消费企业因抢时间窗口而囤积的库存已逐步消耗完，将面临再次的补库存需求。多重利好因素叠加，钨价上行空间打开。A股钨业公司主要有翔鹭钨业（002842）、章源钨业（002378）、中钨高新（000657）、厦门钨业（600549）等。

5、【深圳召开国资国企改革试验动员会 为全国做好示范】

   9月24日，深圳市召开区域性国资国企综合改革试验动员会。强调，开展国资国企综合改革试验，是中央、赋予深圳的光荣使命。要把坚持和加强的领导贯穿全过程，为完成改革任务提供坚强保证。要抓好统筹协调、责任落实，形成综合改革试验工作合力，推动各项改革任务落地见效，为全国国资国企改革探新路作示范，在深圳建设先行示范区的新征程中展现新担当、作出新贡献。

目前上海、深圳、沈阳三地的区域性国资国企综改试验正在有条不紊推进，是全方位的、涉及到各个领域的改革，将为全国提供良好示范。在深圳的改革方案中，上市公司被作为做强做优做大国有资本的重要支撑。深圳将实施“上市公司”战略，即依托国内外多层次资本市场，创造条件实现集团公司整体上市，加大市场化并购上市公司力度，推动国有资产向上市公司集中。深圳国资委旗下上市公司主要有特发信息（000070）、通产丽星（002243）、沙河股份（000014）、深物业A（000011）、天健集团（000090）等。

二、个股公告

【股票复牌】

• 合肥城建 002208：重组事项获有条件通过 股票复牌

• 建研院 603183：并购重组事项获通过 股票复牌

• 科恒股份 300340：并购重组事项被否 股票复牌

【股票停牌】

• 万邦德 002082：重组事项将上会 股票停牌

• *ST地矿 000409：撤销退市风险警示，变更为“ST地矿” 停牌1天

【合同中标】

• 证通电子：签1500万美元海外项目合同

• 中天科技：中标逾15亿元高压直流海底电缆项目

• 青龙管业：签订2.69亿元采购合同

• 三维丝：子公司签订2.81亿元销售合同

• 智慧能源：子公司近期签订3.79亿元合同

【重大事项】

• 合肥城建：重组事项获有条件通过 股票复牌

• 建研院：并购重组事项获通过 股票复牌

• 万邦德：重组事项将上会 股票停牌

• *ST地矿：撤销退市风险警示，变更为“ST地矿” 停牌1天

• 广电运通：拟像素数据增发股份并成其控股股东

• 华建集团：拟收购景域园林51%股权

• 同兴达：拟收购展宏新材51%股权

• 天齐锂业：与瑞典电池供应商签氢氧化锂长期供货协议

• 四维图新：子公司与中再产险战略合作

• 永兴材料：替代进口用GH2132高温合金材料研发成功

• 超讯通信：拟参与物联网芯片优化升级关键技术研究与产品研发项目

• 梦网集团：“梦网云数据中心”25日正式商用

• 国际医学：西安国际医学中心将于25日全面开诊

• 华钰矿业：大股东西藏博实拟协议转让公司15%股份

• 杭州高新：控股股东溢价转让公司10%股份

【业绩预增】

• 古鳌科技：前三季度预盈1200万元至1445万元

【增持回购】

• 长园集团：格力金投增持公司2.81%股份，成第一大股东

• 永安行：控股股东拟增持1000万元至3000万元公司股份

• 齐峰新材：董事总经理增持27.67万股

• 恩华药业：董事长及总经理合计增持31.35万股

【利空公告】

• 科恒股份：并购重组事项被否 股票复牌

• 亚联发展：两连涨停发布风险提示，未从事数字货币的相关研发

• 春兴精工：实控人拟减持不超6%股份

• 中环环保：股东金通安益拟减持不超6%股份

• 恺英网络：股东海桐兴息拟减持不超3%股份

• 金证股份：大股东拟减持不超2%股份

• 东信和平：控股股东之一致人拟减持不超2%股份

• 纵横通信：东证昭德拟减持不超2%股份

• 英科医疗：深创投及其关联方拟减持不超2%股份

• 光韵达：董事王荣拟减持不超1.2%股份

• 多氟多：董监高人员拟合计减持不超0.56%股份

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三、热点要闻

○ 9月24日，北上资金合计净流入逾32亿元。其中，沪股通净流入约10.94亿元，深股通净流入约21.57亿元。

小结：北上资金恢复净流入，整体流入力度不小，但大额流入个股数量不多。

○ 突发！深交所出手

今日盘后消息，中青宝收关注函：深交所要求核实公司是否涉及区块链、数字货币等技术。如不涉及相关技术，请进行澄清并充分提示炒作风险。此外，数字币概念的亚联发展两连涨停发布风险提示，未从事数字货币的相关研发。

小结：对数字币概念偏利空，这种炒作类型的东西，在疯狂的时候，大家一定要注意风险！

○ 重磅！高通已向华为重启供货

据财新报道，美国时间9月23日，高通公司CEO莫伦科夫在美国总部表示，已向华为重启供货，并一直想办法以确保未来能够持续供货。

小结：消息偏利好，反映了米方在毛衣态度上的缓和变化。适当留意华为概念及5G概念的反应，部分个股涨幅较大，宜多注意风险！

○ “4+7”医药集采，中标价格再次下降

9月24日上午，“4+7”带量采购扩面结果有部分已经在上海揭晓。上海阳光医药采购网公布的数据显示，本次药品集采扩围竞标较去年“4+7”试点中选价格相比，平均降幅25%。

小结：对仿制药概念偏利空，周二板块已有反应了，大家对仿制药为主的医药股宜多注意一下风险！

○ 全国ETC用户累计达到逾1.3亿

交通运输部表示，截至9月18日，全国ETC用户累计达到逾1.3亿，完成总发行任务的68.39%。

小结：对ETC概念偏利好，但这个概念前期涨幅巨大，短期一定要多注意风险！

▎题材资讯

○ 5G手机预估销量再度上修，产业链订单有望爆发。

相关概念股：欧菲光、意华股份、电连技术、立讯精密等

○ 四季度MLCC价格有望止跌企稳，行业需求或进一步回暖。

相关概念股：风华高科、洁美科技、三环集团、宏达电子等

○ 阿里云发布硅光400G光模块，千亿级市场待分享。

相关概念股：中际旭创、光迅科技、亨通光电、新易盛等

○ 深圳推进国资国企综改试验，目标成为全国示范。

相关概念股：深纺织A、深振业A、深赛格、特力A等

○ 国内首个大功率碳化硅模块破茧，领跑新能源汽车轻量化。

相关概念股：楚江新材、天通股份、露笑科技、蓝海华腾等

○ 短期压制因素解除，钨价上行空间打开。

相关概念股：翔鹭钨业、章源钨业、中钨高新、厦门钨业等。

○ 小米发布环绕屏概念手机，柔性屏或成未来主流。

相关概念股：京东方A、深天马A、精测电子、麦格米特等

▎沪深股通

○ 9月24日，沪深股通净流入额度1亿元以上个股：工业富联、隆基股份、五粮液

▎新股申购

○ 科博达：申购代码732786，顶格申购需配市值12.00万元，申购上限1.20万股，申购价格26.89元，公司主营汽车智能、节能电子部件。

○ 晶丰明源：申购代码787368，顶格申购需配市值4.00万元，申购上限0.40万股，申购价格56.68元，公司主营电源管理驱动类芯片。