幽兰行天下：7月14日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨1.26%，深市涨幅更大点。存储芯片、传媒、光模块等热点板块表现较好，酿酒、有色、保险+券商+银行等板块涨幅也居前，汽配+一体压铸+无人驾驶等汽车、减速器、种业、电力、虚拟电厂、卫星互联网、旅游等趋弱。四分之三个股上涨，涨停板40个，其中一字板1个，涨停被砸个股19个。跌停板4个，大跌5%以上个股则仍多达51个。

市场在外围带领下展开大反弹，主要是昨晚人民币的大涨刺激了外资，外资大买引领了市场。其实早盘除了芯片外主要是权重贡献指数的行情，个股情绪整体没跟上，汽车等近期强势股反而是亏钱效应严重，午后AI概念的发力才让盘面活跃了起来。近期逆市的强势题材强势股补跌，调整充分的AI则引领反弹，这是高低切换，只不过与前几天那种纯粹是超跌小票的切换不同。这个切换不见得一下子就成功，但市场要好转需要这种切换，因为大资金是需要趋势题材趋势股回归的，光靠情绪小票那就是小资金的短线套利。

受制于量能，先反弹的未必就更好，相反还更容易先回落尤其是在热点轮动太快时。新能源最先反弹，但基本上是片刻热情。存储芯片是调整一天后再起，这个板块反复活跃的气氛是酝酿出来了，只是把未来很久才能兑现的预期提前炒的太急了点。这一块后市反复活跃的行情还会有，只是大涨后接力比较尴尬，因为真正涉及的票不多，只有通过分歧才能持久，而不像之前汽车股那样轮来轮去也能轮好几天。AI概念午后崛起，整体力度其实还不算特别大，而是算力、数据要素和应用方向各有些表现。随着中报偏离值太大的强制性披露即将结束，这一块有逐步酝酿新的行情可能，但别指望短线一下子就能炒上去，折腾几下才有好的持续性。

今天的反弹总体其实仍是轮动行情，而非哪一块已经完全主导市场或者是迎来了持续的主升，明天各路热点估计又会因争夺资金而混战激烈。不去想着什么板块的机会都抓住，短线的机会一定要建立在有反复活跃的基础上，哪怕是板块没有大规模持续，而是部分个股反复也好,相信接下来轮动行情下也会存在短期反复炒的热点了。那种一次性快速轮动过就不会有下文的热点，即使涨起来板块效应很强也不见得是让你赚钱的机会。像金融和消费那些蓝筹就只是随着市场偶尔反弹下，市场氛围好转也主要是题材股结构性行情。

大盘中阳反包，属于超预期表现，这个超预期主要源于外围，像港股就依然比我们强很多。大涨化解了探前低的担忧，再上冲空间上仍有压力，只是遇回踩的话无碍，先看震荡反弹的基调而不去看太远。大体而言，市场机会可能会逐渐多起来，遇分歧和回踩可以找低吸机会。这里不看指数炒股而是重在热点活跃度的回归，汽车等强势票今天补跌后对短线情绪冲击的风险相对小了，有的主要是轮动行情下乱追及业绩地雷带来的风险。

二、盘中主要热点题材

1、半导体芯片

存储芯片：德明利、万润科技、香农芯创

存储芯片分销：商洛电子、睿能科技

HBM材料：华海诚科、雅克科技

智能车载+芯片：共达电声

中报预增+芯片：大港股份

芯片封测：同兴达

2、AI

AI服务器PCB：沪电股份

光模块+PCB：中富电路

数字人+传媒：奥飞娱乐

AI+数据确权：人民网

AI+光模块：华是科技

Meta代理：省广集团

AI服务器：工业富联

数据要素：三维天地

出版传媒：中国出版

AI算力：利通电子

3、中报

中报预增+煤炭机械：山东矿机

中报预增+机器人：林州重机

中报预增+工业模块：利柏特

中报预增+PCB：方正科技

中报预增+地产：沙河股份

中报预增+医药：泓博医药

中报预增+AI：智能自控

4、其他

汽配+无人驾驶：万安科技

汽配+家电零件：奇精机械

股权变更+农药：蓝丰生化

重组转型：大连热电

建筑设计：中衡设计

林业碳汇：福建金森

光伏胶膜：赛伍技术

三氯氢硅：三孚股份

网安：国华网安

晶振：东晶电子

黄金：中润资源

HJT：海源复材

三、游资和机构龙虎榜

香农芯创（300475）：中信西安朱雀大街及国君宁波广福街游资主买，两机构买7955万

万润科技（002654）：国君河源越王大道及兴业厦门湖里大道游资主买，一机构买1862万

中富电路（300814）：华鑫深圳分公司及首创杭州杭行路游资主买，两机构买403万、卖2559万

商洛电子（300975）：华鑫上海陆家嘴及中建投北京朝阳路游资主买，一机构买1245万、卖334万

智能自控（002877）：长江上海东明路及华鑫成都交子大道游资主买，三机构买3207万、卖1494万

泓博医药（301230）：华鑫上海莲花路及国君福州华林路游资主买，两机构买1730万，五机构卖1.04亿

利柏特（605167）：华泰总部及华鑫佛山南海海五路游资主买，一机构买698万，两机构卖1082万

沪电股份（002463）：安信西安曲江池南路及长江上海分公司游资主买，一机构卖1626万

林州重机（002535）：兴业厦门湖里大道及银河成都益州大道游资主买，一机构卖1583万

奥飞娱乐（0022292）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖2336万

雅克科技（002409）：国君上海新闸路及万和深圳分公司游资主买，一机构卖2493万

华海诚科（688535）：银河大连人民路及华泰总部游资主买，一机构卖2391万

人民网（603000）：国君南京太平南路及中信总部游资主买，一机构卖1.47亿

奇精机械（603677）：银河厦门嘉禾路及中金北京建国门外大街游资主买

万安科技（002590）：招商深圳南油大道及浙商杭州五星路游资主买

华是科技（301218）：华鑫成都交子大道及华鑫上海陆家嘴游资主买

大连热电（600719）：东财上海东方路及东海厦门嘉禾路游资主买

睿能科技（603933）：财通杭州上塘路及东财拉萨东环路游资主买

中衡设计（603017）：华泰杭州求是路及银河厦门嘉禾路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月13日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.78%，深市跌幅稍大点。汽车+无人驾驶、智能电网、氟化工等热点板块局部强势，两桶油、茅台和少数银行权重也逆市上涨，光模块、算力+服务器、网安、AIGC、国资云+数据要素、游戏、芯片、船舶、地产+建筑+家居等领跌。900只个股上涨，涨停板32个，其中一字板3个，涨停被砸个股15个。跌停板5个，另有9个大跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达180个。

市场呈现出一片跌势，在外资没流出，港股大涨，社融数据超预期，人民币也上涨的背景下却跌成那样，就只能说是内在问题了。盘面仅有的亮点是汽车+无人驾驶方向还有些表现，只是个股还是内在快速轮动的节奏，午后也跟随市场跳水。这一块已经是逞强三天了，后市反复活跃的动作还可能有，只是明天估计会面临残酷的淘汰赛的考验了，个股打不出高度而是轮来轮去的套利玩法是难维持短线持续走强的情绪的。主跌的是AI等科技股，主要是中报的影响，问题是业绩好的和差的都在跌，那其他行业就也会受波及，中报强制性预告带来的情绪冲击15号后会结束。开动了好几天的电风扇不知道往哪转了后市场就开跌，当前谈不上什么确定性的方向，涨起来是轮动那跌起来也会轮跌，没有谁能完全幸免，短线要看有没有聚焦缩容炒的氛围了。

大盘放量中阴下跌，一跌就出量说明之前反弹没量完全是缺乏信心的问题。晚上美国6月CPI数据比预期的好，欧美大涨的话A股不见得会跟多少，若外围带来高开的话搞不好又出阴线，我们有自己的节奏。当前个股比指数的问题更大，震荡整理期间看指数可能是小亏，但很多个股却是一不小心就能大亏。短线操作上总体慎重出手，零碎的机会要看个人把握能耐，需要提防的是亏钱效应向近期强势股蔓延。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

中报预增+汽配：凌云股份、科华控股、博俊科技

实控人变更+汽车整车：众泰汽车

汽配+家电零件：奇精机械

汽车电机：方正电机

2、无人驾驶

汽配+无人驾驶：万安科技、光洋股份、西仪股份

毫米波雷达：神通科技、中英科技、协和电子

无人驾驶：宏英智能

3、智能电网：万控智造、未来电器、三变科技、江苏华辰

4、中报

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+机器人：林州重机

中报预增+光伏：亿晶光电

中报预增+AI：智能自控

5、其他

特斯拉儿童车+换电：山东威达

存储芯片分销：睿能科技

充电桩+电机：祥明智能

股权变更：新赛股份

石油机械：山东墨龙

数据确权：人民网

脂肪胺：建业股份

重组：大连热电

供热：京能热力

镓：福达合金

三、游资和机构龙虎榜

华海诚科（688535）：一机构买3426万

昊帆生物（301393）：两机构买1.11亿，四机构卖1.78亿

江苏华辰（603097）：平安上海锦康路及高华上海世纪大道游资主买，一机构买772万

中英科技（300936）：东亚北京分公司及长城杭州文一西路游资主买，两机构买79万、卖675万

未来电器（301385）：华鑫成都交子大道及华鑫上海分公司游资主买，三机构买675万、卖1477万

三变科技（002112）：华鑫上海分公司及华宝深圳新闻路游资主买，三机构买2346万、卖1604万

方正电机（002196）：长江武汉徐东大街及华宝深圳新闻路游资主买，一机构买293万，两机构卖2974万

博俊科技（300926）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，三机构买3834万，四机构卖1.56亿

