互联网红利落幕、资金压力加大，互联网家装如何破局？

文/孟永辉

随着互联网时代的落幕，依靠互联网家装的模式和概念成长起来的家装公司开始出现困境和难题。互联网时代的盲目扩张让他们在业务锐减时遭遇到了前所未有的挑战，家装行业陆续出现的跑路、围堵等问题正是这种想象的集中体现。这些问题的出现说明家装行业又到了一个必然要变革的档口。

内外部环境急剧变化，家装行业亟待需要破局

毋庸置疑，家装行业的内外部环境正在发生着深刻变化，这些变化迫使家装行业的参与者们不得不需求改变来破解当下的发展难题。那么，家装行业的内部环境究竟正在发生着哪些变化呢？

首先，从外部看，互联网红利的减退让家装行业面临越来越多的流量困境。我们都知道，互联网与家装行业的结合在很大程度上是由于移动互联网时代巨大的流量红利所导致的，而之所以会有如此多的家装公司会主动拥抱互联网，正是由于他们看到了互联网能够给他们带来海量的用户。

随着流量转移的消耗殆尽，家装行业通过互联网的渠道获取的用户流量不断减少，即使有些渠道还有流量，这些流量在转化过程当中也开始面临诸多挑战。一旦流量获取的难度开始增加，家装公司的成本便开始增加，而当投入的成本无法覆盖到收回的利润时，家装公司简单地依靠互联网获取流量的方式便会遭遇困境。一句话，家装公司通过拥抱互联网的方式来获取流量，实现自我成长的方式愈加遭遇前所未有的挑战。

其次，用户的消费模式和消费需求正在发生着潜移默化的变化。家装行业之所以会遭遇如此大的困境，其中一个最为重要的原因是用户变了。遥想移动互联网时代刚刚拉起大幕的那会儿，我们可以通过补贴，宣传等方式不断获得用户，用户的需求也非常简单，只要能够让自己简单、快捷地获得家装产品和服务即可。

随着用户的习惯从线下转移到线上，依靠简单补贴，野蛮烧钱的方式来获取用户的方式尽管还有一定的生存空间，但是随着资本的退潮，简单地依靠家装公司的资金储备来通过烧钱获得用户的做法变得越来越不现实。从本质上来看，资本的退潮是导致互联网家装公司难以为继的关键所在，而如果我们再深究资本退潮的原因，不难发现资本对于互联网投资兴趣的减退则是造就这一切的原因所在。

当依靠烧钱的方式无法继续获得用户时，家装行业需要借助新的方式来赢得用户，实现转化。回归到满足用户实际需求，而非仅仅只是打概念，做营销成为当下家装行业发展的共识。我们看到越来越多的家装公司开始强化新物种对于家装行业赋能的尝试，试图通过加持新技术、新概念来不断获得增长的力量。这种方式不仅能够有继续获得资本关注的机会，而且能够找到破解用户消费升级难题的方式和方法，可谓是一举两得。

第三，家装本身正在发生着深刻变化。可能有人会说，家装行业本身正在发生着什么变化呢？其实，家装行业已经从简单的设计、施工等较为传统、不规范的阶段进入到一个产业化程度较高、技术感较强的阶段。

在传统家装时代，我们只要会做设计就能够做家装。因为设计在那个时候是需要一定的门槛的，不是每一个人都会设计，但是施工的话却是可以找到很多的装修游击队来完成。因此，我们看到在这个阶段很多的设计师投身到了家装创业的浪潮当中。

凭借自己的设计，半包的话，装修材料由业主来提供，全包的话，装修材料则可以通过建材市场来采购，施工工人则可以邀请装修游击队来完成。这种小作坊是的家装方式在用户需求不高的时代能够起到一定的作用，一旦用户需求增多，这种小作坊的家装公司便会遭遇生存挑战。另外，这种方式只能小打小闹，无法真正实现家装 的规模化运作，一旦装修标的增多，便会出现诸多问题。

其实，当下家装行业面临的正是这样一种状态。用户需求开始不断出现，家装行业简单地按照传统的一对一的方式来供给已经无法满足市场的需求，必须向一对多的方向转变。而这也导致了互联网家装公司出现的原因所在，然而，很多互联网家装公司又缺少对于流程的管控能力，尽管口头上声称自己是互联网家装公司，但是思维还是停留在小作坊式的阶段。

在这个时候就要求家装公司必须转变思维方式才能真正满足当下行业的发展。简单地小作坊式的方式无法真正起到实质性的效果和作用，必须从设计、施工、供应链等诸多方式介入才能保证对家装过程和流程的完美控制，才能实现家装在新阶段的发展。

第四，家装行业内部元素正在发生变化。家装行业当前面临的不仅是用户和外部市场的变化，其内部的元素也在发生改变。传统家装时代和互联网家装时代，家装的参与者基本上都是以传统工具和传统施工工人为主，这种方式尽管在互联网时代还能够起到一定作用，但是随着新技术对于行业发展影响的深入，单纯地依靠传统工具和传统施工工人已经无法起到真正有效的作用。

比如，当前家装行业当中开始越来越多地出现智能机器人的影子，施工工人开始从装修游击队转变成为产业化的家装工人，设计师也不再是我们理解的仅仅只是提供图纸的人员，而是变成了一个能够联通家装上下游的关键节点。

以施工、设计、生产为代表的家装阶段开始出现的新元素开始将家装行业的发展带入到了一个全新阶段。同互联网时代的外部行业加持家装行业不同，当下的这种改变是从家装行业内部开启的，这种改变更加彻底，更加能够改变家装行业的本质。

家装行业内外部环境正在发生的这种深刻的变化迫使我们需要寻找新的发展方式和增长点来实现破局。然而，破局并非易事，简单地依靠技术而不改变家装行业本身难以奏效，只有真正改变家装本身才能实现破局。

变局之下，互联网家装如何破局？

无疑，互联网家装行业正在遭受一场前所未有的大变局。身处其中，我们感受到的是从业者们对于未来不确定性的担忧。但，也许正是在这个时刻，我们才需要不断尝试，才能找到真正符合家装行业发展的新路子。说起互联网家装行业的变局，应当从如下几个方面寻求突破。

真正改变家装行业，而非仅仅只是喊口号，打概念。整个互联网家装时代比拼的不是谁对家装行业改变了多少，而是谁能够获得多少用户流量的关注。正是由于这个原因，我们才看到家装行业的发展始终都处于一种浅显表层的状态，缺少真正的改变。正是因为如此，我们才看到了互联网家装必然要再度进化。

现在，一个比较明显的势头是人们开始积极拥抱新零售，试图通过拥抱新零售来取得拥抱互联网一样的效果。如果真的是这样的话，那么家装行业的发展必然又会陷入到互联网家装的怪圈之中。互联网家装寻求破局也就变成了一个口号。因此，必须从最底层的家装元素入手，通过改变家装元素来将家装行业。

设计、建材、施工等诸多方面都在发生深刻变化，新的设计软件、新的生产工具、新的施工工具等诸多新元素都在发生深刻变化。未来，随着这些新技术的发展成熟，家装行业的组成元素还将发生变化，由此，家装行业将会改头换面，不再像互联网家装只是将互联网和家装两种元素简单相加，而是将发生改变的家装元素进行了重新融合。只有这样，互联网家装才能实现真正破局。

家装行业的驱动方式应当从资本驱动改变成为技术驱动，真正让用户买单才是关键。我们看到互联网家装之所以能够在很短时间内获得飞速发展，其中一个很重要的原因就在于它的发展并不是技术驱动的，技术驱动需要一个过程。互联网家装的发展是资本驱动的发展方式，这种方式只会在市场表层做出改变，而无法改变家装的内在，最终将会让业主带入到更大的陷阱之中。

想要实现家装行业破局，必须要改变家装行业的驱动方式，通过研发家装行业的技术来实现驱动方式的改变。因为技术驱动能够给家装行业带来本质改变，也能够消除家装行业痛点，这种发展方式才是真正能够给家装行业带来改变的方式，这种发展方式也能推动家装行业发展。

家装行业作为一个产业链衍生很长的行业，其实它能够与很多技术产生融合和联系，这样的话，技术驱动能够推动家装行业的发展。只有这样发展，用户才能感觉真正改变，才能真正让家装行业获得更大发展。

在内外部环境发生深刻变化的前提下，家装行业正在面临着一场前所未有的挑战。资本的退潮让互联网家装开始越来越多地面临着资金层面的压力。在这种情况下，互联网家装破局成为未来一段时间的主题。尽管当前新零售赋能家装行业开始被越来越多的出现，但是同样有陷入互联网家装陷阱的风险。只有真正抓住家装本质，改变家装行业的驱动方式，才能让家装行业变得更具升级与活力。

滴滴赴港上市，打车市场的新战役或将打响

文/孟永辉

尽管滴滴即将赴港上市的消息并没有小米那样惹人注意，但是作为一家在移动互联网时代的拼杀中存活下来的企业依然让人艳羡不已。要知道可不是所有的企业能够经过8轮融资，获得超200亿美元的，也不是所有的企业能够在移动互联网打车市场的混战当中能够生存下来的。

此番滴滴被爆将于下半年赴港上市无疑再次将滴滴的发展拉进到了一个全新的阶段。尽管如此，我们并不能说国内打车市场的格局已定，以美团、高德为代表的新竞争者的杀入无疑将会再次点燃国内打车市场竞争的战火。

一场段位更高的打车大战或将开启。

移动互联网时代刚刚开启那会儿的打车大战可以被视作跑马圈地的过程，而现在这个时期的打车大战更像是各大互联网巨头拓展自我生态链条的过程。不管如何，当下的市场和之前的市场似乎有着某些相似之处，这个相似之处就是一切都还没有确定，大家都有机会。

不可否认的是，滴滴上市为我们提供了一个样板。一个什么样板呢？一个新生公司如何在激烈的市场竞争当中奋力搏杀，从而突出重围的样板。尽管这个过程可能有些野蛮，甚至有些简单，但是我们并不能够否认这种模式的优越性。

面对严峻的市场竞争和行业格局，比起情怀和梦想，或许活下去才是至关重要的。但是，我们并不能否认单纯地靠资本驱动的发展模式带来的必然是市场地位确定之后对于用户的收割以及这些收割带来的恶果。这种先撒种再收割的做法尽管能够缓解企业在发展过程当中的某些困境，但是仅仅依靠这种模式必然无法走得长远。

可以说，当下的打车市场又走到了一个全新的节点。

首先，面对单一的市场参与主体，人们呼唤新的参与者加入，并带来新的气息。尽管当前的打车市场依然有曹操专车、首汽约车、神州专车的参与，但是滴滴在打车市场上的绝对优势已经无可撼动。对于单个的用户来讲，他们面对的是一个有一头巨大海豚的海洋公园。因此，他们的目光首先聚焦在的是这个海豚身上，而不会是那些尽管色彩艳丽，但体量却非常小的鱼类身上。

尽管他们在当下的打车市场上能够获得一些便利，比如减少等待时间、各种优惠券等，但是这些看似的便利在强大的成本付出面前似乎有些微不足道了。在这个时候，人们开始呼唤新的竞争者的加入，这样可以重新搅动当前平静的打车市场，重现移动互联网时期的生机与活力。

而美团、高德或许正是看准了市场的状态，用户的心理，选择在这个时刻加入到打车市场的大战当中。尽管他们的加入在短时间内无法改变滴滴在打车市场上的优势地位，但是它至少反映了当下市场的某种状态，这种状态就是人们热切地期盼新的竞争者加入，终结滴滴一家独大的局面，从而进入到一种活跃的竞争状态里，增加他们的选择度，最大程度上获得便利。

其次，单纯地收割用户，不匹配相对应的创新，这种发展路子必然无法长久。尽管经过前期的烧钱才确立了市场地位，后期理所当然地要进行收割，但是如果把收割用户当作主业而忽略了企业自身的创新，无论如何都是无法长久的。而当前人们对于滴滴的一个很大的印象是用滴滴打车越来越贵了，有些时候索性不再选择滴滴，而是会继续选择打出租车出行。这种想法正是单纯地进行用户收割，而忽略了与之相匹配的创新所导致的必然结果。

可能有人会说，滴滴也进行了创新。但是，这些创新相对于收割来讲并不太惹人注意，所以才会导致如此多的诟病。因此，单纯地进行收割，而不进行相匹配的创新，这样的收割必然无法长久，一旦有新的竞争者加入，无论是平台上的司机还是用户，他们将会在第一时间选择用脚投票。

因此，目前这种发展路子必然不能长久。第一，平台上的司机和用户不给机会；第二，外部的竞争者也不给机会。所以，对于当前的打车市场来讲，必须进行与收割相互匹配的创新才让用户买账，甚至才能继续维持自身的地位。

第三，打车市场的竞争思维已经从简单的烧钱圈地转变成为构建生态圈，盲目地单点出拳不一定能起到真正的效果。移动互联网时代，打车市场的竞争是点对点的，即打车VS打车，这种竞争的精准度比较高，作为市场竞争的参与者，只要把对手的打车业务击溃，对手便不再有还手之力。这也是移动互联网时代经过这么多轮竞争之后，滴滴能够以快刀斩乱麻的势头生存下来的关键所在。

尽管打车市场还有曹操专车、神州专车等企业存在，但是滴滴在打车市场上的绝对优势已经确定。竞争者的减少尽管规避掉同质化的风险，但是它同样将打车市场的竞争引入到了一个全新的阶段。后互联网时代，打车市场的竞争是面对面的，即多元业务VS多元业务。如果还是用打车VS多元业务，势必无法起到真正的作用和效果。

