先说说外围市场表现，中秋小长假期间，外盘股市腥风血雨啊。

港股周一重挫，金融地产领跌，某大事件愈演愈烈，市场担心其债务问题拖累地产板块，不过我认为这可能只是表面诱发原因，深层次我个人感觉，当天有资金在借题发挥，恶意做空港股。

好在周二港股小幅反弹，今天周三休市。所以今天北上资金也是休市的。

港股今年表现比较弱，至今跌幅11%左右，去年港股以负3.4%的表现全球垫底，我记得当时很多机构都在讲，港股PE只有12倍，非常低估，是全球垫底的估值洼地，对2021年港股复苏性表现非常期待。

所以大家会看到，今年年初，大笔资金南下布局港股，甚至有机构喊出“争夺港股话语权”的口号。如今快10个月了，港股表现成这鸟样，很多人都没想到吧，包括我自己。

不过港股确实今年跌了有点惨，从估值方面讲，真的是很低了，性价比优势进一步凸显。

我定投组合里不是配了新经济嘛，准备再跌再加一点了，今年我也不知道为啥，很多看官来问我中概互联，实际上我关注互联网，就看新经济，而且今年以来表现新经济相对抗跌，大幅跑赢中概互联。

美股也有波动，周一晚间也是重挫，昨晚继续小幅微跌。本周四，即9月23日，美联储FOMC会议将公布9月利率决议，市场普遍预期会给出缩减信号。

今日我大A股开盘，低开高走，表现十分强悍，不过成交额较上周五大幅缩小。

中信一级行业涨幅榜显示，煤炭、电力、地产、建筑、交运、军工、石化、钢铁涨幅居前。

顺周期因为环保高压，影响到了供给端，相关资源品继续存在涨价预期，继续受资金追捧。今天中石油也大涨7%，创年内新高。

近日电力股也表现凶猛，比如老牌水电大白马长江电力今日长阳创历史新高，这也是很多机构打新配置的底仓品种，真是长线大白马。

细分主题看，今日风电成为领涨品种，这也是近期的主线。实际上，之前咋们对风电就强调过两次，一次是胖纸我7月中旬，在武汉搞线下中期策略会的时候，还有一次是9月3日的基本面一手信息，详细见字少事大！最新情况

我刚统计了下，从9月6日至今，风电一直处于领跑状态，当时提到的相关公司，相对市场来说，不仅抗跌，还是逆势表现。

电力（水电和火电）和风电，前者传统能源，后者新能源，包括前期热火朝天的光伏，都是能耗双控的高压下的受益品种，近期走势也明显强于其他品种。

9月22日基本面一手信息汇总（简版，仅供参考）：

安信环保公用团队从两条主线看电力板块投资机遇：

1) 火电转型新能源：双碳目标下，火电企业新能源发电装机增长迅速，从原来的火电周期属性转变为新能源运营的成长属性。火电转型新能源优势凸显：1）碳排放高；2）现金流好；3）新增项目为平价上网项目，不依赖补贴；4）有望通过灵活性改造而获得更多的新能源项目开发权。相关公司有华能国际、福能股份。

2) 风电“以大代小”启动在即：风电“以大代小”有望在全国范围内启动，将带来利用小时与装机容量双升，风电企业通过内部挖潜，运营效益有望显著提升。相关改造空间较大的老牌风电运营商有龙源电力（H股）、大唐新能源（H股）、节能风电。

今日，胖纸老揭观点鲜明，依然简单直白，不模棱两可：

面对外盘波动，大A股该跌不跌，但结构性分化依然严重，个人操作难度较大，还有6个交易日，就要过长假了，不少资金也无心恋战。大机会可能要等进入四季度了。

根据历史规律，一般四季度到次年的一季度，大概率有一波跨年行情叠加春季躁动行情。看来揭嫂的私募产品在四季度估计还能再发发力。最新数据我还没查，8月31日的净值数据显示，今年以来是65%的收益率。