人民网（603000）：国君上海江苏路及广发上海东方路游资主买，一机构买6091万，一机构卖1.15亿

京能热力（002893）：银河北京中关村大街及银河北京广安门游资主买

众泰汽车（000980）：银河北京中关村大街及东财拉萨团结路游资主买

新赛股份（600540）：银河厦门嘉禾路及国君深圳人民南路游资主买

万安科技（002590）：国盛宁波桑田路及中财无锡分公司游资主买

祥明智能（301226）：华鑫成都交子大道及国君中山东路游资主买

协和电子（605258）：长江上海东明路及华鑫上海分公司游资主买

科华控股（603161）：长城深圳深南大道及华泰总部游资主买

建业股份（603948）：华泰南通长江中路及华泰总部游资主买

福达合金（603045）：东亚上海分公司及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月12日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨0.55%，深市稍强点。汽车+无人驾驶、存储芯片等半导体概念领涨，五星互联网+军工等也有些表现，电力+热电、煤炭、传媒+游戏、粮食+水产+猪肉、HJT、旅游等则趋弱。近七成个股上涨，涨停板36个，其中一字板4个，涨停被砸个股20个。跌停板2个，大跌5%以上个股34个。

市场延续反弹走势，但高开后走势依然不顺畅。早盘虽有存储芯片和汽车等一些板块活跃，银行也在拉大盘，然而盘面就是没什么活力，个股分化割裂严重且情绪偏低。午后随着汽车板块继续发力，指数拉尾盘才有了点反弹的样子。大体而言，市场依然是电风扇轮动的行情，消息面驱动热点行情的特色很明显，只不过不同类题材的结局差异化很明显。

消息刺激下率先发力的地产径直低走，昨天强势的电力、影视和新能源等则是开盘就抢跑，这些都是典型的轮动特色。存储芯片和汽车这种之前已经具备了些人气基础的热点在消息面刺激下表现就好些，但明天也将考验接力。存储芯片近一个月是频频异动了，只不过每次都是消息刺激下才冲一把，然而隔天就不行了，后市可以关注其不时炒一下的潜力，只不过短线的持续性估计仍不会太好。汽车板块从收盘来看是强势，盘中其实是经历了上冲回落再转强的一波三折，即看日线像是一致性的强势表现，看分时则是不时有分歧。日内的分歧主要在于个股缺乏高度，而是此起彼伏轮炒的节奏太快，即今天拉这批明天又换了其他的，像今天强势的票不少就是昨天逆市跌的，而昨天不少强势票则又不行，这就是看对了板块但对个股却还存在严格的节奏把握问题。板块短期已经具备了反复活跃的特色，问题是大家一致性看好后也会面临情绪波折的问题，大涨后分化分歧会有，个股除了少部分持续涨外还是会以轮动为主。

最近表现较弱的是AI，其实这一块从没远离，像存储芯片和无人驾驶这些本质都是AI延伸出来的，只不过不是之前大炒过的那些票而已。最近市场的特色就是高低切换明显，电风扇式轮动的多是各类低位板块，但是高低从来都是相对的，只看位置低的话那就只是套利而无趋势。AI板块的弱最近有个重要因素是受制于中报预期，但整体那样就把很多不存在业绩问题的票也给拖累了，当大家快忘记这一块时就会逐渐回归了，中报强制性披露结束可能是个重要时点，那时不管是业绩没落地的挖坑还是超预期后的纠错都会带来机会。

大盘继续无量反弹，盘后超预期的社融数据能提振下，只是市场翘尾的表现可能已经提前反映了，故而别去想太多。指数还需要时间来震荡折腾，只要没量就没什么看头，相反不放量却硬拉大盘的话反而会影响个股。短线只看热点投机，下午热点题材情绪好转了些，然而当前能说的上是确定性的机会依然不多，而是多少带有点随机性上涨的套利。因为涨的好的票情绪主导因子是偏大的，甚至可以说有独特辨识度或逻辑的票不多，涨起来一窝蜂跟涨，那砸起来也会是一样的。总体而言，市场连续无量弱反后不冒进，明早若还放不出量来的话反而要慎重出手，等分歧后再看有无好的低吸机会。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配+无人驾驶：瑞玛精密、万安科技、浙江世宝

汽配：超达装备、宁波高发、坤泰股份

整车+无人驾驶：中通客车、塞力斯

实控人变更+汽车整车：众泰汽车

汽配+一体压铸：文灿股份

2、卫星互联网：上海沪工、天箭科技、合众思壮、达华智能

3、半导体芯片

存储芯片分销：盈方微、睿能科技

TGV封装+玻璃基：沃格光电

芯片+卫星导航：航天智装

HBM材料：华海诚科

4、其他

AI智能模组+车联网：移远通信

中报预增+内燃机：苏常柴A

中报预增+乳制品：燕塘乳业

中报预增+汽配：凌云股份

家电零件+汽配：奇精机械

管网+无人驾驶：纳川股份

次新+稀土永磁：中科磁业

氢能源+农药：辉丰股份

换电+特斯拉：山东威达

医药+CXO：毕得医药

智能硬件：博信股份

重组：大连热电

供热：京能热力

快充：奥海科技

晶振：东晶电子

网安：国华网安

零售：友好集团

三、游资和机构龙虎榜

友好集团（600778）：华泰成都蜀金路及中财安徽分公司游资主买，一机构买978万

浙江世宝（002703）：方正重庆金开大道及国盛宁波桑田路游资主买，一机构买3385万

瑞玛精密（002976）：东财拉萨团结路游资主买，五机构买4030万、卖1.05亿

国华网安（000004）：财通杭州上塘路及东兴合肥芜湖路游资主买，一机构买129万、卖507万

超达装备（301186）：海通福州五一北路及国都青岛福州南路游资主买，一机构买395万、卖467万

中科磁业（301141）：银河北京中关村大街及东兴合肥芜湖路游资主买，三机构买3247万、卖4185万

毕得医药（688073）：海通上海世纪大道及东方上海源深路游资主买，一机构买685万，两机构卖811万

移远通信（603236）：华泰总部及中建投北京分公司游资主买，两机构买9694万，两机构卖6875万

博信股份（600083）：华鑫佛山南海海五路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖224万

万安科技（002590）：财通衢州常山大街及东财拉萨团结路游资主买，一机构卖2037万

航天智装（300455）：华鑫上海陆家嘴及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖2420万

众泰汽车（000980）：方正上海杨高南路及中建投长沙芙蓉中路游资主买

纳川股份（300198）：国君三亚迎宾路及华泰南京清凉门大街游资主买

睿能科技（603933）：华福上海宛平南路及万联广州公益路游资主买

中通客车（000957）：国盛宁波桑田路及华鑫上海陆家嘴游资主买

京能热力（002893）：银河大连金马路及东财拉萨团结路游资主买

华海诚科（688535）：东方上海源深路及国君总部游资主买

宁波高发（603788）：国君总部及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月11日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

大盘高开震荡上涨0.22%，深市更强，领涨的创业板指涨1.37%。无人驾驶、卫星互联网、影视、光伏+储能、氟等化工板块相对强势，光模块、减速器+机器人+工业母机、复合铜箔、一体压铸、算力、家电、地产、保险等趋弱。个股涨跌各半，涨停板34个，其中一字板3个，涨停被砸个股15个。跌停板3个，大跌5%以上个股85个。

市场震荡反弹，只不过动能不强，个股分化割裂很严重。看似很多板块都拉过，其实多数都是一会儿热情，电风扇转的越来越快。其实早盘异动的板块多数都是周末的消息面驱动，午后才有点主动的意识，问题是市场那时已经归于平静了。无量行情，拉的板块又太多，结局是大多数板块都是冲高就兑现的走势。哪怕是最强的无人驾驶概念也出现不少坑人的股，其他就更不用说了。贡献指数的主要是新能源和消费，然而他们涨的票多是超跌反弹或者说是反抽，难持续引领行情。

短线资金是比较茫然的，因为看不到持续的方向，看似不少票在涨，问题是等你一去就要坑人的节奏。这种行情要么就是休息，要么就去聚焦那少部分反复活跃度高的票拼节奏，而不是去跟着电风扇赛跑。越想什么板块都想抓住，结果可能是什么都没抓住，反而到处挨打。像无人驾驶概念反复活跃的热度还会有，只是个股也面临着今天炒这些明天炒那些的轮动及波动大的问题。中报强制性预披露窗口期，业绩因素在加剧个股的两极分化，然而今天很多大跌票明显就不是因为业绩利空的因素。既有跟跌不跟涨的弱股，也有不少近期强势股，那就是短线情绪问题。最近流行小票的情绪投机，电风扇转好多天后这两天大起后立马大落的情绪票明显在增多了，这是情绪套利票面临的问题。一旦某种风格持续出现负反馈，资金就会寻求改变，什么时候电风扇转不动后讲逻辑的趋势票就会回归了。