我们看当下滴滴与美团的打车之战，其实正是上面所提到的那种状态。滴滴是在拿“打车”这个点来对抗美团的“多元业务”的那个面，所以，尽管滴滴进行了反击，但是并不会产生如同移动互联网时期那种竞争状态下的效果。

因此，打车市场的竞争思维已经从简单的烧钱圈地转变成了生态圈的竞争，从单一业务向多元业务的竞争。可以预计的是，尽管滴滴会对美团、高德等新的竞争者进行反击，但是效果并不会太明显，而滴滴进军外卖市场也仅仅只是“礼节性”的动作，并不会有太多建树。

第四，做打车一定要做好打车，做好打车的同时也不能只做打车。打车市场的竞争已经进入到了深度竞争的时刻，想要在这场竞争中获胜，做打车的企业一定要做好打车。做好打车可不是一件容易的事，如果仅仅只是靠补贴，靠烧钱的方式显然是难以为继的，必须要从技术、体验、业务拓展等方向着手进行。

如果仅仅只是把自己定位成一个做打车的公司，而不去做好打车，那么，等到新的竞争者涌入，平台上的参与个体便会选择用脚投票，这种竞争模式没有任何的竞争力。因此，必须要做好打车。做好打车不仅要优化用户体验，升级技术，而且要让用户满意，让用户愿意为“做好打车”买单，这样才会正确的。

同时，打车企业又不能埋头只做“做好打车”这一件事情，还要从拓展业务形态，强化业务创新上做文章。只有这样，在打车市场进入到深度竞争的时候，才不会用拳头抵挡盾牌，才能真正实现多点出击，生态化作战。

滴滴即将赴港上市在说明自身发展进入到一个新阶段的同时，也说明了打车市场已经进入到了全新的发展阶段。尽管从表面上看，市场的总体格局已定，但是市场内部的竞争进行得更加隐蔽，更加兵不血刃。而滴滴想要走得长远，或许上市仅仅只是一个开始。

摩拜投身新美大，ofo布局区块链，共享单车真的黄了？

文/孟永辉

摩拜单车被收编之后，原本竞争激烈的共享单车市场有了平静的迹象。除了ofo依然在倔强地坚持之外，其他的共享单车公司开始回归到相对较为平稳的发展状态之中。这其实是共享单车发展的必然，因为资本驱动的发展模式必然无法长久，想要获得长久的发展必须要回归行业的本质，创新商业模式，才能走得更加长远。

然而，不可否认的是，共享单车作为一种新的物种的确给人们的生活带来了便利。作为一种新生的事物，共享单车还会在未来出现在我们的生活当中。只是未来共享单车想要走得更加长远，则需要更加创新发展模式才行。

我们看到现在ofo已经宣布成立区块链创新研究院，试图通过区块链技术的应用来破解城市交通方面出现的诸多问题。未来，随着共享单车转型节奏的加快，未来还会有更多创新应用将会在共享单车领域出现。

从某种意义上来讲，共享单车已经从单纯的资本驱动，市场占领为主的群雄征战的时代，进入到了精耕细作的深度运营时代。在这样一个时刻，共享单车面临的困境可想而知，但是如果我们能够抓住这个机会深度调整，共享单车说不定可以打一个翻身仗，获得新生的发展机会。在这个生死攸关的时刻，共享单车必须坚持以下几个原则，才能防止进入新的发展怪圈当中。

1、告别流量思维，坚持体验至上。共享单车之所以能够在短时间内被广大用户熟知，除了本身的运营推广之外，其实和它的方便、快捷的用户体验也有着莫大的关系。在用户流量获取难度日益加大的今天，共享单车平台应该要做的是告别流量思维，继续优化用户体验，增加用户粘度，找到更大的发展机会。

在共享单车兴起之初，人们之所以会如此关注流量，主要原因在于有了用户流量就有了资本的垂青，这也是共享单车平台之所以会想尽一切办法获取用户的原因所在。流量思维在共享单车兴起的时候是可以起到一定作用的，但是随着用户流量转移结束之后，不仅用户流量没有了，而且资本也不再关注流量了。

如果共享单车平台还在关注流量，还在补贴获取用户，这种做法无疑将会把自己困囿在一个相对较为狭窄的领域当中。当下，共享单车平台应当在为用户提供租还车便利的基础上，挖掘更多让用户满意的体验，借此来增加用户黏性，并为后续的深度变现打好基础。

2、以骑行为切入点，共享单车应当进行更多功能挖掘。现在人们对于共享单车的认识和应用还仅仅停留在骑行上，这似乎更加符合共享单车的本质。但是，如果我们仅仅只是将共享单车的功能和作用局限在骑行上，那么共享单车的发展道路无疑将会越来越窄。

未来，共享单车应当以骑行为切入点找到共享单车更多的功能和作用，以此来拓展共享单车的生存空间。比如，我们可以以骑行为切入点，加入更多生活周边的应用，将骑行与人们日常的消费结合在一起，实现基于共享单车的生活类应用的拓展：我们可以用共享单车的骑行数据来分析用户日常的生活轨迹，并将这些轨迹与日常生活相关的应用联系起来，实现“共享单车+”的业务拓展。

另外，我们还可以用共享单车提供的数据来为破解城市交通拥堵提供数据支撑。我们都知道，共享单车破解的是“最后一公里”的交通难题，我们就可以借助人们租借共享单车的情况来分析某个区域的交通拥堵情况，从而为城市治堵提供相关的数据支持和政策建议。

一句话，骑行并非共享单车的全部，通过对于共享单车功能和作用的挖掘能够让我们找到更多共享单车的发展可能性，从而在市场调整的当下实现发展的破局。

3、更新共享单车的技术，变投放驱动为技术驱动。我们看到当下共享单车基本上是靠投放来增加共享单车与用户接触的机会，共享单车自身的技术就是基于互联网时代的数据传输和技术应用展开的。这种技术尽管能够在短时间内能够解决用户租还共享单车的难题，但是仅仅依靠这些技术让共享单车最终将会沦为平庸。在这种情况下，共享单车必须要更新自我技术，才能实现自身发展的破局。

以当前的租还车为例，当前共享单车使用的是扫描二维码的方式来进行共享单车的租和还，那么，我们能不能将这个技术进行创新呢？我们能够用刷脸或者刷指纹的方式来进行共享单车的租借和还车呢？这种方式不仅能够告别扫码租还车带来的不便，而且能够在一定程度上规范用户还车时候的随意停放。因为刷脸和指纹能和我们的信用体系来挂钩，将共享单车使用过程当中的一些不文明的现象进行规避。

除了租还车之外，共享单车本身也可以有很多的技术创新。比如，摩拜单车将链式驱动改为轴式驱动就是对共享单车的一个创新。所以，我们可以按照这样一种思路继续推进下去，在共享单车的身上进行更多创新，从而将共享单车的发展从当前的投放驱动改变成为技术驱动。

4、告别to C，将共享单车的用户群体拓展到B端。当下，几乎所有的共享单车都是直接面对用户的，这种方式尽管能够尽可能多地获取用户流量，但是同样给共享单车的管理带来了很多的问题。另外，简单地to C需要耗费很多的人力、物力来进行共享单车的运营和维护，从而给共享单车的运维带来很多压力。

在进入到深度运营时代后，其实我们应当将关注的焦点更多地拓展到B端市场，通过将共享单车进行推广来实现共享单车运营方式的转变。尽管B端市场的频度可能没有C端市场的频度高，但是我们可以借助B端市场的集中管理来减少共享单车在运营和维护上的压力，从而实现共享单车运维成本的降低。

很多共享单车平台将目光转移在了三四线城市，其实可以借助这种运营方式的转移来将共享单车的运营方式进行转变，从而为共享单车的发展找到新的可能性，实现共享单车应用场景的丰富化和用户群体的多元化。

共享单车在经历了资本的狂热，巨头的争夺之后，已经进入到了相对理性的发展期。在这个时期，共享单车的洗牌将会日趋频繁。除了像摩拜单车一样投入到巨头怀抱之外，其实我们还可以找到更多共享单车的发展新路子。作为一种后互联网时代的产物，共享单车的发展面对的是一个比移动互联网时代更加严峻的市场，在这个市场当中，共享单车或许要付出更大的努力进行创新才能走得更加长远。

摩拜投身新美大，ofo布局区块链，共享单车或许还能找到更多的发展新模式。

无人货架凉了，新零售的发展新机会在哪？

文/孟永辉

从某种程度上来讲，无人货架打了新零售的头阵，初步为我们描绘了新零售的情形。但，无人货架仅仅只是将渠道下沉至每一个场景当中，并无法对零售模式进行改变和创新的做法仅仅只能将自身发展带入到相对较为狭窄的发展轨道。一旦资本供应无法跟上，这种以渠道下沉、网点铺设的重资本性的运营模式便会遭遇挑战。

去年，无人货架的火热；今年，无人货架的冷清。正是这种现象的直接体现，可以预见的是，随着未来资本的退潮，无人货架还将遭遇更加严峻的挑战。仅仅只是将渠道从线上转移到线下，以场景来获取流量和成交的做法并非新零售的全部。除了渠道下沉和转移之外，新零售应当具备更多的内涵和意义，简单地改变渠道无法完美诠释新零售。那么，除了渠道之外，新零售应当具备更加丰富的内涵和意义。

渠道下沉之外，新零售还有什么？

正如电商概念的完善和发展经历了一个过程一样，新零售的发展同样要经历一个从萌芽到成熟的过程。从这个逻辑来看，当前出现的无人货架困境是新零售概念发展成熟的过程当中必然要经历的一个阶段。无人货架仅仅只是将流量的获取渠道下沉到了人们生活的不同场景之中，但仅仅只是渠道下沉无法代表新零售的全部，除此之外，新零售应当具备更加深刻的内涵和意义。

首先，商品供应方式的转变。在电商时代，商品供应方式主要是通过商家和平台自营两种方式来实现的。其中，商家又包括个人商家和工厂商家。随着人们消费方式的转变和商品销售逻辑的转变，现在很多商品销售是通过线上来实现的。尽管这种将经销商去除的方式，能够解决中间化过多的痛点和难题，但是同样让大量的商家拥挤到电商平台上。

当电商平台上的商家足够多的时候，用户找到心仪的商品变成了一件非常艰难的事情，在这个时候，如何将用户想要的商品第一时间供应到用户面前成为破解当下电商发展难题的关键所在。从深层次的逻辑上来看，这其实是商品供应方式转变的一个非常贴切的例子。

反观无人货架，它仅仅只是将商品供应的渠道深入到了用户生活场景当中，但是由于无人货架本身的空间、容量等方面的局限性，它无法将用户真正喜欢的商品全部展现在用户面前，供用户选择。因此，无人货架仅仅只是缩窄了用户选择商品的空间，并未真正从根本上改变用户痛点，商品供应方式尽管有了改变，但是这种改变并不彻底，甚至有些“阉割”的味道，所以也必然会把自己的发展路子带入到一个相对较为狭隘的方向上。

新零售应当是在海量数据的积累上，通过完美的供应链，将用户真正需要的商品第一时间供应到用户跟前。传统电商时代是“人找商品”，新零售时代是“商品找人”，这种商品方式的转变才是新零售，无人货架这种有些不完全的做法，最终只会将新零售的发展方式和概念片面实践，最终也决定了它无法走得长远。

其次，体验方式的转变。在电商时代，人们的体验商品的方式主要集中在线上，通过图片、文字、视频等方式进行商品体验，而由于商家对于商品包装的过度渲染，最终让用户无法完整地了解所要购买商品的真正情况，最终导致了很多购物痛点的产生。

无人货架尽管通过将商品直接供应到用户的生活场景当中，但是由于自身容量有限，致使很多大件的商品无法真正让用户真正能够体验的产品仅仅局限在了吃、喝等小件商品上。这样的话，用户体验产品的种类就有了局限性。

新零售的场景应当是足够丰富，丰富到到用户能够体验到他们想购买的所有商品。这也是以阿里、腾讯、京东为代表的互联网巨头之所以不断布局线下实体店的原因所在。其实，他们布局的这些线下的实体店正是一个又一个的场景，用户只要想要购买商品，无论是什么样的商品都能够在这些场景当中体验到。

而无人货架仅仅只是将商品的货架推送到用户生活的场景当中的做法，不仅需要强大的资金支持，而且需要不断布点，这种方式显然加大了他们对于资金的依赖程度。一旦资金跟不上，无人货架的发展便会遭遇困难。

第三，供应链条的丰富化和生态化。其实，无人货架的供应方式依然是传统的供应方式，只不过无人货架公司将供应的方式从物流公司转移到了自己手中，如果按照这种传统的供应方式所带来的一个最为直接的结果就是无人货架公司需要大量的人力成本来供应他们铺设的海量的线下渠道。这种传统的供应方式显然真正推动商品销售效率的提升。

新零售更加关注的借助新技术的手段来对传统的供应链进行创新和优化，以此来提升商品的供应效率。这其实考验的是数据整合的能力，通过数据整合能够让商品与用户实现最佳的匹配，减少商品供应地与用户需求地不一致造成的供应压力。

从本质上来看，新零售其实是一个供应链条不断丰富和生态化的过程。通过搭建海量的供应端口来满足不同用户的需求，真正实现用户与商品的实时对接，减少购买商品过程当中的等候实现，提升商品的供应效率。一句话就是，用户在购买商品之后，借助大数据的手段为用户匹配最近的供应地点，再通过智能分拣、智能配送的方式将商品尽可能快速地供应到用户面前。无人货架这种传统的、机械的、单一的供应方式显然并非新零售的美丽样子。

无人货架之后，新零售未来的发展方向在哪？

尽管无人货架昙花一现，但是它却为我们带来的有关新零售的新思考。在无人货架尸横遍野的当下，我们思考新零售的未来方向或许能够更加清晰。那么，新零售未来的发展方向到底有哪些呢？

方向一：提升行业运行效率的机会。无人货架尽管通过将渠道下沉提升了用户与商品对接的效率，但是由于无人货架本身的局限性最终让它仅仅能够片面地提升行业的运行效率。但是，这种片面的提升行业运行效率的做法无法真正从根本上改变当下行业现状。

笔者看来，通过将新技术、新模式应用到原有行业当中，通过对行业进行重新建构来提升行业运行效率的做法似乎更加符合新零售的本质。对于业态众多、产品繁杂的平台来讲，提升行业运行效率需要大量的人力、物力投入其中，这一领域基本上属于以阿里、腾讯、京东为代表的传统电商巨头所占有。这些巨头能够凭借自身对于行业的布局，能够大幅度地提升行业运行效率。

对于中小型的创业者来讲，提升行业运行效率的做法通常可以通过切入一个较小的行业来实现。通过建构这个小的行业的供应端口、物流端口、体验端口、支付端口等一系列的动作，我们能够实现重构这个行业运行逻辑的目的，从而实现行业效率的提升。

方向二：优化用户体验的机会。新零售时代的另外一个风口就是优化用户体验。传统时代，人们体验商品的方式是通过文字、图片、视频等方式来实现的，这种方式尽管能够展示商品的一些细节，但是用户始终都处于一种被动接受的地位。这种体验方式就导致了很多商家为了完美展示商品达成交易会不断渲染商品的优势，但是用户真正拿到商品的时候却与看到的大相径庭，最终造成了用户体验的下降。

在新零售时代，我们能够创新和研发全新的体验方式来抓住新零售时代的发展新机会。当下，以VR、AR为代表的新技术不断涌现和进化，并开始与不同的行业实现融合，这其实是新零售的一种外在表现。这些VR、AR公司正是抓住了新零售优化用户体验的这种趋势，实现了在风口之下的起舞。

除了商品体验之外，支付体验、购买体验等都有很多机会。比如，我们可以研发人脸支付、指纹支付等新的支付方式来优化用户的支付体验；我们可以通过线下和线上的打通来优化用户的购买体验。这些方面都可以成为新零售的发展新风口，能够找到发展的新机会。

方向三：打造全新供应链条的机会。其实，当下电商行业的效率低下的一个很大原因就在于供应链的不完整、不丰富造成的。商家与用户之间是一对多的关系，这其实就是供应链的单一造成的，在新零售时代，通过打造多样化的供应链体系，能够实现行业效率的提升，找到行业的发展机会。

对于广大创业者来讲，则能够通过打造商品的供应链条来获得新的发展机会。通过将商家的供应链条进行拓展和丰富，再加上新技术的应用，我们能够实现多个供应端口来对接多个用户的目标，从而实现行业效率的进一步提升。在打造新的商品供应链的方向上，我们能够找到新的发展机会，实现新的发展。

无人货架的落败为我们提供了审视新零售的新视角，新零售是一个丰富的概念，并非仅仅只有渠道下沉这么简单，未来随着新零售概念的逐渐落地，我们或许能够找到更多新的发展机会和方向，从而开启后互联网时代的全新局面。

金融科技：金融沃土长成的技术新芽

文/孟永辉

金融对于行业的影响开始从简单而又直接的金钱供给向基础的技术、工具等方向转移，这个时代被很多人称作是金融科技时代。之所以会有这个称谓，除了与互联网金融区分有关之外，更多的是因为金融科技时代不再是将金融行为与外部技术进行简单相加，来告别金融行业原本的流程和程序，而是将金融科技看作是一种技术来看待，从而找寻它与外部行业的结合点。

然而，同互联网时代的一拥而上相比，金融科技似乎要平静许多。从参与门槛来看，在移动互联网时代，我们只需要搭建一个平台就能够从事互联网金融的相关工作，参与门槛比较低；而金融科技却不一样，它不但需要领先的技术，而且需要将这些技术应用到具体行业当中的能力。尽管听上去很简单，但是实际落地的过程当中，如果没有较大的魄力的话，金融科技很难落地到具体行业当中，依然会流于表面，陷入到互联网金融的怪圈之中。

从当前金融科技市场的整体来看，参与者主要由互联网巨头和传统金融机构组成，除了这两大部分之外，剩下的就是一些在互联网金融时代发展比较领先的互联网金融独角兽们。金融科技市场当前的组成成分决定了其发展不会像互联网金融时代那样跌宕起伏，平稳、安全将会是金融科技时代发展的主旋律。这除了与金融科技的参与者的体量较大之外，还与金融科技本身有着很大关系。

首先，金融科技在乎的是对于外部行业的积极促进作用。我们都知道，互联网金融时代，几乎所有的平台都关注的是用户和流量，并不关注金融行业本身的一些东西，这些东西包括资产情况、风控情况等。正是由于这种情况的出现才导致了很多互联网金融平台无法承载过多的用户，甚至无法把控过多的项目，最终让金融行业本身的运营遭遇很多不安分的情况发生。

互联网金融平台跑路、校园信贷乱象、野蛮催收等诸多现象不断，这无疑背离了金融行业本身的作用和功能。因为金融更加关注的是对于外部行业的促进作用，通过金融来推动外部行业的正常运行和发展。如果仅仅只是关注流量，而忽略了金融的本质，那么金融的发展方向便会出现失焦的风险。

金融科技时代的来临正是将互联网金融时代的这种发展思路进行了重新梳理，抛弃了流量思维之后，金融科技更加在乎的是对于外部行业的促进作用。对于中小型的金融平台来讲，他们的业态并不丰富，如果没有了流量，他们即使研发出了金融科技的工具和技术，通常面临落地的风险。而对于互联网巨头和传统金融机构来讲，情况就大不相同了。

互联网巨头们可以将金融科技应用到他们搭建起来的业务生态系统当中，为金融科技的应用找到应用的土壤；对于传统金融机构来讲，他们则能够借助与实体企业结合较为紧密的优势，通过将金融科技应用到原有业务体系当中，从而来提升原有用户的体验。

其次，金融科技是以金融为切入点，最终落脚到技术的，本质上来讲是一种全新技术类型。金融科技之所以被称作金融科技，其中一个很重要的原因在于它以金融为切入点，通过技术在金融领域的应用来衍生出具备金融属性的全新技术，借助这些新的技术来促进外部行业的发展，从本质上来看，金融科技更多的是一种全新技术。

金融科技主要应用在风控、支付等具体的金融环节上。它更多的是新技术在传统金融流程和环节应用之后产生的全新物种，这些技术诞生与传统金融的流程和环节当中，具有明显的金融属性，但从本质来看确实一种技术。以支付为例，指纹支付、人脸支付尽管是金融行为，但是指纹识别和人脸识别却是全新的生物识别技术。

所以，金融科技其实是以金融为切入点，通过新技术的应用产生新的技术物种，而这些技术物种又天然地具备金融属性，从而让金融科技兼具金融和技术双重属性。从金融层面来看，它能够与现有的金融运作逻辑实现完美融合；从技术层面来看，它能够对外部行业产生联系，甚至对原有行业的发展起到非常重要的推动作用。

第三，同互联网金融相比，金融科技更像是一种基础设施，并非仅仅只是平台逻辑。互联网金融之所以会出现诸多问题，其中一个很重要的原因就在于它仅仅只是搭建了一个平台，借助这个平台来从事金融的相关活动，但是并没有深入到金融领域的每一个环节当中。这就造成了很多互联网金融平台缺少对于项目的控制，风险较高，项目失控的风险很大。

金融科技更像是一种基础设施，它像是互联网一样基础，能够与外部行业产生联系，能够应用到外部不同行业当中来促进其他行业的发展。但是，金融科技并不是充当集资、融资的角色，它更像是外部行业的毛细血管一样。金融科技更加关注的是它对于行业内部环节和流程的优化和梳理，以促进外部行业更好地发展。

因此，“金融科技+”这种模式将会产生如同“互联网+”同样的效果，并将因此衍生出诸多新的物种。“金融科技+新零售”、“金融科技+新家装”、“金融科技+新消费”等一些新的概念将会出现。在这些新概念当中，金融科技充当的一个主要角色就是与互联网类似的基础性角色，而非是一个类似互联网金融的新物种，而且这个物种是将传统金融行业的一些优质特征进行去除的新物种。

金融科技时代的来临短暂地缓解了人们对于互联网金融落幕背景下的紧张气氛，从本质上来看，金融科技比较关注应用层面，在乎的是与外部行业之间的结合。随着金融科技时代发展的不断成熟，技术应用的不断深入，未来它将会与外部行业产生更多联系，兼具金融和科技两种属性的它或将开启一个全新的发展时代。

新零售赋能家装左右摇摆，如何才能实现真正破局？

文/孟永辉

尽管人们对于新零售赋能家装行业有着不同的认识，但是在互联网已经落幕的当下，通过主动拥抱新零售的方式来破解那些互联网时代无法破解的痛点和难题则成为越来越多人的共识。因为从目前的发展情况来看，作为一种新的商业模式，新零售的彻底性和完全性让我们看到了破解家装行业痛点和问题的可能性。

以用户体验的优化和提升为切入点，以新技术、新工具的应用为根本手段，以新零售赋能为主要标志的全新模式正在将家装行业的发展从互联网时代带入到新零售时代。正如互联网与家装行业的融合一样，新零售与家装行业的融合同样面临着营销气氛过重，家装本身改变不足的问题。最终，让新零售赋能家装行业有陷入到互联网家装那样的陷阱当中的可能性。

新零售时代，家装行业到底向左走，还是向右走？

正如上文所提到的那样，当下诸多家装公司都在试图通过主动拥抱新零售来破解那些在互联网时代无法破解的痛点和难题，但是，有很多人并不愿意俯下身段，专心研究技术，探索新技术与家装行业结合的可能性，最终让家装行业与新零售的结合逐渐开始向营销的方向偏移。

互联网家装时代发展轨迹告诉我们，单单将两种元素相加，而不让两者产生有机融合，很难让家装行业有本质的变化。新零售与家装行业的融合，或者说新零售对家装行业进行赋能必须规避到这种趋势，真正让新零售与家装行业产生充分融合与联系。

寻找新零售与家装行业结合的可能性，本质的改变是最终的衡量标准。新零售与家装行业的融合不能停留在简单相加上，而是应当找到新零售与家装行业结合的可能性，通过一个又一个实实在在的结合来给家装行业带来真正的变化，从根本上破解家装行业切实存在的问题。换句话说，我们应当用新零售的理念来创新家装行业的技术、模式和手段，以此来推动家装行业的创新和发展。

我们可以研发新零售相关的工具，借助这些工具来改变互联网家装无法改变的痛点和难题。比如，在互联网家装时代，通常会出现线上效果图与线下装修现场严重不一致的问题，无法实现家装的所见即所得。进入到新零售时代后，我们可以借助新零售的打通线上和线下的理念来实现家装的线上和线下的统一，而这或许就是我们通常所说的“所见即所得”。

当下出现的诸多以体验为切入点的VR、AR技术正是这种趋势的最终体验，也是这些公司在资本寒冬下依然能够获得资本关注的原因所在。除了所见即所得之外，当下新零售领域也开始出现无人超市的概念，解决的是实体店铺售货员成本过高的问题。其实，这个问题在家装行业同样存在。当前，装修施工工人的人力成本也是逐渐升高，如果我们能够通过智能机器人的深度学习来代替装修工人的施工，无疑能够节省相当一部分成本。

因此，新零售与家装行业的融合并不是仅仅只是简单相加，然后借助这些简单相加产生的变化来获得流量，而是应当让新零售与家装行业产生深度融合，产生有本质变化的东西，最终让家装行业实现改头换面。我们在衡量新零售与家装行业融合的过程当中，也应当是家装行业是不是发生了本质改变作为衡量标准，而非仅仅只是看流量的多寡。

新零售赋能家装行业是一个双向有机互动的过程，而是仅仅只是能量的单向流动。如果我们把外部事物与家装行业的融合看做是一种能量注入的话，那么新零售赋能家装行业则更加在乎的是能量的双向流动，而非只是简单的能量输入。

互联网赋能家装行业就是能量单向流动的过程，即线下流量源源不断地向线上转移。这种方式尽管能够在很短的时间内为家装行业带来丰厚的流量，但是等到流量输送完毕，家装行业的发展又将面临新的痛点和难题。而出现这种问题的根本原因就在于互联网赋能家装行业仅仅只是单一的能量流动，而没有实现双向的能量交互。

进入到新零售时代，它赋能家装行业的过程必须要加强能量的双向流动，通过双向流动来实现家装行业的有机发展和深度融合。具体来讲，就是新零售来为家装行业提供发展势能的时候，家装行业同样要以相对应的能量来回馈给新零售，以实现新零售的向前发展。

以设计环节为例，我们都知道，在新零售时代，我们能够借助VR、AR等新技术来实现家装行业设计图纸的所见即所得，这对于家装行业来讲是一个大的改变和创新。但是，家装行业在获得这些新技术带来的能量之后，还应当以某种方式回馈给新零售，以能够让新零售再度赋能给家装行业。

家装行业赋能新零售的方式就是互联网时代的海量流量以及这些流量背后的巨大数据积累。即家装行业在使用新零售时代的一些新技术之后，它又能够给新零售留下一些东西，并推动新零售的向前发展。显而易见，新零售能够借助家装行业为他们提供的比较真实的数据来优化用户体验，从而再度赋能家装公司。

新零售与家装行业的这种双向赋能的关系才让家装行业的发展不会陷入到营销的怪圈之中，而是变成了一个有机整体。这样，新零售与家装行业的融合才能变得有机，才能真正形成一个完美的统一体。家装行业的发展才能不是简单的流量输送，而是变成了一个双向互动的过程。