大盘看似涨的其实是四连阴，那就是回抽的定性。深市更强点，问题是去掉几个权重的贡献的话也无看点。两市量能更是缩到了近期的地量，量出不来就意味着还需要时间折腾。别稍一反弹就想到翻身，七翻身的行情还需要耐心等待。当前属于快节奏的零碎的结构性分化行情，因为有热点活跃，多少还是有些机会，只是一般人都难把握，操作上就是看准了偶尔炒一把就跑，打不赢就勿蛮干。

二、盘中主要热点题材

1、无人驾驶：瑞玛精密、威帝股份、路畅科技、天迈科技、神通科技、锐明技术、万安科技

2、卫星互联网：上海沪工、多伦科技、三维通信、铖昌科技、天银机电

3、电力相关

智能电网：万控智造

供热：京能热力

电力：晋控电力

热电：杭州热电

4、影视：幸福蓝海、横店影视、金逸影视

5、其他

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+期货：南华期货

中报预增+物流：嘉友国际

液晶显示+注塑件：深华发A

农药+石化仓储：辉丰股份

光伏+储能：通润装备

玻璃+硅砂：三峡新材

次新+水务：联合水务

预重整+零售：步步高

高铁轨交：晋西车轴

内燃机：苏常柴A

制冷剂：三美股份

重组：大连热电

地产：津滨发展

锗：罗平锌电

三、游资和机构龙虎榜

铖昌科技（001270）：四机构买9593万，两机构卖2458万

万安科技（002590）：华泰杭州求是路及华鑫上海分公司游资主买，一机构买890万、卖288万

天迈科技（300807）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，两机构买698万、卖675万

天银机电（300342）：国君宜昌珍珠路及华鑫上海陆家嘴游资主买，两机构买1943万、卖1715万

三维通信（002115）：招商上海世纪大道及华鑫上海分公司游资主买，三机构买3307万、卖3494万

幸福蓝海（300528）：国君上海中山东路及华鑫佛山南海海五路游资主买，三机构买1226万、卖1075万

联合水务（603291）：方正上海杨高南路及高华上海世纪大道游资主买

威帝股份（603023）：银河厦门嘉禾路及国君深圳人民南路游资主买

苏常柴A（000570）：粤开广州分公司及长江武汉徐东大街游资主买

晋控电力（000767）：中金上海分公司及东财拉萨东环路游资主买

上海沪工（603131）：中财杭州江河汇及华福杭州塘苗路游资主买

万控智造（603070）：银河桂林中山中路及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月10日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘低开震荡下跌0.28%，深市更弱，领跌的创业板指跌1%。种业+养殖等农业、电力、汽车等局部强势，券商、煤炭、零售和家居等板块也上涨，网安+国资云+信创、光模块+算力、华为、6G、半导体、第三代半导体概念等趋弱。三分之一多个股上涨，涨停板23个，其中一字板4个，涨停被砸个股14个。跌停板6个，大跌5%以上个股81个。

市场继续调整，外围大跌带来的低开，午后有过回抽，只是没多久又下去了。盘面活跃的热点依然有，问题是冲高被砸的大面股很多，像轮番上冲的机器人、光模块和无人驾驶概念中就不少诱多的大面。逆市的则主要是农业和电力等，这些就是消息刺激才动一下，没什么大方向性的行情，电力相对好一点，因为高温的消息不时被媒体拿出来。券商一度带动了下权重和指数，无量行情拉权重注定就是片刻的热情。总体而言，当前还是热点持续性差的轮动行情，下一步要轮到哪很难猜。

其实当前多数方向都已轮过了，再去找低位没轮过的方向也比较难了，从而下周起短线资金可能会转向已经炒出热度的票聚焦和缩容炒了，而不是去天天想着什么新方向。反复活跃度高的票主要存在于汽车+无人驾驶、AI和机器人这三大块，但不是完全看板块炒股。他们炒久了后个股表现本身就有很大差异，甚至节奏早、晚一步就是天差地别，加之下周将是中报强制性预披露的集中期，业绩因素会强化同板块中个股的分化割裂。故而在这个特殊的时间窗口，更要注重个股本身特质。再跟着量化主导的那种一窝蜂炒某个板块的套路的话容易被反套路，尤其是光跟随情绪而不看个股逻辑和质地的话万一中了业绩地雷就更容易被坑。

大盘三连跌，其实周五相较于外围而言不算弱，但也看不到多少亮点。从货币走势来看短线可能会有个回抽，但得提防抽一下再震荡整理，暂且先以震荡反复的基调看待。量能持续不济决定着个股会持续分化，既然没有抱团集中炒的氛围，那就只能是快节奏的短线套利为主。大体而言，短线跌多了会有弱修复，但没什么明显的方向性确定的行情，机会要看热点个股本身的节奏，偶尔灵活出击炒一把就跑，个股不是等反弹后才反应过来要追进去而是多适合大涨大卖。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配+无人驾驶：瑞玛精密、星源卓镁

轨交+无人驾驶：雷尔伟

内燃机：苏常柴A

2、其他

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+康复医疗：三星医疗

虚拟电厂+机器人：科远智慧

液晶显示+注塑件：深华发A

次新+金属矿山：南矿集团

供销社+棉机：天鹅股份

瓷砖+卫浴：东鹏控股

光伏+风电：广宇发展

淡水养殖：大湖股份

水产饲料：粤海饲料

小家电：比依股份

机器人：德恩精工

零售：三江购物

重组：大连热电

供热：京能热力

电力：晋控电力

地产：云南城投

粮食：农发种业

三、游资和机构龙虎榜

芯动联科（688582）：四机构买8358万，一机构卖2100万

德恩精工（300780）：东莞北京分公司及华鑫上海分公司游资主买，两机构买929万、卖2152万

泰祥股份（301192）：国君宜昌珍珠路及东莞北京分公司游资主买，两机构买118万、卖2012万

京能热力（002893）：华鑫上海莲花路及东兴上海肇嘉浜路游资主买，一机构买405万、卖412万

苏常柴A（000570）：华金深圳分公司及天风上海分公司游资主买，一机构买2467万，一机构卖1149万

广宇发展（000537）：长城唐山北新西道及华鑫上海分公司游资主买，一机构买1142万，一机构卖1619万

科远智慧（002380）：中财上海中山东二路及国盛黄山洽阳路游资主买，一机构买216万，三机构卖855万

三星医疗（601567）：华泰台州中心大道及华泰无锡解放西路游资主买，一机构卖727万

星源卓镁（301398）：国君上海中山东路及银河北京广安门游资主买

雷尔伟（301016）：华鑫成都交子大道及东方上海沪亭北路游资主买

农发种业（600313）：招商西安曲江新区及中财无锡分公司游资主买

晋控电力（000767）：华鑫上海分公司及东莞四川分公司游资主买

天鹅股份（603029）：华泰总部及高华上海世纪大道游资主买

三江购物（601116）：华泰总部及甬兴宁波分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月7日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.54%，深市跌幅稍大点。光模块+AI算力、汽配+无人驾驶、存储芯片、PCB、地产等热点板块表现较好，机器人概念在两极分化中局部表现，有色+稀土+黄金、医药+医疗、酿酒+食品+零售、锂矿、钢铁、银行等趋弱。近四成个股上涨，涨停板33个，其中一字板2个，涨停被砸个股17个。跌停板2个，大跌5%以上个股33个。

市场延续调整走势，只不过还存在些热点题材的结构性行情。早盘AI主线回归，让题材股有了活跃的气氛，只是没有带动市场。AI的回归既是热点轮动的需要，也是消息面刺激的情绪投机那套一再坑人后资金转向趋势性方向的需要。今天暂且定性为其他板块都轮了一圈后的轮动行情，而不急着认为新的一波行情已经开启，还需要多点时间折腾来酝酿持续性。假设短线再洗一洗的话更好，那是可以找质地过硬的票逐步参与了，已经炒过几轮后选股要重逻辑、质地和人气。

继之前汽车一窝蜂高潮后隔天坑，昨天最强的资源板块一大早就最弱，说明靠消息面靠小作文驱动的一窝蜂上涨的那套不吃香了，从而资金开始转向那些已经炒出热度的热点票反复炒的模式。有反复潜力的主要看AI、汽车+无人驾驶，机器人概念可能也还有部分人气票的反复。与其靠难跟上节奏的轮动，不如去围绕一些人气票反复炒拼节奏。其实大资金赚钱主要就得靠这种，情绪小票即使一窝蜂起来的不错，实则是容纳不了多少资金的，更何况一哄而散的砸盘时还跑不赢。

大盘缩量两连跌，其实今天相对于港股而言不算弱。这两天的调整定性为连续反弹后的回踩，而非新的一波跌势开启，回调空间有限，若没什么大利空的话很快就会再反弹。关键的问题是量能，没量的话指数再反弹也看不到高度，总体先看震荡基调下的结构性行情。短线轻指数，以热点题材为主，跟随热点灵活出击而不冒进，再调的话将增加低吸机会，热点没有集中且没持续炒某一块时风险主要是追出来的，频繁地追涨杀跌容易来回挨打。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配：泰祥股份、五洲新春、浙江黎明