新零售赋能家装行业更加关注的是效率的提升，而非只是数量的增长。无可否认的是，资本在推动互联网与家装行业融合过程当中的重要作用，但是由资本推动的发展方式所带来的一个最为直接的结果就是人们片面地关注流量，而忽略了行业本身的变化。唯流量至上，唯市场份额成为互联网家装时代用户痛点没有得到根本消除的原因所在。

进入到新零售时代，人们不再关注流量，而是在乎的是实际转化以及转化用户所带来的口碑效用。简单用一个词语来概括就是“效率”。我们看当下出现的智能导购员、VR体验、智慧商店等形式，其实都是在通过改变体验或降低成本来实现用户更好地转化。

因此，我们在通过新零售对家装行业进行赋能的时候不再关注流量的增长，市场份额的高低，而是变成了一个相对较为实际的过程。即我们关注的是用户的实际转化，以及对于家装行业的本质改变上。只有这样，家装行业才不会仅仅沉迷于数量上的优势，而是更加能够回归到行业本身应当关注的事情上。

新零售时代的来临让为我们提供了破解互联网时代家装痛点和难题解决方式的同时，同样让我们陷入到了两难境地之中。到底是要用户？还是要改变？如果要用户，家装行业又将陷入到新零售营销的怪圈之中，用户痛点难以消减，还要进行再度进化；如果要改变，家装行业的痛点和难题有了解决的可能性，并将会反向地来会家装获得新的用户。

基于当前家装行业的市场环节，可以确定的是新零售时代的家装行业将会更加关注改变，而非仅仅只是简单相加。这样，家装行业不仅能够脱胎换骨，而且能够持续实现流量增长。

新零售时代，家装行业如何实现改变和破局？

既然我们在新零售时代更加关注的是家装行业发生的改变，那么，我们应当如何切入才能达到这种效果呢？家装行业又将会发生哪些具体改变呢？综合来看，主要有以下几个方面。

家装行业的参与主体更加丰富，由此带来家装行业的本质蜕变。无论是在传统时代还是互联网时代，家装行业的参与主体都是由设计师、项目经理、工长、监理、施工工人等组成的。无论这些参与主体如何庞杂，有一点可以确定的是人力在整个家装行业当中占据着非常重要的主体地位。

进入到新零售时代，以人为主体的家装行业构成主体将会开始逐步被解构和重置。数据、工具、智能机器人等新零售时代的新物种将会成为家装行业的参与主体，人力在家装行业所占据的主体地位将会被改变。

家装行业参与主体的改变不仅能够提升家装行业的运行效率，而且能够找到家装行业与新零售融合的可能性，实现家装行业本身的蜕变。未来，随着更多的参与主体在家装行业当中出现，家装的科技感将会进一步增强，老气横秋的行业现象将会得到深度改变。

家装行业外部环境以及新零售的加持将会让家装的功能和作用发生改变。当下，人们选择家装的需求有很多种，有的是消费升级的，有的是毛坯装修，有些事更新改造的。未来随着房地产市场整装交付的到来，装修的功能和作用将会更多地向消费升级转移，即业主选择装修是为了满足自身对于美好生活的需求。

未来的装修将会更加关注对于生活质量的提升，对于美好生活的追求上，这是家装充当的功能和作用更像是一种消费升级，而非只是简单装修、居住。

按照这种逻辑，新零售时代的家装行业可能更加关注的是人们对于消费升级层面的需求上，如何在家装过程当中体验好，如何获得好的家装产品和服务将会成为广大用户的需求，这样的话，家装行业在产品和服务的供给上同样要发生转变。

家装行业与外部行业的融合更加紧密，从实体物品转向虚拟的数据和技术。家装行业的市场规模之所以会如此巨大，其中一个很重要的原因在于它与很多外部行业都有联系。尽管统计数据将家装行业的市场规模看做是数千亿元，但是如果把所有的行业全部都算上的话，家装行业的市场规模远远不止这么大。

如此庞大的市场规模，简单地借助实体的商品和产品进行联通的话，势必会需要大量的人力和物力。进入到新零售时代，随着各种技术的发展成熟，家装行业与外部行业的联通将会不再仅仅局限在实体产品的层面，

大数据、智能科技等虚拟产品和服务将会更多地出现在家装行业与外部行业融合的过程当中，从而实现家装行业与外部行业更加深度的融合，结合的方式和手段也将会发生本质性的变化。值得注意的是，尽管结合的方式从实体趋向虚拟，但是家装行业与外部行业的结合将会更加紧密，而非只是产品和服务这些大的层面的简单相加。

新零售时代的来临将会给家装行业带来更多深入到本质的变化，这些变化相对于互联网时代将会让家装行业真正脱胎换骨。如果我们仅仅只是将新零售与家装行业进行简单相加，而不从更加深度的角度来思考新零售赋能家装行业，家装行业的发展又将会陷入到只换汤不换药的怪圈之中。只有深度探寻新零售与家装行业结合的可能性，我们才能真正实现家装行业的破局，而非只是打概念，喊口号。

风口与泡沫同在，区块链与共享单车如何“化学反应”？

文/孟永辉

区块链时代的来临给了广大的中小企业一个机会，这个机会就是他们不再借助互联网巨头的平台优势同样能够获得发展。在互联网时代落败的人们终于能够通过区块链技术来获得一次与互联网巨头们分庭抗礼的机会。最近，ofo宣布成立区块链研究院就是这一现象的具体体现。

其实，早在ofo之前就已经有很多中小企业投身到区块链的洪流之中，最终导致了区块链相关的产业链条和模式创新不断涌现，并且在市场上还出现了区块链存在泡沫的声音。区块链有没有泡沫？有！任何一个新生事物在蓬勃发展时期都会出现泡沫，这个现象在互联网时代同样出现过。

尽管有一些否定的声音，我们依然不能否认新技术的出现对于传统行业的颠覆和重构带来的巨大发展潜力。区块链技术同样如此。可以预计的是，随着对于区块链技术研究的不断深入以及区块链在应用层面的逐渐铺开，一场由“区块链+”所引发的全新浪潮将会涌现。

根据媒体报道显示，ofo将成立区块链研究院，并将在全球范围内应用区块链技术赋能大数据、物联网，连接企业、政府、用户等多方主体，解决共享单车投放、调度、停放、维修等运营痛点，协助解决城市共享单车的治理难题。

ofo在这个时刻选择成立区块链研究院向外界展示了其将会一如既往地优化共享单车的技术和体验，并将在后共享单车时代持续推动创新的姿态。按照以上的逻辑推断，ofo布局区块链似乎也显示出其不甘心受制于互联网巨头的雄心壮志。那么，在共享单车的发展进入到深水区的时刻，区块链技术将会在其中发挥怎样的作用呢？

尽管共享单车在很短的时间内便走入了人们的视野，而资本和互联网巨头的轮番搅局也让这个原本并不太惹人注目的行业以一种非常简单粗暴的方式宣誓着自己的存在。成排摆放的投放车辆、堆积如山的共享单车坟场、不断有入局者退场……这些现象都将人们开始关注共享单车行业。

为什么共享单车出现诸如此类的问题？其中一个很重要的原因就在于它从本质上来看并没有对单车行业进行太多创新性的改变，仅仅只是借助共享经济的概念进行了一场资本游戏而已。但，不可否认的是共享单车的租还方便，在破解最后一公里出行难题上的确能够发挥很大的作用。

如果能够借助新技术来将现在共享单车领域当中出现的痛点和难题解决的话，那么共享单车无疑能够在资本落幕的当下依然找到新的发展动力。那么，区块链技术与共享单车将会有哪些“化学反应”呢？

区块链的信任机制将使共享单车的运营效率得到提升

其实，共享单车当前的主要推动力量还是源自资本的。出现这种情况的主要原因在于共享单车的投放、维护和运营需要庞大的人力作为支撑，而支撑这个庞大的人力体系必然需要很多的资金才行。

单单依靠共享单车的押金以及骑行费用的话，根本无法支撑起这个庞大的体系，必须改变这种传统的，以人力为主要元素的运营体系才能将共享单车的发展推进到一个全新的发展阶段。

借助互联网技术只能够从用户的租和还的动作上进行优化，提升用户在租车和还车上的效率。但是，对于共享单车后端的运营来讲并没有太多改进，而如果靠共享单车公司本身来运营的话，又需要强大的资金支持才行。

如果资本一旦中端，共享单车的发展便会面临困难。如果共享单车能够解决区块链的技术来提升当下以人力、资本为主要驱动力的运营方式，那么共享单车的运营效率将会得到一定程度的提升。

区块链技术在共享单车运营端口的应用主要在于发挥用户端口功能和作用，减少共享单车平台的运维压力，从而将共享单车的运营从简单、机械的运营提升到一个相对智能、高效的运营阶段。比如，我们可以借助区块链的信任机制来规范用户的还车的行为，一旦乱停乱放就能够在再次租借共享单车的时候付出更大的成本代价等。

区块链技术在数据存储上的应用将会拓展共享单车的盈利点和想象空间

点对点的数据存储确保了数据的安全性，其实，共享单车庞大的流量并未在互联网时代得到最大程度的应用。说得更加直白一点，共享单车用户端口的数据潜力根本没有进行挖掘，因为盲目的烧钱和推广让共享单车平台无暇顾及这些数据的挖掘和应用。

随着互联网技术逐渐成为一种基础设施，外部行业与它的结合将会如同我们的呼吸这样稀松平常。大数据、云计算等新技术正在成为一种全新的推动力的脉络正在逐步清晰，如果能够将区块链技术应用到共享单车的数据存储上面，通过分布式的数据存储和加密算法来挖掘现在共享单车的数据，并将这些数据应用到其他行业身上，这无疑将会进一步拓展共享单车的盈利点和想象空间。

而摩拜之所以被美团收购，其实很大程度或许正是在于它能够丰富美团的生活生态体系，后续能够通过数据、场景等诸多应用来建构美团体系更加具有生机和活力的生态体系。如果我们能够将区块链技术率先应用到共享单车领域当中，那么即使我们不投奔互联网巨头，通过自身的数据挖掘，提供相关的数据，依然能够做到投奔互联网巨头做到的那些事。

区块链技术的底层应用将强化共享单车与外部行业之间的联系

随着互联网时代的落幕，以物联网为主要切入点的全新的时代正在来临。未来，人们之间的连接将不再通过手机屏幕、电脑屏幕为主要连接的，而是通过一个又一个实实在在的物体进行连接的。

可以想象，未来每一辆共享单车都是一个连接体，通过它，我们可以与周边其他的行业产生联系。而区块链技术与共享单车的结合将会让物联网时代的运行效率更快，更加有效。我们不再借助于某个平台，单单只是通过个体与个体之间的沟通和联系就能够形成交易、联系等诸多行为。

这种以去中心化为主要方式的全新的沟通和对接方式无疑能够促进共享单车市场真正脱胎换骨，共享单车将不再是单车，而是一个发生了蜕变的物联网当中的一份子，它的背后是海量的用户和企业。

共享单车进入深度运营时代，单纯地靠烧钱、投放这种资本驱动的简单粗暴的发展方式已经难以起到真正的效果。此番ofo成立区块链研究院无疑是想借助区块链技术来告别这种发展方式，找到一种后互联网时代全新的发展路径。未来，随着区块链技术的发展成熟，应用场景的不断丰富，相信它不但将会给共享单车带来颠覆性的改变，而且对于共享单车之外的行业同样将会提供全新的思考方式和解决方案。

新零售风口下，电商转型的模式、关键点和归宿在哪？

文/孟永辉

无论是从行业本身还是从资本层面，人们对于流量的关注开始减弱。强化对于现有流量的影响和转化，找到流量红利之外的全新增长方式对于以阿里、百度、腾讯为代表的互联网巨头以及移动互联网时代崛起的独角兽们至关重要。

这一迹象被很多人称作是互联网时代落幕的主要标志。而阿里提出的新零售则让这一迹象得到了无限放大。在马云在云栖大会上提出“新零售”的概念之后，阿里巴巴不断通过实际行动强化着这一概念。将发展重心从线下转移到线上被外界认为是阿里巴巴进军新零售的主要标志。

在这种趋势的引领下，一场由互联网巨头所发端的有关新零售的线下布局开始展开。永辉超市、银泰百货、三江购物、家乐福等传统线下商超开始与互联网巨头产生联系，不断拉进他们与新零售之间的距离。

对于这场由新零售所引发的资本、技术和市场乱战，人们莫衷一是。但是，在这场乱战之下，我们似乎总是能够找到一些规律在不断隐现。那么，是什么促使互联网巨头不惜一切代价来布局新零售呢？

消费升级暗流涌动，是什么造就了新零售？

新零售诞生的大背景之下有一个脉络相对较为清晰，那就是用户的消费习惯和消费方式正在发生着潜移默化的变化。然而，我们如果仅仅将新零售的诞生和发展归结为消费升级似乎又有些不够全面，那么，我们不如从消费升级的大背景下说开去，探讨一下究竟是什么造就了新零售的诞生。

1、用户的兴奋点已经发生了潜移默化的变化。回顾电商时代的发展，我们不难看出，人们在互联网时代和移动互联网时代的追求是如何方便、快捷、低廉地购买到心仪的商品。对于商品的考量标准主要是以价格作为主要的衡量标准，这也导致了诸多以低价为主要噱头的商家的出现，但是，尽管这些商家满足了人们追求低价的愿望，但是用户依然受到劣质品、假冒商品的困扰，最终让诸多电商平台都在寻找破解这些问题的方式和方法。