汽配+无人驾驶：浙江世宝、瑞玛精密

实控人变更+汽车：众泰汽车

汽配+机器人弹簧：华纬科技

2、地产：金科股份、空港股份、荣盛发展、中南建设

3、机器人

机器人关节：双飞股份

机器人+家电：爱仕达

华为+机器人：科力尔

4、其他

存储芯片：德明利、万润科技

液晶显示+注塑件：深华发A

PCB：金安国纪、天津普林

华为+AI服务器：拓息

AI算力服务器：弘信电子

实控人变更：亚太实业

摘帽+网安：国华网安

PCB油墨：东方材料

中报预增：兰生股份

复合铜箔：胜利精密

建材家居：富森美

小家电：比依股份

重组：大连热电

面板：彩虹股份

镓：福达合金

锗：云南锗业

三、游资和机构龙虎榜

比依股份（603215）：银河厦门嘉禾路及中金上海分公司游资主买，两机构买1853万

彩虹股份（600707）：方正上海成山路及华泰太原体育路游资主买，一机构买3760万

云南锗业（002428）：国君上海江苏路及东北无锡清扬路游资主买，一机构买7792万

弘信电子（300657）：东方上海源深路及华泰江西分公司游资主买，一机构买2318万

拓息（002261）：中建投北京分公司及海通深圳华富路游资主买，一机构买7597万

科力尔（002892）：东财拉萨团结路游资主买，四机构买6931万、卖459万

泰祥股份（301192）：华鑫上海分公司及东海焦作建设西路游资主买，两机构买1498万、卖656万

双飞股份（300817）：华鑫成都交子大道及东亚北京分公司游资主买，一机构买298万，两机构卖1408万

浙江世宝（002703）：浙商杭州五星路及银河北京中关村大街游资主买，一机构买3754万，三机构卖1.59亿

兰生股份（600826）：国君杭州新业路及广发杭州金华南路游资主买，一机构卖1954万

金科股份（000656）：国盛宁波桑田路及招商福清侨荣城游资主买，一机构卖1435万

浙江黎明（603048）：财通杭州上塘路及华鑫深圳分公司游资主买

东望时代（600052）：华林娄底娄星南路及华泰总部游资主买

空港股份（600463）：国君总部及东吴苏州西北街游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月6日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.69%，深成指和创业板指均跌0.91%。有色+稀土永磁、煤炭、钢铁等少数板块上涨，减速器+机器人、汽车+一体压铸、食品+酿酒、钙钛矿+TOPCon、存储芯片以外的半导体、建材等领跌。四分之一多个股上涨，涨停板26个，其中一字板3个，涨停被砸个股22个。跌停板4个，另有8个跌逾10cm，大跌5%以上个股78个。

市场震荡调整，且是指数与个股情绪联袂调整之势。前两天经济刺激及汇率转向的预期没兑现，从而消费、金融那些持续的拖累指数。问题是成长股的风格这几天也被量化搅得很乱，涨起来一窝蜂，砸起来一顿抢跑。自从AI调整后市场就进入了电风扇式轮动的行情，情绪小票占主导，没什么趋势性可言，从而是表面热闹，搞不好还大坑。继前几天游戏股集中踩踏后今天又轮到了以减速器为代表的机器人概念，其实昨天那么嗨的汽车股又何尝不是大面满天飞。这就是最近的短线生态，哪个方向赚钱有消息驱动的随机性，挨揍却是防不胜防。

今天唯一的亮点是出口反制概念，这种情绪下降甚至退潮时出现的题材也只能当轮动看待，其实是防御的属性。明天不知道又会轮到哪一块，那般先手坑后手的快节奏后我是猜不准。情绪资金多杀多，市场要好转就需要看趋势抱团的资金出力，市场有一段时间没有出现围绕少数核心票抱团的氛围了，没有聚焦的核心票这是最近短线的难点。其实从汽车股一窝蜂上涨后大面积个股出现要么闷杀要么冲高被砸成大面的结局，再那样看板块炒股怕是拼不赢手速，多数板块轮动一圈后也要重在个股本身的行情了。

大盘弱势整理一天，从不踩的力度来看没什么大惊小怪的，问题是连续两天量能都是大缩，没量的话那想指望什么大行情几乎不可能。指数这里应该不是一波持续下行的跌势，还会有震荡反复，问题是短线跌一跌后再回抽的话也不好看指数炒股。短线有热点活跃，理论上还是有些结构性机会，问题是太快的节奏很难踩点，只能轻指数偶尔精做下个股，节奏把握不准时就勿勉强出手。

二、盘中主要热点题材

1、稀有资源

稀土永磁：中国稀土、中科磁业、银河磁体、创兴资源

锗：云南锗业、光智科技、罗平锌电、驰宏锌锗

镓：福达合金

钽：东方钽业

2、其他

汽配+无人驾驶：浙江世宝、合兴股份

中报预增+汽配：飞龙股份

引入战投+地产：金科股份

光电显示+光伏：锦富技术

汽配+镁铝合金：丰华股份

注塑机+机器人：克劳斯

出版传媒：时代出版

地产+算力：电子城

机器人：林州重机

AI医疗：润达医疗

服饰：赫美集团

网安：国华网安

重组：大连热电

体育：莱茵体育

热电：世茂能源

三、游资和机构龙虎榜

中科磁业（301141）：国君宜昌珍珠路及东亚北京分公司游资主买，一机构买73万、卖1228万

银河磁体（300127）：华泰苏州人民路及西南浙江分公司游资主买，一机构买394万、卖491万

金科股份（000656）：招商福清侨荣城及招商南京庐山路游资主买，两机构买5776万、卖298万

林州重机（002535）：粤开广州分公司及银河厦门嘉禾路游资主买，两机构买6589万、卖298万

锦富技术（300128）：国君三亚迎宾路及光大上海卫清西路游资主买，四机构买1260万、卖5290万

飞龙股份（002536）：财通杭州上塘路及中金上海分公司游资主买，一机构买3197万，两机构卖1730万

中国稀土（000831）：华鑫成都交子大道及广发成都新光路游资主买，一机构买2608万，一机构卖1434万

时代出版（600551）：华泰总部及中建投南昌桃苑大街游资主买，一机构买2133万，三机构卖2276万

克劳斯（600579）：方正上海杨高南路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖576万

福达合金（603045）：华泰总部及海通扬州文昌东路游资主买，一机构卖2650万

光智科技（300489）：华泰北京东三环北路及银河大连人民路游资主买

云南锗业（002428）：方正重庆金开大道及中信湖北分公司游资主买

世茂能源（605028）：长江上海东明路及国君郑州黄河路游资主买

电子城（600658）：华鑫深圳益田路及华林娄底娄星南路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月5日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡微涨，深市则小涨。汽配+无人驾驶等汽车、减速器、芯片等领涨热点板块，医药、卫星导航、AI等也有些表现，地产+热电、HJT+光伏、船舶、中特估、代糖、药店、银行+保险等则趋弱。近六成个股上涨，涨停板50个，其中一字板3个，另有22个涨逾10cm，涨停被砸个股18个。跌停板2个，大跌5%以上个股22个。

市场窄幅震荡，个股活跃度还可以，只是昨天消费和金融权重引领的那种风格没持续。指数一进入震荡后就主要是看热点题材炒股的行情，虽然近期是以短平快的情绪投机为主，但哪些板块涨还是需要驱动因素的，像消费、金融乃至基建那些整体趋势就不太好。其实最近消息面驱动行情的特色很明显，资金跟着消息面走，结局就是快速轮动，至于什么时候轮到哪个板块是有点随机的。像今天就先是消息刺激的锗等有色股冲一把就歇，而后是汽车和无人驾驶概念的躁动，没多久又轮到了半导体，而中午的消息又短暂的刺激了下医药股。

看消息面炒股其实是看着热闹但把握并不易，因为早出现的随时可能被后出现的所替代，即后浪推前浪，后浪一旦更强就把前浪拍在沙滩上。消息面的作用关键要看板块本身的人气，汽车股之所以躁动明显就在于前期已经累积了一定的人气，锗和医药这种没多少想象力的方向就是片刻的热情。这里主基调仍是快速轮动，明天可能又会轮往其他方向，还没轮到的方向可以等待轮动。今天最强的汽车+无人驾驶概念已经涨出高潮，明天正常是分化的淘汰赛，然后再局部反复。热点多而快且是情绪小票占主导的阶段，核心票并不明显或者说是不多，基本上是炒一把就跑的套利思路，太入戏太格局不行。这几天量化资金的主导性太强了，也可以说是扭曲了生态，炒起来不管三七二十一就是一窝蜂脉冲，砸起来一哄而散。这种炒法注定会让短线情绪不稳定，越往后越是先手坑后手，晚一步就可能不知怎么下手。

大盘窄幅震荡，走势还算正常，只是量能缩太多就说明并没有增量资金进场，存量博弈就是结构性行情。指数连续反弹几天后要淡化指数的作用，短线会是震荡折腾的节奏，遇回踩暂不担心，急躁地上冲反而更容易带来个股问题。震荡时点更要注重热点个股本身的节奏，短线有热点活跃就还有结构性机会，只是一旦热点混战起来就要聚焦反复炒的人气个股了，下半周估计就会混战更为激烈。

二、盘中主要热点题材

1、无人驾驶：浙江世宝、瑞玛精密、得润电子、路畅科技、启明信息、联创电子、兴民智通、光庭信息、永新光学、万集科技、德赛西威、亚太股份、威帝股份、德迈仕

2、汽车

汽配：合兴股份、天成自控、天龙股份、凯众股份、渤海汽车、英利汽车、伯特利、宁波高发、科博达、骏创科技、一汽富维

汽配+一体压铸：瑞鹄模具、多利科技、嵘泰股份

小鹏汽车+驱动电机：方正电机

汽车整车：众泰汽车

3、机器人

机器人：林州重机、弘讯科技

汽配+减速器：圣龙股份

机器人+减速机：爱仕达

华为+伺服电机：科力尔

减速机：通力科技

4、其他

定增+实控人变更：亚太实业

液晶显示+注塑件：深华发A

中报预增+卫星导航：海能达

中报预增+家电：莱克电气

中报预增+电机：通达动力

军工+卫星导航：中国卫星

IGBT+汽车芯片：斯达半导

锗：云南锗业、光智科技

医药：海思科、通化金马

摘帽+网安：宏达新材

服饰：赫美集团

镓：福达合金

三、游资和机构龙虎榜

联创电子（002036）：华鑫上海分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买2696万

一汽富维（600742）：甬兴青岛分公司及国君岳阳南湖大道游资主买，一机构买680万

亚太股份（002284）：东财拉萨东环路及国君深圳人民南路游资主买，一机构买1230万

亚太实业（000691）：浙商杭州五星路及安信上海樱花路游资主买，一机构买663万、卖80万

通达动力（002576）：中建投北京分公司及东财拉萨东环路游资主买，一机构买925万、卖1766万

通力科技（301255）：国君宜昌珍珠路及华泰上海福士广场游资主买，一机构买1021万、卖1060万

万集科技（300552）：金元徐州北京南路及兴业厦门湖里大道游资主买，三机构买1117万、卖1357万

德赛西威（002920）：广发上海东方路及广发郑州农业路游资主买，一机构买2.08亿，两机构卖9259万

光庭信息（301221）：华鑫成都交子大道及国君成都北一环路游资主买，一机构买1873万，一机构卖6760万

兴民智通（002355）：方正上海杨高南路及华泰成都蜀金路游资主买，两机构买1784万，一机构卖839万

圣龙股份（603178）：方正上海杨高南路及瑞银上海花园石桥路游资主买

英利汽车（601279）：华鑫上海分公司及华鑫佛山南海海五路游资主买

弘讯科技（603015）：华鑫佛山南海海五路及华鑫上海分公司游资主买

凯众股份（603037）：海通济南洪家楼南路及华鑫上海分公司游资主买

光智科技（300489）：国君成都北一环路及华鑫上海莲花路游资主买

德迈仕（301007）：华泰上海福士广场及东财拉萨团结路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月4日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨1.31%，深市更则涨0.6%左右。酒店餐饮+旅游、酿酒+食品、有色+煤炭、建筑、汽车、保险+银行等板块涨幅居前，题材仅储能+光伏+风电、复合铜箔、信创等有些表现，游戏、减速器+机器人、工业母机、光模块、传媒、中药+药店等趋弱。六成个股上涨，涨停板42个，其中一字板1个，涨停被砸个股15个。跌停板11个，另有12个跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达93个。

市场延续反弹走势，指数反弹一是对央行新官汇率止跌的预期，二是经济刺激及复苏的预期，对应到盘面就是消费、金融及各类传统蓝筹板块带头反弹。其实是个股高低切换和热点快速轮动的行情，短线赚钱效应并不强，相反近期强势热点强势票的亏钱效应很明显。轮动的行情谈不上什么主线，总体持续性会比较差，各类超跌板块时而炒这些时而炒那些，要想通过他们短线赚快钱会比较难。不管市场量能几何，短线客要赚快钱基本上是资金集中某个方向大炒的时候。像今天这种风格难持续多久，但会给短线情绪带来扰动，当多数低位板块都拉了个遍后还是别看着什么上冲就去追为好，以低位票潜伏和调整充分的票低吸为主。

今天短线情绪其实是很脆弱的，像游戏股那种跌法就不能简单的理解是板块问题，而是一言不合就踩踏的市场情绪问题。本来是上周四的一则关于暑期未成年人游戏限玩的消息，看似不大的消息却被翻出来重伤整个板块，更何况还是一个成长性和基本面都不错的板块，都能那样跌，只能说A股如今的生态防不胜防，一不小心就是泥沙俱下。这种极端跌法就别去什么落井下石了，跌的是情绪，只要在这个市场以后其他板块谁也难说不碰上，除非是各路资金都成熟了起来。游戏板块拖累AI，AI又引致机器人板块大跳水，其实跌的都是大炒过的板块。高位题材股端午前后在光模块带动下就跌了一把，把很多AI票都带下来了二三十个点，调整空间是够了点，止跌就要看光模块的引领动向。关于AI大方向，最近已经调整那么多下来了就没必要去一口否定了，调整是短线问题，只是中报行情即将来临，加之其他超跌板块频繁轮动而分流资金，当下先注重一些个股的修复而非看板块炒股。其实其他多数板块也一样，很多虽然炒起来一窝蜂，但真正赚钱是要靠有特色的个股。

大盘放量大涨，看指数的人很嗨，问题是多数人不是靠指数赚钱。别一涨又喊什么牛市来了，假设汇率没有大涨的话大盘可能立即就会乏力。这里冲太急对个股也不是什么好事，多震荡一下才能行稳致远。如今指数是已经反映不了多数热点题材的节奏，6月以来每次大盘涨的不错时短线客反而是更容易亏钱的。今天两市成交量重回万亿，若能维持的话短线结构性机会会有，但要操作好并不简单，要看热点个股本身的节奏，指数震荡后题材会相对活跃些，单纯看指数炒股的话追高容易被坑。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽车整车：众泰汽车、塞力斯、金龙汽车

中报预增+汽车整车：中通客车

对外合作+一体压铸：广东鸿图

汽配+无人驾驶：浙江世宝

2、机器人

汽配+减速器：襄阳轴承、圣龙股份

彩票+机器人：东港股份

机器人：林州重机

3、消费

服饰：赫美集团

家电：小崧股份

食品：麦趣尔

零售：人人乐

旅游：长白山

餐饮：同庆楼

4、其他

复合铜箔：英联股份、宝明科技

中报预增+电子雷管：保利联合

光伏玻璃：金晶科技、亚玛顿

中报预增+风电：大金重工

引入战投+地产：金科股份

储能+数据中心：科华数据

AI视频+数据中心：真视通

苹果+消费电子：环旭电子

国产操作系统：中国软件

国产数据库：海量数据

微软+云计算：宁夏建材

ST风险解除：宁科生物

磷酸锰铁锂：红星发展

摘帽+网安：宏达新材

摘帽+煤炭：新大洲A

铝材+液冷：华峰铝业

电子雷管：壶化股份

一带一路：中钢国际

资产出售：东湖高新

精装修：建筑装饰

膜材料：国风新材

光伏：兆新股份

电力：皖能电力

卫浴：瑞尔特

三、游资和机构龙虎榜

巨轮智能（002031）：四机构买3.89亿、卖4710万

上能电气（300827）：四机构买1.66亿，一机构卖2369万

华峰铝业（601702）：四机构买9760万，一机构卖2240万

宝明科技（002992）：广发上海东方路及中金上海分公司游资主买，一机构买3370万

塞力斯（601127）：中信西安朱雀大街及中建投上海五莲路游资主买，一机构买4325万

科华数据（002335）：华鑫上海分公司及华宝深圳新闻路游资主买，两机构买4370万，一机构卖6618万

大金重工（002487）：华鑫成都交子大道及中金上海分公司游资主买，一机构买1944万，三机构卖5368万

中钢国际（000928）：东亚浙江分公司游资主买，三机构买4692万，一机构卖6968万

浙江世宝（002703）：华鑫上海莲花路及东莞河源分公司游资主买，一机构卖1232万

环旭电子（601231）：中信客户资管及东亚广东分公司游资主买，四机构卖9665万

东湖高新（600133）：国君三亚迎宾路及信达深圳湾科技园游资主买

宁夏建材（600449）：国君三亚迎宾路及华泰上海武定路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月3日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘低开震荡上涨0.62%，深市更强，领涨的创业板指涨1.6%。复合铜箔+钠电池+磷酸铁锰锂等赛道新技术、机器人、光模块等热点板块领涨，服饰、化工、券商等板块涨幅也居前，电力+热电、传媒、游戏、家电、酿酒等偏弱。四分之三个股上涨，涨停板50个，其中一字板1个，涨停被砸个股25个。跌停板1个，大跌5%以上个股31个。