同时，用户的消费习惯也正在发生潜移默化的变化。在“互联网+”时代，人们在购物的过程当中可能讲究的是快速、低价，随着用户消费升级时代的来临，用户不仅需要快速、低价，他们还更加关注在购物过程当中的真实体验。体验式购物日益成为后互联网时代越来越多用户的新需求。在这种情况下，新零售通过打通线上和线下的渠道壁垒，能够满足用户这种体验式购物的需求，新零售便是在这样一种条件下诞生的。

2、新技术的崛起。越来越多的迹象开始表明，以智能科技、大数据、云计算为代表的新技术正在成为推动下一轮行业发展的主要力量。而国内的BAT，国外的Facebook、亚马逊等互联网巨头们对于这些新技术的布局则让这种趋势变得更加明显。在新技术不断推陈出新的时刻，将这些新技术应用到现有行业当中以实现现有行业的改造升级，并找到新的增长点，成为很多互联网公司都在思考的重要课题。

新零售就是新技术与传统电商相互结合的产物。通过将这些新技术应用到传统电商领域当中，我们能够找到破解传统电商痛点和问题的方式和方法，并为新技术的应用找到场景和试验田。另外，互联网技术应用到传统行业身上所产生的改变，越来越多无法起到真正有效的作用，对于传统行业的痛点和难题的改造作用越来越弱。严格来讲，这些痛点和难题并不是简单通过将互联网与传统行业实现相加就能够破解的，必须通过新技术与这些传统行业实现融合才能实现。

除了以上两点，用户出现的新需求也需要这些新技术才能满足。比如，用户需要全方位地了解商品的生产，多角度地了解商品，这些仅仅借助互联网技术是无法实现的，必须通过VR、AR等新技术才能完成。此外，对于商品营销来讲，我们不能再按照传统的人工、手动的方式来实现，这种做法不仅无法给用户提供他们想要的东西，而且甚至还让用户在购物过程当中的体验有所降低。新技术的崛起让破解用户的这种痛点和难题有了新的思路和方法，而新技术在传统互联网产品上的应用所诞生的最为直接的物种便是新零售。

3、互联网平台思路的转变。新零售之所以会出现，另外一个很重要的原因在于互联网平台思路的转变。在互联网时代和移动互联网时代，互联网平台可能比较关注的是流量的获取上。因为只有获得了足够多的流量，才能吸引B端用户的不断增长，才能不断实现盈利。资本方对于流量的关注度也比较高，很多投资人关注某个平台会将流量看作是一个主要指标。

于是，这就导致了电商平台开始想方设法地获取流量，不断通过流量的方式来获取B端和C端用户，实现真正意义上的去中间化。

随着互联网时代的落幕，简单地去中间化已经无法起到真正实质性的作用。因为用户的痛点已经不再是中间环节、信息不透明造成的，而是更多的是产品本身造成的。在这种情况下，互联网平台不能再用去中间化的方式来实现盈利，而是应当通过新的方式来实现改变。

深度介入到行业的具体流程和环节当中，以此来改变产品本身成为很多互联网平台在后互联网时代的全新选择。对于B端来讲，他们会提供相关的服务来实现产品的优化，让产品本身上实现改变，从而为B端提供相应的产品和服务。对于C端来讲，他们会借助新技术的手段来优化体验，让用户体验从互联网为主的方式转变成为新技术为主的方式，从而更好地实现流量的转化。

从表面上，消费升级的暗流涌动最终造就了新零售的出现。从底层逻辑上看，用户兴奋点的转移、新技术的崛起以及互联网平台发展思路的转变造就了新零售的风生水起。在新零售日渐成为风口的当下，传统电商转型之路难道仅仅只有新零售这一条独木桥吗？未来，电商的发展之路究竟在哪呢？

新零售风口已来，电商转型路在何方？

不可否认的是，以阿里、腾讯为代表的互联网巨头的加持让新零售的风口猝不及防地来到了我们身边。积极拥抱新零售，迎接新风口的到来同样成为诸多电商平台的首要选择目标。无人货架、无人超市为代表的新零售模式的兴起与衰落似乎又为新零售的发展蒙上了些许的不确定性。那么，在新零售风口已经到来的当下，电商转型之路到底路在何方呢？

无人货架和无人超市仅是新零售的早期雏形，新零售并非仅此而已。在新零售成为资本的关注点之后，以无人获奖和无人超市为代表的新零售模式不断获得资本的关注，这便给人产生了一种假象，即人们片面地认为新零售就是无人货架和无人超市。

但是，随着资本的退场，特别是无人货架和无人超市在实际推进过程当中出现的诸多问题，有关无人货架和无人超市是新零售的判断愈加模糊。传统电商转型为无人货架和无人超市的道路开始出现阻碍，可见，新零售并非仅仅只是网点的铺设、商品的供应这么简单，真正实现新零售还有很长的路要走。

因此，我们并不能简单地将新零售归纳为无人货架和无人超市，而是应当拓展对于新零售的理解。转型成为无人货架或无人超市仅仅只是新零售的初级阶段而已，除此之外，新零售还应当更多地关注商品本身、供应链的优化、用户体验的升级上。因此，在电商转型成为新零售的道路上，我们不能仅仅将目光局限在无人货架和无人超市这种场景化的网点铺设上，这种发展思路只会将新零售带入到互联网的流量思维上。

对于新零售，我们还应当更多地关注相关的配套上。比如，产品本身的优化、供应链的优化、用户体验的提升等诸多方面，这些方面我们依然有很多工作要做。这样，传统电商在转型过程当中同样能够获得很多的增长点，从而实现真正的新零售布局。

产品本身的改变决定着新零售的成败，电商转型关键正在于此。无论是电商时代，还是新零售时代，我们追求的是商家把产品买出去，用户买到心仪的商品。因此，产品本身是新零售的核心所在。如果我们仅仅只是改变了电商的叫法，而没有改变产品本身，那么，新零售只能算做是一种营销噱头，无法真正实现真正意义上的转变。

传统电商在转型过程当中应当着重关注产品本身的改变上。产品的展示方式、产品的生产方式、产品的设计方式等诸多方面。传统电商在转型过程当中，不能仅仅只是改变营销方式和逻辑，而不改变产品本身，这样的话，电商转型便会只变成一件换汤不换药的文字游戏，对于商品本身来讲并未改变，用户痛点同样不会最终消减。

打通线上和线下渠道，实现真正的融合，才是新零售的最终归宿。对于新零售来讲，很多人的理解就是打通线上和线下，尽管这并不能够代表新零售的全部，但是打通线上和线下渠道，实现真正的融合，才是新零售的最终归宿。

因此，电商在转型过程当中应当摒弃平台逻辑和流量思维，将线上和线下渠道实现融合作为主要突破口来实现。而这也是阿里和腾讯之所以花费如此大的气力进行线下商超布局的关键所在。实现了线上和线下的打通，用户能够在线下体验，线上下单，同样能够线上预定，线下提货，这种灵活多变的方式不仅能够进一步提升行业的运行效率，而且能够消除用户痛点，从而让新零售的发展进入到一个全新的阶段。

从这个逻辑上来看，电商转型思路在于打通线上和线下渠道，通过两种渠道的优势互补来找到破解当下电商发展过程当中的痛点和问题的方法，从而将电商行业的发展带入到一个全新的阶段。可以预见的是，未来，线下的商超、实体零售商店如同电商时代的线上店铺一样，用户不仅能够体验产品，而且能够下单，再凭借新零售搭建的供应链，实现线上和线下的完美统一，最终实现同物亦同价。

消费升级的表层逻辑下，新零售日渐成为一种全新的风口。电商平台转型成为新零售平台成为一种潮流，然而，这一过程并不顺利。随着新零售发展的逐步深入，人们对于电商转型的脉络同样逐渐清晰。可以确定的是，只有抓住了电商转型新零售的模式、关键点和突破口，才能真正实现电商向新零售的蜕变，最终完成电商的完美进化。

升腾！金融科技正汇聚后互联网金融的大风口

一切的迷茫和彷徨最终将会被时间冲淡，正如互联网金融所经历的一样。当监管的政策坤有着互联网金融的发展，市场之中的弥漫气氛便开始蔓延，有些止步不前，有人全身而退，有人身败名裂。然而，前进的步伐并未停息，互联网金融的大步朝着金融科技的方向开始迈进。

互联网巨头们投身金融科技的洪流让原本已经无比翻腾的浪潮变得愈加波云诡谲，而他们对于自身有关“科技”的设定则更是让金融科技未来的发展略显虚无。金融科技到底是金融，还是科技？所有的疑问正如一个个暗礁一样，随时都有可能触碰到由互联网金融仓皇出逃的人们的心。

无论如何，金融科技已经点燃了后互联网金融时代人们的希望之火。可以预见，在未来的一段时期，金融科技将会成为裹挟人们希望、欲望、渴望的飓风，再次将看似有些落寞的行业重新带入到一个全新的风口之中。

金融科技到底是金融还是科技？

有关金融科技属性的讨论如同荆棘一样牵绊着它的脚步。投身金融，金融科技有重新陷入互联网金融怪圈的隐忧；化身科技，金融科技难以承受科技发展带来的巨大改变。当疑惑得不到消减，人们的发展思路便会陷入迷茫与困顿。

金融科技的发展在这个时刻便会陷入混乱和迷茫的状态之中，最终将会导致两种状态：一种是继续固守金融的圆圈艰难前行；一种是全力投身科技，拥抱全新世代。有关金融科技到底是金融还是科技的不同看法，最为主要的原因是人们对于它的未来发展不确定性的忌惮。

因此，从这个逻辑来看，有关金融科技到底是金融还是科技的讨论似乎并不特别重要。无论是金融还是科技，金融科技都要回归一个终极本质，那就是让人们的投资更安全，让人们的生活更美好。

我们在讨论金融科技到底是金融还是科技的时候到底是在讨论什么呢？在我看来，我们是在讨论一种趋势，我们是在争夺一个风口，我们是在进行一次谨慎的试探。值得注意的是，互联网巨头们都在将自身有关金融科技的布局看作是一种科技行为，并非是一种金融动作。他们之所以会如此坚定决绝，或许已经揣测到了金融行业未来的变化，或许更想做一个资源提供商，而他们未来想要供应的资源正是技术、供应链、工具等等。

所以，在讨论金融科技到底是金融还是科技的时候，我们已经陷入到了一种模棱两可的摇摆状态。金融科技无论是金融还是科技，它的演变所升腾而起的飓风已经在金融行业掀起了惊天巨浪，并开始将互联网金融时代的一些杂质逐渐沉淀和荡涤。一个金融行业趋于沉淀、沉静的全新世代正在向我们走来。

彷徨之下，金融科技正敲响互联网金融的丧钟

有关金融科技的争论并未停止，但我们并不能因为争论而放弃前进的脚步。即使市场内部彷徨情绪持续蔓延，金融科技依然正在敲响略显凌乱的互联网金融的丧钟。一个由金融科技所演奏的全新乐曲正在互联网巨头与新锐力量的联合协奏之下缓缓而起。金融科技所拥有的更深的改造力量正在不断颠覆着人们对于金融的想象，互联网金融所带来的或许仅仅只是表层的改变，有关金融科技所带来的深度颠覆或将已经开始显现。

当下，P2P跑路、校园信贷、网络保险等互联网金融的衍生品在经历了流量红利时代蓬勃发展之后，单纯的平台模式开始呈现越来越多的痛点和弊端。当平台建构起来的基座无法承载巨大流量带来的压力之后，互联网金融所建构起来的大厦便会倾覆。金融科技正在托举起互联网金融建构的大厦，并将内在的骨架重新建构，有关金融行业而发展的巨大楼阁正在重新矗立。

加固金融行业骨架，金融科技正在重新建构金融行业大厦。互联网金融的痛点和难题业已演变成为困扰行业发展的毒瘤，盲目地斩断金融行业原有骨架只会让原本运行通畅的环节变得拥塞。将已经被盲目的去中间化所去除的、斩断的金融环节需要被重新建构，而这个建构的过程正是金融科技本身的价值所在。

以新技术为钢筋水泥，再将他们与金融行业内在元素进行融合，金融行业正在强化互联网金融时代的骨架。互联网疏通了传统金融运行不畅的环节，同样将一些原本脆弱的环节消解，而金融科技时代的来临则是在保持互联网时代优势的基础上，重新建构新的金融行业大厦。

拓展金融疆域，金融科技正在不断拓展金融行业的生存空间。互联网时代的浪潮将金融行业推向了风口浪尖，但却缺少在风口浪尖驾驭自身发展的能力，最终互联网金融陷入到了困顿、迷茫、疯狂的发展过程当中。单纯地去迎接风口，而不去驾驭风口，最终让互联网金融不堪其扰，只有插上新生的翅膀才能真正实现金融行业真正搏击长空。

互联网尽管拓展了金融行业与用户的接触面，但接触面的广泛所产生的一个最为直接的结果就是对于行业发展的难以把控。当我们缺少对于金融行业运行规律的把控，风险便会随之而来。因此，只有扩大金融行业与用户的接触面积，拓展金融行业的疆域，延伸出金融行业与人们生活息息相关的属性，才能真正将金融行业的生存空间得到进一步拓展。

投资、理财这些在传统金融时代就已经出现的功能和属性，仅仅承担的是在那个时代所能够承受的东西。互联网时代盲目地将巨大的流量再次赋予到这些在传统金融时代的功能上，必然会出现问题。在这种情况下，我们只有不断拓展金融行业的功能和属性，拓展金融疆域，金融科技才能不断拓展金融行业的生存空间。

当市场的迷茫情绪不断蔓延，互联网金融正在遭遇前所未有的牵绊和彷徨。金融科技便在这样的背景下应运而生。彷徨之下，金融科技到底是金融还是科技的争论必然上演。论战是好事，不好的是我们在论战的时候停下前进的脚步。金融科技本身裹挟着的巨大的力量正在升腾，它正在重塑被互联网斩断的金融骨架，重新托举起一个内在坚固，外在瑰丽的全新楼阁。