市场以反弹结束上半年行情，早盘指数就反弹得可以，然而个股赚钱效应并不强，因为涨的主要是一些蓝筹和指标股，午后随着一些题材股起来盘面才真活跃了。开动的板块很多，总体是轮动行情，因为是收季线和月线，尤其是基金最后一天拼市值和解决风格漂移的问题，一些板块和个股的涨跌就带有被动因素。明天那些因素就将不复存在，资金会往哪些板块跑才真正具有参考性，故而别以为周五哪些方向涨的好就指引着着接下来的行情。下周市场可能会先经历一个不同风格类热点板块争夺资金的过程，轮动会比较快，而非资金集中于某一块持续猛炒的行情。这种行情下频繁地跟着消息面跑的话容易来回挨打，与其什么都想抓住却什么都没抓住，不如去那些反复炒过的热点方向中找活跃度高的票拼节奏，板块性主升不明显的时候就多想想怎么赚节奏的钱。关于各类赛股新技术方向，当消息驱动下的短炒行情看待而非趋势的回归。随着公募基金要解决风格漂移的压力不再，像AI中的那些大逻辑大趋势还在票的则会回归。机器人概念的热度炒出来后局部反复的动作还有，只是情绪投机久了后波折和分化会加大。出现新的主线方向可能性不大，只是中报预期会带来一些变量。

大盘反弹且回补了上方缺口，一涨就让很多人对行情多了期待，加之历来就有“五穷六绝七翻身”的说法。其实如今的行情一致性越强反而更容易出错，当前总体还属于震荡筑底的阶段，行情真正开展还需要点时间，暂且先别那么浮躁。可以说当前阶段结构性机会有，但不看指数炒股，指数这里再冲并不意味着带来更多短线机会，指数震荡及个股分化分歧后短线客更好把握机会，别死多死空就好，多看热点个股本身的节奏。

二、盘中主要热点题材

1、机器人

汽配+减速器：襄阳轴承、圣龙股份、东风科技

机器人减速器：昊志机电、中大力德

对外合作+机器人减速器：巨轮智能

碳纤维+机器人：精工科技

空心杯电机：拓邦股份

机器人：林州重机

2、赛道新技术

复合铜箔：沃格光电、英联股份、胜利精密、双星新材、宝明科技、铜峰电子

磷酸锰铁锂：红星发展、丰元股份、湘潭电化、德方纳米

钠电池：传艺科技

3、其他

地产：中南建设、中国武夷、财信发展

服饰：赫美集团、洪兴股份、浪莎股份

实控人变更+光通信：华脉科技

光通信滤光片+VR：五方光电

碳化硅+光伏胶膜：东尼电子

造纸装备+锂电：欧克科技

股权激励+药店：柳药集团

光刻机+激光器：福晶科技

汽配+无人驾驶：浙江世宝

汽配+园林机械：锋龙股份

代糖：保龄宝、莱茵生物

无人机+MRO：咸亨国际

锂电+珠宝：萃华珠宝

电缆+军工：通达股份

军工特钢：抚顺特钢

林业碳汇：永安林业

三方支付：仁东控股

交换机：共进股份

光模块：青山纸业

PCB：沪电股份

旅游：大连圣亚

锂电：蔚蓝锂芯

锶矿：金瑞矿业

炭黑：黑猫股份

券商：国盛金控

三、游资和机构龙虎榜

云赛智联（600602）：一机构买2814万

华西股份（000936）：三机构买1.67亿、卖1780万

南方精工（002553）：三机构买1.31亿、卖7765万

兆龙互联（300913）：五机构买9340万、卖5993万

青山纸业（600103）：华泰总部及国君深圳福华三路游资主买，一机构买4834万

福晶科技（002222）：安信上海樱花路及中金上海分公司游资主买，一机构买5276万

昊志机电（300503）：中金上海分公司及招商深圳免税大厦游资主买，四机构买9153万、卖1808万

中大力德（002896）：国盛宁波桑田路及银河北京中关村大街游资主买，一机构买3629万、卖141万

德方纳米（300769）：长江上海分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买5687万，一机构卖2716万

拓邦股份（002139）：中建投北京分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买6966万，一机构卖1亿

抚顺特钢（600399）：华泰总部及国君上海江苏路游资主买，两机构买3385万，一机构卖989万

柳药集团（603368）：中金上海分公司游资主买，三机构买1.82亿，两机构卖5017万

巨轮智能（002031）：中信西安朱雀大街及华鑫江苏分公司游资主买

华脉科技（603042）：华泰上海武定路及浙商杭州五星路游资主买

沪电股份（002463）：五矿南京宁双路及华泰绍兴府山游资主买

东风科技（600081）：招商北京北三环东路及华泰总部游资主买

铜峰电子（600237）：申万上海东川路及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月30日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.22%，深市跌幅稍小点。机器人、稀土永磁、游戏、光模块和5G等热点板块表现较好，热电+电力、天然气、煤炭、磷化工、地产+家居+建材、酿酒+旅游+酒店餐饮、快递和银行等板块趋弱。六成来个股上涨，涨停板55个，其中一字板5个，涨停被砸个股25个。跌停板1个，大跌5%以上个股25个。

市场震荡分化，从指数来看是调整，从热点个股来看则是反弹和修复的走势。消费、基建、金融和周期等一些传统行业板块拖累市场明显，而成长类题材股整体氛围则还不错。只是因为缩量，热点轮动节奏的背后就是内卷，这边起来那边落，先冲的反而回落更明显。典型的跷跷板就是机器人及AI，早盘机器人概念一窝蜂高潮，AI则是稍微修复一下就又被压制，而午后机器人板块乏力后光模块及游戏等AI应用方向则加强，很多机器人概念股则跳水严重了。其实机器人概念和AI是不同类的资金主导，应对方式也就不一样。前者偏情绪投机，有少部分趋势票但其实是被动跟随，情绪高潮后自然是分化分歧，是残酷的淘汰赛，精明的资金就提前汰弱了。后者则是反复炒的大趋势，趋势性题材只要大趋势还在那机会就是跌出来的，调整的越充分机会越多，跌多了就又具备了再起的空间。

明天仍会有个资金争夺的过程，相比较而言已经高潮的机器人概念的不确定性可能更大，因为短线资金有个获利盘兑现的过程，后面局部反复的可能还有，但先经历一个大分歧的考验后再看。AI的修复虽然是一个渐进的过程，跌多了后的修复难一下子就稳定下来，但随着明天过后公募基金将不再有解决风格漂移问题的压力，不少资金是会回来的，一些精明的资金则会早一步行动。当前的行情并不适合等涨出姿势来了才喊涨，得注意先人一步的节奏，短线节奏就是跌了低吸，大涨大卖。短线可以先缩容炒，方向主要看光模块和游戏。中间也会有些其他板块的轮动，问题是当前世道的大忌是看着什么脉冲就去追，尤其是消息面驱动起来的非主流。明天是季末最后一天，有些做市值的机构乱拉乱砸一些票是有可能的，然而我们对自己钱负责的股民就不能只看到当天的表现，而是要想想隔天怎么办。

大盘震荡小跌，成交量近期地量。这里是震荡筑底的节奏，明天怎么走并不重要，下个月应该有转机。这三天个股的问题是情绪忽冷忽热，在缩量的背景下那就是明显的节奏问题了，早一步还是晚一步就是明显的区别。短线操作别去追求什么普涨，每次普涨后反而更难操作，也不去看指数炒股，只要情绪不再像前几天那样极端就存在些结构性机会了。关键点还是在于围绕反复活跃度高的票的节奏应对问题，一次性脉冲就了事而无阶段性反复或趋势的票没什么意思。

二、盘中主要热点题材

1、机器人

减速器：中马传动、襄阳轴承、联诚精密、优德精密、博杰股份、丰立智能、英洛华、上海机电、德恩精工

机器人：方正电机、远大智能、雷柏科技、华研精机、通达动力、赛象科技、龙溪股份、捷昌驱动、雷赛智能

对外合作+机器人减速器：巨轮智能

2、汽车

汽配：日盈电子、三联锻造

发动机+传感器：华丰股份

汽车检具：威尔泰

3、芯片

参股光芯片+造纸：荣晟环保

芯片+光伏：综艺股份

存储芯片：万润科技

4、AI

AI助理+工业互联网：鼎捷软件

AI+网络可视化：恒为科技

AI+安防：同为股份

AI医疗：润达医疗

5、5G：东方通信、春兴精工、中贝通信、高斯贝尔

6、其他

实控人变更+光通信：华脉科技

中船系+智能制造：昆船智能

游戏+光伏玻璃：德力股份

股权激励+药店：柳药集团

造纸装备+锂电：欧克科技

传感器+芯片：苏州固锝

钠电池+环保：德创环保

外销+按摩器具：奥佳华

收购+中药：华神科技

家电材料：禾盛新材

一带一路：中成股份

资产出售：东湖高新

热交换器：宏盛股份

电力检测：开普检测

光伏铝材：鑫铂股份

稀土永磁：宁波韵升

发电机：中电电机

轴承：宝塔实业

游戏：姚记科技

网安：吉大正元

三、游资和机构龙虎榜

安必平（688393）：一机构买4674万，一机构卖1682万

荣晟环保（603165）：华泰总部及华泰上海黄河路游资主买，两机构买3196万

恒为科技（603496）：财通杭州上塘路及中建投杭州庆春路游资主买，一机构买1387万

润达医疗（603108）：中金上海分公司及中金北京建国门外大街游资主买，一机构买2765万

优德精密（300549）：东财拉萨东环路及华鑫上海分公司游资主买，一机构买186万、卖1128万

同为股份（002835）：财通杭州上塘路及广发江门万达广场游资主买，一机构买520万、卖399万

鼎捷软件（300378）：东亚上海分公司及华鑫成都交子大道游资主买，两机构买2667万、卖4135万

三联锻造（001282）：兴业南通分公司及华鑫佛山南海海五路游资主买，三机构买926万、卖1950万

德恩精工（300780）：银河北京广安门及安信西安曲江池南路游资主买，四机构买1413万、卖2735万

丰立智能（301368）：东莞北京分公司及国君宜昌珍珠路游资主买，两机构买2510万，一机构卖1107万

姚记科技（002605）：中信烟威分公司游资主买，三机构买7860万，两机构卖3086万

中电电机（603988）：银河厦门嘉禾路及华鑫深圳益田路游资主买，一机构卖266万

东方通信（600776）：东财拉萨团结路及华泰总部游资主买，一机构卖1580万

昆船智能（301311）：华鑫成都交子大道及华鑫上海陆家嘴游资主买

苏州固锝（002079）：华鑫上海陆家嘴及华鑫成都交子大道游资主买

中成股份（000151）：华鑫上海分公司及华安北京西直门游资主买

英洛华（000795）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月28日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨1.23%，深市更弱，创业板指仅涨0.26%。家居+地产、建筑+建材、氢能源、旅游、船舶、纺织服饰、家电等板块表现较好，电力+热电、汽车、机器人、芯片和光模块等分化严重。逾八成个股上涨，涨停板57个，其中一字板1个，涨停被砸个股18个。跌停板2个，大跌5%以上个股35个。

市场止跌反弹，反弹的主角是各类超跌板块，而谈不上什么新主线。除了昨天逆市的汽车、机器人和电力等开盘就补跌外，开盘一个小时各类板块基本上就轮了个遍，属于电风扇式轮动的行情。低位板块轮动多且快，涨起来看似好看，那其实主要是给套多了的人减亏，脉冲起来再追进去未必有赚头，赚钱的也买不到什么量。如今量化资金主导，买的时候整个板块一窝蜂抢一大堆票，不看逻辑的，砸起来也是抢跑。譬如昨天最强的电力开盘就是一顿抢跑，而今早的旅游、氢能源那些则是一窝蜂地脉冲，那都不是主线的打法，而是快节奏地轮动。拉了那么多板块且缩量，隔天多数是难持续的。而大资金要赚钱必须得靠反复炒的主线，能阶段性反复炒才能从容进出，短暂的被套后才有后悔药可吃。

最能容纳资金的方向AI今天有修复，但相对市场而言总体仍偏弱，这一块近几天主要是那些不是相关行业的公募基金解决风格漂移的问题，上半年就剩3个交易日了，那种影响会越来越小，后面他们大概率还会再追回去的。市场真正要转好需要主线修复，AI行情当前不存在结束的问题，只是修复快慢的问题，靠那些电风扇式的超跌反弹就是小资金短平快的行情。像地产那种每次都是靠小作文刺激而起的超跌反弹，基本上没有走成反复炒的趋势性行情的可能，同样的传闻都不知道传了多少次了但就是未兑现过，其实真正兑现的话绝大多数人也是不会去相信有什么效果的，只有部分股民总认为自己能精准踩点的做个短差。像机器人、汽车和电力那些起码还存在局部反复的可能，虽然多数票也是短线情绪投机。

大盘中阳反包，反弹力度可以但缺量明显。别一反弹就喊什么逆转的大行情来了就好，跌多了后出现技术性反弹是预期中的事，明天可能就会上冲乏力，需要时间来回震荡才有上去的空间。也就是说暂且仍没什么看指数炒股的行情，很多跟随指数的票抽一下会再跌。个股昨两天那种极端杀跌的情绪已经过去，但反弹的情绪不会一下子就稳定下来，明天又会回归结构性分化行情。操作上就又要看个人对热点及其节奏的把握了，追涨总体宜慎重。

二、盘中主要热点题材

1、地产产业链

地产：中迪投资、中南建设、新城控股、天地源、中天服务、廊坊发展

家居：志邦家居、兔宝宝、索菲亚、箭牌家居

2、氢能源：京城股份、康普顿、康盛股份、华电重工、美锦能源、英力特、阳煤化工、蜀道装备、华光环能

3、其他

旅游：长白山、曲江文旅、西安旅游

实控人变更+光通信：华脉科技

智能电网+移动支付：亚联发展

虚拟电厂+机器人：科远智慧

船舶：中船科技、中国动力

华为+AI服务器：拓息

收购+仓储物流：宏川智慧

剥离地产+白酒：顺鑫农业

国企壳+钢丝绳：贵绳股份

照明+锂电设备：星光股份

特斯拉+机器人：南方精工

定增+机器人：秦川机床

游戏+充电桩：惠程科技

汽车减速器：中马传动

光模块+5G：通宇通讯

5G新通话：东方通信

光伏+乳业：皇氏集团

光伏+珠宝：明牌珠宝

复合铜箔：英联股份

盐湖提锂：西藏珠峰

POE胶膜：鹿山新材

地下逛网：顾地科技

一带一路：中工国际

AI+安防：同为股份

智能家居：好太太

体育健身：英派斯

晶振：东晶电子

影视：万达电影

电力：深南电A

保温杯：哈尔斯

服装：比音勒芬

医药：未名医药

零售：红旗连锁

氨纶：泰和新材

三、游资和机构龙虎榜

好太太（603848）：开源深圳分公司及开源杭州婺江路游资主买，一机构买571万

中国动力（600482）：华鑫上海分公司及中信西安朱雀大街游资主买，两机构买9427万

南方精工（002553）：方正北京阜外大街及东亚广东分公司游资主买， 一机构买3252万

东晶电子（002199）：财通杭州上塘路及光大宁波和义路游资主买，两机构买1432万、卖1214万

深南电A（000037）：国君昆明人民中路及国盛沈阳市府大路游资主买，两机构买3203万、卖887万

拓息（002261）：国盛南昌金融大街及国君上海江苏路游资主买，三机构买1.26亿、卖1.56亿

秦川机床（000837）：申万上海昌化路及国君河源越王大道游资主买，三机构买2701万、卖6964万

蜀道装备（300540）：中泰上海东方路及华鑫上海分公司游资主买，三机构买3747万，三机构卖2408万

顺鑫农业（000860）：申万上海东川路及中金上海分公司游资主买，两机构买3816万，三机构卖1.37亿

华光环能（600475）：华泰上海黄陂南路及信达无锡金融一街游资主买，一机构买2440万，三机构卖8636万

曲江文旅（600706）：国盛合肥翠微路及中信西安朱雀大街游资主买

天地源（600665）：开源深圳分公司及华鑫上海宛平南路游资主买

中马传动（603767）：华泰总部及东亚北京分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月27日淘金早参

今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌1.48%，深市也都跌逾1%。电力+热电+天然气、复合铜箔、光伏等热点板块局部强势，ChatGPT+AIGC、光模块+算力、数据要素、网安、游戏、传媒、建筑+地产、酿酒、券商+保险等领跌。925个股上涨，涨停板34个，其中一字板2个，涨停被砸个股24个。跌停板26个，另有36个跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达499个。

市场延续跌势，大跌后一度有过回抽，然而午后又是一路南下。主跌的依然是AI等高位票，逆市的则是一些消息刺激的低位票，避险情绪明显。盘中回抽以失败告终，主要是拉的板块不对。带动指数回抽的主要是新能源等赛道股，然而他们起来后盘面个股氛围不仅没见好转，相反跌势越来越猛，意味着起到的是反作用，不光是AI那些，就连消费和金融权重也在越来越弱，而他们本身也是冲一把就回落。市场能否好转关键的指标就是看AI中的核心票何时止跌，先有个股人气的修复再有指数的回升，而非先硬拉几个指标股带指数。如今量化资金主导市场，内资机构则是砸盘的狠角，这两天很多票杀起来都是不讲逻辑和技术面的，而是好的差的通杀，那种无差别跌法过后一旦弹起来也快，就是情绪扭转的问题。这种极端生态下这两天跌的多的票未必就差，相反只要质地过硬或预期还强烈的话反弹起来也更快，这几天持续逆市且位置并不低的票则还有补跌可能，故而涨跌要相对地看。

大盘跳空新低，有抵抗但结果比预期要差很多，不过午后再杀一把后短线能再跌的空间也有限了。短线随时有反弹可能，明天再V的话应该就是真的了，至于后市大方向则需要时间来回折腾的筑底，遇反弹先当调整周期中的技术性反弹看待。个股像这两天这种恐慌性杀跌的局面不会是常态，短线先看热点个股的情绪修复而非看指数抄底。极端市况下机会主要是跌出来的，最怕的是看着什么逆市上冲就割了跌多了的票去追，结果两面挨打，非理性波动的后期还不如对持股低吸高抛做个差价，不少波动大的票是能快速T几个点出来的但开新仓未必就能赚钱。