资本布局区块链应用层，如何才能赋能互联网金融？

区块链将改变传统的互联网模式似乎已经成为一个不争的事实。如果我们将区块链和互联网都看作一种外部技术的话，那么，互联网技术仅仅改变的是行业的表皮，而区块链则将会改变行业的内里。因此，我们看到当下资本对于区块链的投资也主要集中在应用层上。

正是由于区块链的这种底层改造能力，所以我们几乎可以预计区块链技术不仅将会改造传统行业，而且将会给互联网时代出现的一些新的产品或行业产生影响。

作为“互联网+”时代产生的一种全新产品，互联网金融尽管改变了人们参与金融活动的方式，但是门槛的降低、渠道的多变、产品的嬗变都让它又陷入到了越来越深的漩涡当中。

于是，政策监管开始规范互联网金融的发展，而互联网金融也开始了从单纯的平台逻辑向深度介入的金融科技的发展。在这个过程当中，区块链技术赋能互联网金融的脉络愈加清晰。那么，区块链赋能互联网金融到底有哪些方向呢？

规范互金运作流程，区块链正在梳理原有运作逻辑

互联网金融在不断降低门槛让越来越多的流量汇聚的同时，同样让金融行业在运作过程当中面临越来越多的风险。其中一个很大的痛点就是为了满足海量用户的需求，互联网金融开始不断推出新的产品，但是却无力对这些金融产品进行监管。这种问题的存在最终让互联网金融的风险概率越来越高，而区块链时代的来临则可以解决这种问题。

区块链技术的分布式记账能够规范互联网金融的运作逻辑，通过全员参与的方式来记录互金项目的运作流程，实现对互金产品或项目的多点监督，确保互金项目的安全运行。区块链技术的这种分布式记账的方式改变的是互联网金融运作的风控模式，可以将传统的以外部机构调查为主的风控模式转变成为区块链的全员参与的风控模式，从而让互金的项目运作更加安全。

除了借助区块链技术改变互金的风控环节之外，区块链技术还能够改变互联网金融时代的项目获取方式，从互金平台的主动获取改变成为用户的主动发起。由于区块链技术不可篡改的信任机制，用户主动发起的项目不仅能够影响周边的人进行投资，而且能够借助全员认证的方式让互金的项目变得更加真实，效率得到更大程度的提升。

因此，区块链时代的来临能够梳理甚至颠覆互金行业在移动互联网时代业已形成的运作流程，从而将互金行业的运行带入到一个更加规范、更加安全、更加高效的轨道。区块链+金融不但将会终结互联网金融痛点，而且能够让金融科技的本质得到最大程度的体现，实现真正意义上的金融的归金融，科技的归科技。

建构全新体系，区块链正在去除互金平台的中心地位

“互联网”+“金融”的这种模式所带来的是一个又一个互联网金融中心的崛起，但是对于金融本身并未有太多本质的改变。如同传统金融行业在传统时代建构的以银行、证券、保险为代表的传统线下的金融中心一样，互联网金融正在建构一个以支付宝、财付通为代表的线上的金融中心。

金融中心从线下转移到线上尽管能够在一定程度上提升金融行业的运行效率，但是它最终造就的将会是在线上形成一个又一个如同线下那样的中心，最终同样将会让金融行业的发展带入到发展的慢车道。因此，尽管“互联网”和“金融”两种元素的结合能够在短时间内提升金融行业的运作效率，并且造就一个又一个线上的中心，但是当这种流量势能日渐减弱之后，互联网金融将会失去原有的功能和作用。

同时，由于互联网与金融的结合仅仅只会带来流量的增长以及由此所产生的金融产品营销渠道的迁移，当互联网金融所建构起来的线上的中心承受不了发展所带来的诸多问题。以P2P跑路、校园信贷乱象、虚假项目为代表的互联网金融乱象便会开始时出现。

区块链时代的来临则能够通过去中心化的方式以及全员参与的方式来规避业已形成的看似合理的互联网金融体系，在保证金融行业运作效率的同时，同样规避由于形成的线上金融中心所导致的行业乱象。

同互联网金融仅仅只是将原有的元素进行迁移和相加不同，区块链所建构的全新的金融行业运作体系更加深入到金融行业运行的本质。通过对金融行业的底层运作逻辑进行改变，区块链技术正在通过改变互联网金融的中心化的运作逻辑，强化金融内部元素的改变来形成全新的金融运作体系。

建立区块链生态，互联网金融的行业环境正在发生改变

随着区块链的不断应用，它开始从当初的数字货币行业转移到了以娱乐、知识产权保护、智能合同等诸多方面。一个由区块链应用所建构的全新的生态系统正在形成，与此同时由于金融行业已经在这些行业当中进行了一些应用，所以基于区块链技术与行业金融融合所形成的全新的生态体系正在形成。

未来，区块链赋能互联网金融更多地将会体现在区块链赋能这些行业本身上面，在区块链与这些行业结合之后，然后再对行业本身底层的金融支撑体系进行改造。按照这样一种逻辑，未来区块链赋能互联网金融将会更多地体现在区块链对于行业表层的赋能上。随着外部越来越多的行业与区块链产生联系，基于区块链为底层技术的全新的生态体系将会最终形成，当区块链技术对于这些行业的表层影响结束。区块链技术便会开始影响和深度改变已经深度到这些行业内部的金融血管，由此以区块链为主要赋能方式的行业金融蜕变将会开启。

资本对于区块链应用层的加注让我们看到了资本越来越将区块链看作是一种工具和手段，而对于互联网金融来讲，其实通过互联网时代的发展之后已经形成了基于行业为基础的行业金融体系。随着未来资本加注区块链行业应用层，以改变行业金融为主要方式的全新赋能方式将会展开。再加上区块链本身对金融行业的直接赋能，未来区块链对于互联网金融的影响将会进一步扩大和深入，一个由区块链赋能互联网金融全新发展阶段将会开启。

流量时代一去不复返，互联网金融如何回归实体经济？

文/孟永辉

高收益、短周期是互联网金融时代吸引用户进行投资的主要手段和方式。对于互联网金融的这一定位所导致的一个直接结果就是几乎出现的所有的互金平台都在将自身的功能和属性定位成为一个理财平台。这除了说明当下人们的闲钱的确有很多之外，更多的是在说明我们对金融行业认知的浅薄。

金融行业如果仅仅只是投资和理财的话，那么它只能是一个小小行业的一个小小品种而已，根本无法成为整个国民经济运行的“毛细血管”。这从一个侧面说明，互联网金融的发展道路是多么的窄，它走入发展的死胡同是多么的必然。对于金融的想象力直接决定了互联网金融发展的好坏。

单有想象力是不够的，我们还要根据每一个想象力来将金融行业进行落地。这样，金融行业的发展才不会仅仅只是一个空中楼阁。从另外一个角度来讲，当下互联网金融的发展越来越像一个空中楼阁，它对于实体经济的服务能力越来越弱。这其实是很危险的，因为金融只有真正服务了实体行业，它才具有了真正的意义。那么，互联网金融应当如何才能回归实体呢？

首先，要加强与人们生活之间的密切联系，成为人们生活当中不可或缺的基础设施。加强与人们生活之间的联系说白就是要做好与人们日常生活之间的融合，并不是将金融仅仅看作是一种投资和理财的手段，

我们看现在大型的互联网金融平台的发展逻辑都是要和人们的生活产生紧密的联系，蚂蚁金服如此，腾讯金融如此，百度金融也是如此。只有将金融尽可能多地与我们的生活产生联系，我们才能找到金融更多的功能和属性。这样，金融的属性才能被激发出来，而不会仅仅只是在投资和理财的单一道路上越走越远。

第二，互联网金融不能仅仅只能成为一个获取流量的场景。为什么互联网与金融两种元素会实现融合？其中一个很重要的原因就在于大势所趋。因为在移动互联网时代，几乎所有的行业都与移动互联网产生了联系，金融作为一个人们生活的环节，如果还不与互联网产生联系，就无法形成人们口中所提到的生态闭环。

另外，金融与我们生活的方方面面都会产生联系，如果我们放弃了金融互联网化的话，那么移动互联网对于人们生活改造将不会是成功的。但是，金融行业互联网化的过程仅仅只是流量时代的一个集中体现而已，而互联网金融所承担的一个重要功能也仅仅只是流量担当而已。这就将互联网金融的功能和作用困囿在一个很小的范围内。长期以往，金融将不再是金融，而是一个吸引流量的工具。

互联网金融想要回归实体必须要抛弃这种简单的流量获取思维，要将其与人们的生活产生越来越多的联系，从而将人们的生活推进到一个更好的阶段，自己也获得更多不同的发展思路。社交、自我实现、服务实体这些仅仅是当前我们看到的一些功能，未来金融还可以有更多其他的功能和作用。

第三，下沉至行业的末端，不仅仅只做供求两端。互联网金融连接的是投资者和项目方两端，至于投资者的钱从哪里来，项目方的钱会用到哪里都不会过多关注。尽管这样可以提升金融行业的准入门槛，让金融行业的运行效率得到提升，但是也无形中增加了金融两端的风险。

用户的钱不知道从哪里来，项目方的钱不知道到哪里去成了互联网金融风险的气球越吹越大的根本原因所在。互联网金融要想回归实体经济就必须下沉至行业末端，不仅要为项目方提供资金支持，而且要跟踪资金的具体流向，深度参与到项目实际运作过程当中。

最后，互联网金融不能仅仅改变产品种类，还要从金融本身上做文章。在互联网金融时代，各种金融产品不断出现，尽管花样很多，让人眼花缭乱，但是真正对金融行业运行逻辑有根本创新的又有多少呢？可以说少之又少。最多的改变也仅仅只是改变了人们参与金融的方式和途径而已：传统时代，我们通过柜台去参与金融活动；移动互联网时代，我们通过网站和移动APP参与金融活动。

互联网要想回归实体经济不能总是改变产品种类和花样，打营销牌，而是要从金融本身上做文章。怎么样从金融本身着手呢？就是要改造金融行业的运作逻辑。比如在金融行业当中加入智能科技的手段来减少人力成本；再比如，我们能够通过大数据的手段来优化互联网金融的运作效率，从而将金融行业的投资者和项目方的对接效率更高。

这些仅仅只是一些小的方面，除了这些之外，我们还能够挖掘金融本身的概念，通过推陈出新金融的新概念来拓展金融行业的发展机会，找到更多新的发展脉络。

可见，让互联网金融真正回归实体经济并不是一件简单的事情，而这或许也是它的路子之所以越走越窄的一个主要原因。但是，只要我们能够抓住一些关键点，互联网金融回归实体经济之路也将会不再那么艰难。那么，互联网金融回归实体经济的关键点在哪呢？

关键点一：做小事，做细节，不要只盯紧大项目。大的投资项目的运作需要有强大的金融机构做支持，单单凭借互联网金融搭建的平台无法完成。互联网金融要想回归实体仅仅不能仅仅盯牢大的项目，去和以银行、证券为代表的传统金融机构“抢生意”，而是应当去做这些金融机构不愿意去做的项目和环节，这样既能够避免硬碰硬，而且能够迅速打开市场，在量上取得突破。

关键点二：做深度，做内部，不要只做平台。互联网金融的主要逻辑就是做平台，做流量，而不会过多地关注金融内在本质到底改变了多少。这种方式尽管在短时间内能够获得飞速发展，甚至颠覆人们对于行业的认知，但是从长远来看并不能促进金融行业的良性发展。

这就需要我们要做深度，做内部。通过不断改变金融原有的体系和逻辑来实现金融行业的蜕变，真正让互联网金融真正变成一个从内里到外部改头换面的新物种；另外，我们还要做内部。通过深度参与到金融项目的实际运作过程当中来实现对于项目运作的深层次的把控，从而将项目风控降到最低，减少项目的出险概率。

关键点三：做多元，做生态，不要只做流量。互联网金的一个主要特点就是只做流量，做流量做到最后，互联网金融就变成了一个流量获取的工具。互联网金融想要回归实体经济，其中一个最最关键的点就是要做多元，做生态。

将金融看作是这个多元化、生态化的核心，通过金融的渗透力强化它与不同行业之间的联系，从而将金融行业的力量和血管深入到每一个行业当中。做多元有两层意思，一层意思是要强化金融行业对不同行业的服务能力，不仅仅只是与金融行业本身；另外一层意思就是要强化金融属性和功能的挖掘和拓展，不能仅仅只是将金融看作是投资和理财这种单一的属性，而是应当找到更多的功能和属性。

做生态就是打造一个围绕着金融的生态系统，让金融的风控得到多角度的控制，而不是一味地降低门槛，获取流量，给投资者收益。搭建生态体系更多是项目深度监控和风险共担，不把鸡蛋放在同一个篮子里。这样，金融行业的发展才会更加安全和稳健，而这或许才算是金融行业的终极奥义。

回归实体是当下互联网金融亟待解决的问题。只有真正了解互联网金融回归实体经济的脉络，找到了互联网金融回归实体经济的关键点，金融行业的发展才能真正告别原始、简单的发展状态，进入到多元化、生态化的发展阶段。

金融科技已成趋势，瓜熟蒂落尚需时日

文/孟永辉

互联网金融不断出现问题让人们开始寻找新的破局方式，如何让金融行业的发展更加良性，更接地气成为未来一段时间金融行业发展的主题。与此同时，新科技蓬勃发展的势头不可逆转，越来越多的行业开始通过拥抱新技术来破解互联网时代无法破解的痛点和难题。

当前，我们看到的一个比较清晰的发展方向就是金融科技的发展方向。即通过将金融与科技密切结合实现金融更加彻底的改变，从而让互联网金融时代的陷阱得到弥合与缓解。同移动互联网时代仅仅只是将互联网和金融两种方式简单相加不同，在金融科技时代，金融与科技两种元素的融合将会更加紧密。

因为在这个时代，人们的生活将会更多地以科技化的形式来呈现，而金融作为一种基础设施将会更多地出现在人们生活的方方面面。这个时候，金融与科技之间的融合便不再仅仅只是两种元素的简单相加，更多的将会是深度到底层的融合与联系。

然而，金融与科技元素的融合并非仅仅只是说说这么简单，它需要有很多的条件和背景才能实现金融科技的达成。具体来讲，金融科技的达成需要两个方面的条件：

第一，金融的属性应当被尽可能多地挖掘和激活。尽管在互联网金融时代金融的属性已经从传统时代的投资理财延伸到了电商、社交等领域，但是金融作为一种较为基础的行业，它的属性远不仅仅只有这些。它能够与不同的行业产生更加深度的联系，从而让金融具备更多的的色彩和意义。

除了投资、理财、电商、社交等属性之外，金融还具有数据属性，能够收集人们在不同时段的消费数据，为商品推荐和运营服务。另外，金融还具有工具属性，能够充当预测工具、指导工具等功能，为商品生产和营销服务。

第二，新科技成为一种类似于互联网技术的存在。尽管新科技的发展与互联网技术的发展殊途同归，都是将会演变成为一种基础设施。但是，正是因为它演变成为一种基础设施才说明它与我们的生活，我们的行业产生了深度联系。在这种情况下，金融科技才会不致于重新陷入到互联网金融的路子当中，仅仅变成了一个平台，而没有将金融和科技两种元素进行深度融合与联系。

新技术变成了类似于互联网技术的存在从另外一个侧面也反映出人们的生活开始与它产生了紧密联系，金融也不例外。大数据、云计算、智能科技等新技术开始从金融行业本身衍生出来，再经过专业公司的加工之后，再反哺给金融行业，从而促进金融行业更加有效率地运营。

只有这两个条件达成之后，金融科技才能成为一种新生物种。我们再反观当下的金融市场，有多少公司真正达到这个条件呢？又有多少行业能够达成这样的条件呢？可以说，当下真正能够被称作金融科技的公司还相当地少。即使是阿里、腾讯这样的互联网巨头也仅仅只是在建立金融科技的相关基础条件，并没有真正变成一个严格意义上的金融科技公司。

那么，当下的金融市场，特别是互联网金融市场到底是怎样的一种状态呢？具体来看，主要是如下几种状态。

第一，构建金融科技基础设施的状态。这一类型的公司主要是以阿里、腾讯这样的互联网巨头为主要代表，它们凭借在互联网时代积累下来的巨大流量，开始挖掘这些流量背后的数据金矿，通过这些数据，这些公司开始建立一种基于互联网大数据为基础的全新的金融信用体系，凭借这种信用体系，这些公司正在构建一套基于互联网的全新的金融体系，从而用这个来逐步取代过去几百年来人们所构建的金融体系。

尽管阿里、腾讯等公司手握强大的数据资源，并且进行了一些金融产品开发方面的尝试，但是这些开发距离真正的金融科技还很遥远。在金融行业真正脱离投资理财的单一属性之前，将自身的发展模式看作是金融科技的看法都是缺少说服力的。因为，金融科技是一种生活方式，它既不是金融，也不是科技，而是一种生活状态。如果我们按照这样一个标准来衡量，那么，当下阿里、腾讯所进行的有关金融科技的尝试仅仅只能算作是在搭建金融科技基础设施的一个相当初级的阶段而已。

第二，寻找金融全新属性的状态。我们都知道，互联网金融出现了诸多的问题和弊病，P2P平台跑路、校园贷、裸贷等乱象不断出现、野蛮催收等问题此起彼伏，之所以出现这种问题，最深层次的原因就是仅仅只是将金融看作是投资和理财的属性，并没有挖掘金融的更多新的属性。

以P2P平台跑路为例，之所以会出现如此多的P2P平台跑路，其中一个很重要的原因就在于这些公司仅仅只是将自己看作是一个平台，缺少对项目和用户两端的严格把控。当平台缺少对项目把控的时候，项目便会出现风险，而项目出险对于金融行业来讲是相当致命的。

在这个时候，这些类型的互联网金融平台开始寻找金融行业的全新属性，通过将金融的更多功能和作用挖掘出来来破解当下互金行业发展的难题和困境。其实，从当前整个市场的表现来看，很多的互联网金融公司都处在这样一种状态里，它们通过寻找新的金融属性来找到自身新的发展方向。

第三，积极拥抱新技术的状态。既然金融科技是当下互联网金融的一个主要发展方向，再加上当前对于金融行业监管的严格，一些嗅觉灵敏的互联网金融公司开始主动淡化自身的金融属性，开始主动拥抱新技术，通过新技术来推动互联网金融的蜕变。

在积极拥抱新技术的洪流当中，拥抱大数据技术、智能科技的互联网金融公司较多。这其实符合金融行业的发展逻辑，因为从本质上来讲，金融行业的本质就是人们生活所有数据的集散器。只有掌握了金融行业的数据，我们才能够知道人们的生活状态究竟是怎样的；只有通过数据来知道金融行业的发展，金融行业的运行效率才会得到一定提升。

除了数据之外，金融行业的另外一个发展趋势就是智能化。我们都知道，通过将金融的相关业务从线下转移到线上，我们减少了银行、证券等金融机构的柜台工作人员，这些仅仅只是金融的最终端的人工成本的降低。接下来，我们可以通过将线上运营转化成为智能运营来进一步提升金融行业的运行效率。

金融行业的智能化包括智能风控、智能推荐、智能监管等诸多方面，通过将金融行业的更多底层运行的环节进行智能化的改造，金融行业的运行效率将会得到进一步提升。另外，由于金融行业的智能化的推进，再加上人们生活的智能化，金融与人们生活之间的联系也将会更加高效，从而让金融行业的发展带入到一个更加快速的发展阶段。

互联网金融向金融科技进化已经成为一个不可逆转的历史潮流，但是金融行业要想真正进化成为金融科技还需要很长的路要走。纵观当下的互联网金融市场，深度布局者有之，深挖金融者有之，主动拥抱者有之，但是真正能够称得上金融科技的似乎很少，真正意义上的金融科技时代远未到来。

用户体验至上 三星Pay与苹果Pay谁更胜一筹？

文\孟永辉

如今，移动支付市场早已过百家争鸣时代，深耕细作成为当下移动支付市场的主旋律，阿里和腾讯便是这主旋律的代表。虽然两大巨鳄占据移动支付市场大部分份额，但终端市场的支付竞争依然存在。苹果与腾讯就因为App端**赞赏功能抽成的事情闹出矛盾，原因是两家公司对赞赏抽成的比例及支付渠道存在分歧。由此也不难看出，移动支付市场潜力巨大，想要成为移动支付大潮的弄潮儿，领略潮流之下的无限风光不仅需要强大的研发实力，还要有对市场运行趋势和规律的精准把握，只有能够给用户带来更优体验的产品才能笑傲群雄。

（图片来源网络）

眼下，虽然阿里和腾讯占据移动支付市场大部分份额，但扫码支付方式并不是移动支付市场发展方向，未来移动支付将建立在安全性、便捷性以及开放性上，也就是说在便捷、安全的基础上能够支持更多平台才更符合消费者预期。下面我们就拿除扫码支付外的其它两种热门移动支付方式Samsung Pay和Apple Pay来看看谁更符合上述条件。

安全性

安全性始终是移动支付领域乃至整个金融行业面临的主要问题，谁能够确保用户支付的安全性，谁就能够确保用户的支付体验，用户便会选择它进行支付。尽管Samsung Pay和Apple Pay两大支付方式都采用了eSE安全芯片、支付标记（Token），但是为了保证支付更加安全，Samsung Pay在保留相同安全技术的基础上，还增加了KNOX软件安全防护。

（图片来源网络）

这种KNOX软件安全防护可以通过物理手段和软件体系相互结合的方式实现安全性的双重提升。根据相关资料显示，KNOX集成了由美国国家安全局研发的Android系统安全强化套件（SE Android）以及应用于硬件和Android框架的完整性管理服务。这种技术能够让用户在一个相对更加安全的环境中进行支付操作，从而让移动支付在安全性上得到了进一步提升。

反观Apple Pay，它仅仅只是保留了eSE安全芯片、支付标记（Token），但是在用户支付安全需求日益增多的今天，单单依靠这两种方式显然已经无法满足用户需求，而Samsung Pay无疑在保证用户支付安全上领先一步。

便捷性

支付的便捷性与支付场景的多样化在很大程度上决定着用户选择的支付方式。只有不断丰富支付场景，不断提升支付的便捷性才能真正让移动支付变成一个提升用户生活品质的途径。尽管当前支付市场形成了以支付宝和**支付为主的状态，但支付宝在整个移动支付市场当中的份额始终都处于领先的地位。

Samsung Pay选择与支付宝进行合作，通过支付宝所搭建的海量丰富场景来满足用户在不同场景下的支付需求。而Apple Pay并没有与外部的支付平台进行合作，甚至还因为**赞赏抽成的事情和腾讯有过不愉快经历，所以从便捷性上来看，Apple Pay无法与拥有海量支付场景的Samsung Pay相比，只能在苹果自身的体系下进行支付，这无疑会大大影响用户的支付体验。

另外，如何尽可能快速支付，减少不必要的步骤，也是直接影响用户体验的关键所在。Samsung Pay加入了MST技术(模拟磁条)，兼容市面上大多数POS机产品，无论POS机是否带NFC功能，均可使用，而Apple Pay只支持带有云闪付技术的POS机。值得一提的是，经三星测试，Samsung Pay不只限于大陆，基本上支持全球范围内的银联POS机。这在很大程度上提高了Samsung Pay的便捷性，减少POS机必须普及NFC才能支付的弊端。

除此之外，Samsung Pay还将支付场景与人们的生活结合在一起，例如通过绑定公交卡、银行卡等，减少出门携带各种卡片的烦恼，并且通过Samsung Pay还可享受公交卡的优惠，这是Apple Pay所没有的。

开放性

说到开放性，不得不提安卓系统，其正是凭借开源优势占据智能手机市场半壁江山，因此Samsung Pay不仅能够兼容安卓系统，还支持多种支付方式（**、支付宝）。同时，Samsung Pay的KNOX软件同样兼容安卓和谷歌（ChromeOS）生态系统，从而让这种安全的移动支付方式惠及更多人群。而Apple Pay则仅局限在iOS系统本身，传播力度和手机销量绑定，不具备开放性。

从上述三点可以看到，在移动支付精耕细作的时代，越来越多以Samsung Pay为代表的移动支付服务提供商们开始注重用户体验，只有将用户体验放在首位，凭借技术的力量来优化才能让移动支付成为提升人们生活方式的一种手段。如果仅仅只是讲究企业自身的利益，而忽略用户感受，那么势必会走入发展死胡同，带来不必要的损失。

正如凯文-凯利所预测的那样，未来金融将会成为一种全新的生活方式，而移动支付作为未来金融科技时代的重要一环，它的成败直接关系着这种生活方式是否真正能够实现。凡自高者必降为卑，凡自卑的必升为高。移动支付市场的战争已经从简单粗暴的蛮荒时代步入到了精耕细作时代，用户体验至上不会过时，谁能满足用户需求，谁就能赢得市场。

就是现在，一个区块链的新江湖正在形成！

区块链大时代：成于颠覆，败在进化

互联网金融沉沦落寞，金融科技繁花盛开

新零售大爆炸！新世代的灵动之魂，雷神之锤！

区块链：无比锋利的互联网金融“手术刀”

文\孟永辉

区块链技术无疑是当下中国市场最火爆的新技术，尽管它的母体——数字货币遭遇了政策层面的监管，但是有关区块链技术本身的优势让人们看到了它对于传统行业，特别是互联网行业具备的巨大的改造作用。这既是一种偶然，也是一种必然。

偶然的是，区块链技术竟然在其数字货币遭受全世界质疑的情况下有了“逆生长”；必然的是，互联网时代的落幕让人们不得不开始寻找新的发展突破口以维系后来的发展。在互联网的平台模式下遭遇诸多痛点和难题的人们开始思考：有没有一种可能性让人们绕过平台依然能够获得比现在还要优质的服务。

区块链的去中心化与人们的这种诉求不谋而合。于是，基于区块链技术的应用开始衍生出“区块链+”的概念，并开始对互联网时代的事物进行改变，通过区块链技术来优化互联网时代的行业被资本和市场中的许多人都认为是一个即将到来的风口。互联网金融作为一个诞生在“互联网+”时代，并且进化得并不特别完美的存在，顺理成章地也成为区块链技术改造的对象。

不可否认的是，互联网金融时代的来临的的确确让金融行业的运行效率得到了极大提升，人们参与金融活动的门槛开始降低，获取金融产品的渠道开始趋向多元化。在这个过程当中，互联网金融领域也出现了类似众筹、网络信贷、互联网保险等新的金融产品类型。除了以BAT为代表的互联网巨头公司参与到互联网金融领域之外，还诞生了类似京东众筹、聚米众筹、苏宁众筹这样特点鲜明的互联网金融公司。

尽管如此，互联网金融过度的去中间化、风控措施的缺失依然导致了P2P平台跑路、校园信贷、野蛮催收等一系列问题的出现。于是，互联网金融开始调整与更新，并遭受到了政策层面的监管。以BAT为代表的互联网公司开始将目光转移到新技术领域，他们试图通过新技术在互联网金融领域的应用找到破解互联网金融乱象的方式和方法。区块链技术便是众多新技术当中的一个。

先天优势，区块链技术与互联网金融无缝对接

正如前文所讲，区块链技术的母体是数字货币，而数字货币从某种意义上来讲可以归为互联网金融的一种。通过诞生与互联网金融内部的技术来改造自身，颇有一种自我更新的味道。凭借着区块链技术与互联网金融的这种天然联系，我们也能够对互联网金融进行更加彻底的改造。

除了区块链的诞生与互联网金融有着某大的联系之外，当下互联网金融出现的问题与区块链技术的特征有着某种互补的关系。我们都知道，互联网金融之所以会出现问题在很大程度上是由于风控的缺失所导致的。区块链技术的信任机制和不可篡改的特点都能够来弥补互联网金融在风控方面的缺失，让互联网金融真正变成一个安全透明的存在。

通过人与人之间的认证，我们能够实现互联网金融项目在多种维度下的风控。项目方发布了一个项目，与这个项目相关的人便会形成一个区块，一旦这个区块当中有人对这个区块不信任，那么这个项目的风控就会出现问题，项目便会没有机会上线，从而将劣质项目扼杀在了萌芽状态。另外，由于区块链技术的不可篡改的特征，项目方便没有了私自改变项目目的的可能性，而一旦进行了篡改，投资者也会马上察觉，这样互联网金融方面出现的风控问题便会得到解决。

因此，无论是从区块链技术的诞生还是从区块链技术的应用上都与互联网金融有着天然的联系，借助区块链技术来对互联网金融进行调整和优化也成为未来区块链技术应用的重要领域。随着区块链技术的不断落地，特别是其与互联网金融融合案例的不断增多，未来区块链技术将会为互联网金融带来更多改变。

无比锋利，区块链技术从内部对互联网金融刮骨疗毒

很多资本大佬都将区块链技术看作是下一个发展风口，并预言区块链技术将会颠覆互联网时代的商业模式。既然区块链技术与互联网金融有着天然联系，那么，区块链技术将会给互联网金融带来哪些改变呢？

区块链技术将改变互联网金融的风控模式。无论基于大数据风控还是基于智能科技的风控，这种风控的方式都是基于外部技术来对金融产品进行风控的。这种风控方式尽管比传统风控方式的效率更高、维度更广，但是从大数据、智能科技到金融之间依然隔了很多流程和环节。这就必然会造成风控环节与金融运行之间依然存在着脱节。

通过区块链技术独特的信任机制，我们能够建立一个基于金融项目本身的衍生于项目内部的全新的风控体系。借助这种风控体系，我们能够对金融项目进行更加直接、更加有生机的风控。无论是传统金融行业的风控模式，还是互联网时代的风口模式都是一种被动的风控，而基于区块链技术的风控模式更像是一种主动的风控，这种风控模式更加到位，更加直接，更加能够保证金融行业的健康运行。

另外，互联网时代的风控无法贯穿到项目运行的每一个环节，当风控在某个环节消失之后，这个环节的运行便会有出现风控问题的风险。而区块链技术则能够将风控贯穿到项目运行的每一个环节，真正实现风控的全流程、多角度。

区块链技术将让互联网金融的运行更高效。互联网金融尽管在某种程度上提升了金融行业的运行效率，但是当金融产品过多出现的时候，金融产品与投资者对接的效率还是下降。区块链时代的来临让互联网金融平台的概念逐渐模糊，用户与金融产品或项目之间的对接开始出现去中心化的趋势，即用户与金融产品或项目之间能够实现无缝对接，去除中间环节。

随着区块链技术在互联网金融领域的落地，项目方可以独立地发布项目，用户直接可以看到项目并对心仪的项目进行投资。这种简单、直接、去中心化的金融行业运行模式将会让金融行业的发展带入到更加高效的发展阶段，从而将互联网金融的内在逻辑和运行模式进行更加彻底地优化。

区块链技术将会让互联网金融的运行更加安全。传统金融和互联网金融时代，金融行业的信息披露和流向基本上是一个结果性的概念，即投资者并不了解自己所投资项目的资金流向。区块链时代的来临让项目的资金流向更加明晰，即投资者知道所投项目的每一笔资金流向，项目的运行也更加安全。

这种方式完全能够借助区块链的分布式记账技术来实现。随着区块链技术与互联网金融的逐步融合，互联网金融的项目方和投资者两方都将会发生根本性的改变，从而将会让互联网金融的发展带入到更加安全和稳健的发展时期。

区块链时代的来临让我们看到了改造互联网行业痛点和难题的曙光，作为一个与区块链技术有着内在联系的行业，互联网金融将会与其产生更加深度的融合与联系。在区块链技术成为风口的同时，互联网金融或许能找到昏暗天空下的一抹亮色。

承继、融合与拓展：金融科技时代互联网金融蜕变的新风口

文\孟永辉

流量红利的结束让“互联网+”时代发展起来的诸多行业都在开始新的调整，并寻找新的发展思路来面对消费升级时代的用户需求。阿里全面布局新零售、百度深度介入智能科技、腾讯不断打造业务生态都是这种趋势的直接体现。互联网金融作为诸多行业当中的底层支撑体系，通过新技术的手段来优化现有的运行逻辑的做法开始越来越多地在金融行业当中出现。

已经在阿里、百度公司内部出现的酷炫的人脸支付、华尔街金融机构开始尝试的智能风控、蚂蚁金服正在进行的基于大数据技术的风控体系……这些都是互联网金融开始进行优化和调整的具体体现。随着未来以BAT为代表的互联网巨头的加持，以及以京东众筹、聚米众筹、苏宁众筹为代表的新兴公司加入到新金融的实践之中，金融行业预计将会出现更多新变化，并将开启金融行业发展的新阶段。

乱象频出，互联网金融面临深度调整

正如用户消费升级时代的来临最终导致了电商向新零售转变一样，互联网金融行业的乱象同样让金融行业亟待需要深度调整才能适应新阶段发展的需要。而在互联网金融蓬勃发展之后所产生的诸多乱象则让互联网金融面临深度调整的趋势愈加明显。

首先，互联网金融产品的风控问题不断出现。“互联网+金融”时代的来临在让传统金融机构的金融产品更加丰富和多样化的同时，同样让一些不良项目通过披着互联网金融产品的外衣进行融资的现象开始不断出现。由于互联网金融平台缺少像传统金融机构那样严密的风控体系，最终让这些项目轻而易举地便开始上线，而用户由于缺少对于金融产品的判断能力，被高收益、高回报的表象所迷惑，等到回报无法兑现时才开始找平台来偿还，而互联网金融由于仅仅只是承担的是信息撮合中介的功能，对于用户没有偿还能力，于是便会出现跑路现象的发生。

互联网金融产品的风控问题体现的是互联网金融在去中间化的时候必然会出现的乱象，对于金融行业来讲，风控始终都是不可或缺的环节和必要手段，只有通过强有力、多角度的风控才能让互联网金融真正在丰富金融产品形态的同时，同样能够兼顾到用户权益，避免平台跑路、投资者利益受损等金融乱象的发生。

其次，投资者与金融产品的匹配度开始降低。根据国家互联网金融风险分析技术平台的监测数据，我国互联网金融平台一共有1.9万多家。我国的互联网金融平台无论是数量上，还是从规模上都已经稳居世界第一。如此庞大的互联网金融平台所提供的互联网金融产品的数量更加惊人。但是，互联网金融产品的数量与投资者的体量之间依然存在着诸多差距，这种差距所导致的一个直接结果就是互联网金融平台的产品与投资者之间的匹配度开始降低，两极分化的现象开始严重，余额宝将投资的限额限制在10万元以内正是这种矛盾最直接的体现。

投资者的需求与金融产品的数量之间存在的矛盾最终所导致的一个最为直接的结果就是投资需求无法得到满足的投资者开始关注安全性不高的项目，一些无人问津的金融项目则开始与不合规的平台进行合作。当两者相遇，对于互联网金融产品所产生的负面影响开始不断出现。

第三，互联网红利消耗殆尽，金融行业的运行效率开始下降。互联网金融之所以能够在如此短的时间内获得如此快速的发展，主要是由于互联网将传统金融机构的一些流程和环节去掉之后所导致的。而随着越来越多的金融需求、产品不断汇聚到互联网金融平台上，金融行业供需两端的效率同样开始出现阻塞，金融行业的运行效率开始下降。

与此同时，投资者的需求开始升级，他们不再仅仅只是满足于进行简单地投资，更希望通过投资能够与项目之间产生更多的联系，获得更加多样化的回报。当下，以京东众筹、聚米众筹、苏宁众筹为代表的众筹平台的火爆正是这种趋势的直接体现。以专注于影视众筹的聚米众筹为例，他们不仅能够为投资者提供固定的投资回报，还能够获得影视周边的一些软性的回报。

当互联网红利消耗殆尽，金融行业的运行效率无法再通过互联网的手段进行提升，这时互联网金融的乱象便会开始出现。在这种情况下，调整互联网金融的运行方式，优化金融行业的现有运作逻辑开始，金融科技正是在这样的情况下被提出的。

金融科技风口下，互联网金融路在何方？

以BAT为代表的互联网巨头开始将新技术应用到金融行业当中，试图通过新技术的手段来优化互联网金融时代出现的问题。区块链技术的风靡更是让这种趋势变得更加明显，再加上之前的大数据、云计算、智能科技，用于优化互联网金融的技术手段越来越多。那么，我们应当如何借助新技术的手段来优化互联网金融呢？

以互联网金融为优质遗产，开启金融行业发展新时代。在金融科技风口来临的今天，对互联网金融进行优化和调整必须借助“互联网+”时代积累下来的先进经验才行，盲目地利用新技术而忽略了“互联网+”时代对于金融行业的正向改造作用，势必会多走一些弯路。

互联网金融时代的来临改变了传统时代人们参与金融行为的方式和手段，传统时代以线下银行、证券等实体金融机构为代表的参与方式开始被线上的互联网金融平台所取代。互联网金融平台的不断涌现以及传统金融机构的互联网化更是让这种趋势变得更加明显。因此，改造互联网金融行业乱象的根本在于继承互联网金融的先进经验，然后再借助新技术的手段对现有的金融行业运作逻辑进行改变。

无论是人脸支付，还是大数据风控，这些对于金融行业的优化都是在互联网金融时代先进经验的基础上进一步优化产生的。除了金融行业的手段之外，金融产品同样是基于人们的生活方式不断从线上转移到线上逐步丰富和完善起来的。因此，互联网金融必须要保持“互联网+”时代的优质遗产，这样才能开启金融行业发展的新时代。

新技术的应用不能一味地相加，更加要注重它们与金融行业的深度融合。区块链技术之所以受到如此多的关注，除了它能够将互联网时代的行业运行效率再次进行提升之外，还在于它能够与外部行业产生深度融合，并衍生出新的运行方式和手段。对标到互联网金融领域，我们还应当更加关注新技术与金融行业深度融合的能力，融合得越深，他们对金融行业的改造越大。

以蚂蚁金服为例，当前它不仅借助大数据的手段来强化现有的项目风控体系和用户的信用体系，而且还基于余额宝、支付宝衍生出了花呗、借呗等一些新的金融产品形态。这些新的金融运作体系以及新的金融产品类型，并不是仅仅通过将新技术与金融行业进行简单相加阐述生的，而是将新技术与金融、投资者进行双向互动的密切融合之后产生的，这种深度融合的关系不仅扩大了金融行业的深度和广度，而且满足了金融行业供需两端的真实需要。

互联网金融在金融科技时代想要实现真正的改变就必须摈弃仅仅只是做平台，做流量的思维，真正扎进金融行业当中，通过将新技术不断与金融行业实现融合来强化新技术对于金融行业更加实际的促进作用，最终实现金融行业的良性、真实的发展。

金融科技时代的本质在于金融行业金融属性的丰富与拓展。互联网金融时代改变的是金融行业获取用户的渠道，并没有改变金融行业本身的属性。另外，由于互联网的去中间化的特征，它还将金融行业的很多流程和环节给去掉了，而这些流程和环节对于保证金融行业的良性运行又是非常有用的。因此，在金融科技时代，我们应当在保留金融行业优质属性的基础上对金融行业的属性进行丰富和拓展。

其实，金融并非仅仅只是投资和理财，它还能够将我们生活中的很多环节都与金融产生联系。互联网金融时代尽管提升了金融行业的运行效率，但是当互联网红利消失之后，再一味地对金融行业本身进行挖掘已经无法起到实质性的效果。只有不断拓展和丰富金融属性，才能找到金融行业更多的发展可能性。

在传统金融时代和互联网时代，我们更加关注的仅仅只是金融就是金融，并没有找到其他的功能和作用。其实，互联网时代产生的众筹已经将金融的功能和属性得到了一定的拓展，即用户通过金融并不仅仅只是收益，还能够获得社交、知识、自我实现等多个方面的需求。无论是以BAT为代表的互联网巨头，还是以京东众筹、聚米众筹、苏宁众筹为代表的新型的互联网金融公司已经开始了拓展和丰富金融属性的尝试。未来，以此为出发点的全新的发展模式探索必将成为激发金融行业再一次飞升的关键所在，我们完全可以大胆预测金融行业将会演变成为一种生活方式。

金融科技时代的到来已成定局，对于互联网金融来讲是一次难得的发展机遇。经历了萌芽、繁荣、火爆、沉寂的洗礼之后，金融行业在金融科技时代的发展机遇显得更加弥足珍贵。坚持金融本身的属性、强化金融本身的进化、把握新技术时代的风口或许才是金融科技风口下正确的发展逻辑。

新技术的新风口，互联网金融的新盘口