二、盘中主要热点题材

1、电力

火电：深南电A、建投能源、豫能控股、皖能电力、京能电力

热电：新中港、杭州热电、京能热力、恒盛能源、世茂能源

水电：桂东电力、闽东电力

2、汽配：中马传动、一彬科技、铁流股份

3、其他

签订复合铜箔订单：双星新材

定增+实控人变更：华脉科技

液晶显示+注塑件：深华发A

特斯拉+机器人：南方精工

充电桩+机器人：银河电子

摘帽+有机硅：宏达新材

扇出型封装：文一科技

网络可视化：恒为科技

医药中间体：亚太实业

定增+造纸：五洲特纸

复合铜箔：英联股份

消费电子：春秋电子

氢能源：京城股份

燃气：南京公用

水务：联合水务

晶振：东晶电子

游戏：大晟文化

旅游：长白山

三、游资和机构龙虎榜

共进股份（603118）：两机构买5405万

四川长虹（600839）：一机构买5145万

恒为科技（603496）：三交易日两机构买1.3亿

凯赛生物（688065）：三机构买1.89亿，两机构卖5153万

德昌股份（605555）：三交易日两机构买1.07亿，一机构卖1474万

双星新材（002585）：中财上海南京西路及中财北京东三环东路游资主买，三机构买109万、卖5170万

五洲特纸（605007）：华泰总部及华鑫佛山南海海五路游资主买，两机构买1519万，两机构卖1697万

皖能电力（000543）：中金上海分公司及华宝上海东大名路游资主买，两机构买3367万，三机构卖8438万

宝馨科技（002514）：东财拉萨金融城南环路及东财拉萨东环路游资主买，一机构卖2066万

铁流股份（603926）：华泰上海福士广场及华泰总部游资主买，两机构卖1166万

大晟文化（600892）：国君三亚迎宾路及麦高沈阳西顺城街游资主买

新中港（605162）：开源深圳分公司及开源深圳第一分公司游资主买

银河电子（002519）：华鑫上海分公司及东莞浙江分公司游资主买

闽东电力（000993）：东财拉萨团结路及东财拉萨东环路游资主买

世茂能源（605028）：华鑫广州广州大道中及国君总部游资主买

恒盛能源（605580）：华泰总部及长江上海东明路游资主买

桂东电力（600310）：东方南宁金湖路及国君总部游资主买

春秋电子（603890）：华泰总部及中金上海分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月26日淘金早参

一、节前盘面分析及明日操作策略

节前大盘低开震荡下跌1.31%，深市更弱，领跌的创业板指跌2.62%。汽车、机器人、复合铜箔、电力等热点板块局部强势，ChatGPT+AIGC、光模块+算力、数据要素、游戏、传媒、存储芯片、脑机接口、医药、券商等领跌。946个股上涨 ，涨停板37个，其中一字板4个，涨停被砸个股21个。跌停板18个，另有26个跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达357个。

节前市场呈现出一批跌势，下跌有假期因素的影响，直接因素则是货币贬值带来的冲击。领跌的主要是AI等科技股，主线带头跌意味着短线亏钱效应的释放。他们带头跌主要是高位票的情绪释放，有月底风格漂移的基金转移回去的因素，实质影响则是短暂的。并没看到什么其他板块能承接AI里面的资金，市场要好转还是得依赖于AI这块的修复，调整只是短调，而非大趋势已经结束，至于修复程度则要看个股本身的趋势。随着中报预披露即将来临，后续侧重点要看当中基本面逻辑支撑过硬的标的，主要是算力和游戏应用等，缩容炒难免。其他方面多是消息刺激的情绪性短炒，机器人和汽车最近偶有些动静但还构不成AI那样的主线地位，一些资金想找新方向但没那么容易，短线而言整个盘面的东拉西扯可能比较明显。

大盘三连跌且是加速下跌，跌势超预期。假期消息面偏空，正常明早还有个下探惯性，而后会有抵抗出现。月底5个交易日市场可能会来回波折明显，再跌会有热点题材的修复，指数要扭转上去则需要时间。大跌后不盲目杀跌，出手则要看热点个股及其节奏的问题，精做有特色的个股。如今的生态别说下跌哪怕是反弹时都没有随便出手的炒法，对于会做的短线客而言大跌后机会更集中也可能更多，跌势下乱来的人则更容易亏钱。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配：中马传动、新坐标、豪能股份、宁波高发

汽配+机器人：银宝山新、蓝黛科技

汽配+无人驾驶：万安科技

汽车检具：威尔泰

2、机器人

减速器：南方精工、新时达

华为+伺服电机：科力尔

柔性机器人:劲拓股份

球形电机：麦格米特

3、AI

晶振：泰晶科技、惠伦晶体、东晶电子

光模块覆铜板：高斯贝尔

光模块贴片机：博众精工

投资光模块：可川科技

交换机：共进股份

4、其他

签订复合铜箔订单：双星新材

定增+实控人变更：华脉科技

中德合作+橡塑机械：克劳斯

超充+钙钛矿：宝馨科技

造船+供应链：苏美达

收购+医药：华神科技

地产+收购：金科股份

养老+医美：悦心健康

复合铜箔：宝明科技

石油机械：山东墨龙

小家电：德昌股份

氢能源：京城股份

服装：浪莎股份

电力：深南电A

热电：新中港

三、游资和机构龙虎榜

共进股份（603118）：三交易日两机构买1.31亿

苏美达（600710）：招商丹东金桥及华泰总部游资主买，一机构买1014万

惠伦晶体（300460）：华鑫江苏分公司及华鑫上海分公司游资主买，一机构买100万、卖264万

新时达（002527）：方正重庆金开大道及东兴福州五四路游资主买，一机构买106万、卖1081万

蓝黛科技（002765）：华鑫上海分公司及国君深圳人民南路游资主买，三机构买2169万、卖1108万

豪能股份（603809）：华泰常州东横街及上海上海分公司游资主买，一机构买1678万，一机构卖538万

博众精工（688097）：国君总部及方正重庆金开大道游资主买，一机构买1781万，两机构卖6633万

麦格米特（002851）：华福连江丹凤东路及海通泰州鼓楼南路游资主买，一机构卖2061万

京城股份（600860）：华泰南京清凉门大街及国君深圳人民南路游资主买

中马传动（603767）：方正上海杨高南路及国君深圳人民南路游资主买

金科股份（000656）：平安上海分公司及银河大连人民路游资主买

科力尔（002892）：东财上海东方路及中财无锡分公司游资主买

克劳斯（600579）：国君深圳登良路及中泰深圳分公司游资主买

晋拓股份（603211）：华泰总部及东兴上海肇嘉浜路游资主买

新中港（605162）：华泰上海黄陂南路及国君总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月21日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.47%，深市则小涨0.28%。机器人概念领涨热点题材，军工+船舶、AI应用+算力+大模型等局部强势，地产+建材+建筑+家居、酒店餐饮+旅游+零售+酿酒+食品、中特估+一带一路、教育、石油、保险+银行等趋弱。三成个股上涨，涨停板39个，其中一字板2个，涨停被砸个股18个。跌停板2个，大跌5%以上个股70个。

市场延续震荡分化走势，就大盘和多数个股而言是调整，然而跟对了热点的话还是存在结构性机会。调整的主要依然是基建、消费和金融那些传统行业，他们的调整其实是有原因的，原因就在于前些天每天都有一些小作文在吹经济刺激，吊大了胃口后却尚未看到落地。直接因素则是市场还是存量行情，主流资金都在围绕主线反复炒，非主流尤其是弱势趋势的板块自然没什么资金光顾。

日内最强的是机器人概念，华为新设机器人公司刺激。机器人这一块不宜当AI的分支去看待，虽然有些票属于AI+即AI的应用，但板块与AI无联动性可言，倒更像是跷跷板。这个板块最近是炒了几次了，每次都是消息刺激就冲一下，涨出板块氛围来后又歇场，明天估计又是大分化分歧的套路，然后再局部反复，其实尾盘就已经就有些票在漏气了。

AI概念在分化，但个股的热度还可以，算力分化后应用票轮番来，应用乏力后算力又再修复，中午消息还刺激了下大模型方向。算力的核心光模块方向早盘分化明显，毕竟是主升途中的第一次分歧，从而午后就出现了修复。当前总体还是围绕算力和应用反复炒的节奏，只是炒久了的方向因为短线情绪波折的加大而更要注重节奏，个股内在轮动的节奏也在加快，再修复一下就要注重聚焦和缩容炒了。其实趋势性炒法很明显，只会追涨杀跌就是不合生态的做法。

大盘连续两天水下游，假期效应开始出现。要卖股取钱的人今天已卖得差不多了，明天大盘可能会好转点。明天总体可能会安稳度过，节后则还会有波澜曲折。这里没什么持股还是持币过节的说法，因为如今的生态已经不能笼统的通过大盘来判断买卖了，仓位多少完全取决于热点个股及节奏。短线操作上不死多死空，轻指数重热点个股，多拼节奏少去情绪性追涨杀跌。

二、盘中主要热点题材

1、机器人

减速器：南方精工、新时达、秦川机床、埃夫特、巨轮智能、中马传动

机器人：派斯林、龙溪股份、亿嘉和

伺服电机：步科股份、科利尔

传感器：柯力传感、八方股份

2、AI

AI安全：恒为科技、永信至诚

GPU服务器+5G TSN：中兴通讯

数据中心液冷：海鸥股份

投资光模块：可川科技

高频数据线：新亚电子

AI医疗：润达医疗

AI金融：恒生电子

3、其他

MLCC+军工：鸿远电子、火炬电子

光通信滤光片+VR：五方光电

游戏：大晟文化、名臣健康

芯片+无人驾驶：北斗星通

股份转让+树脂：永悦科技

充电桩+游戏：惠程科技

充电桩+电力：广安爱众

5G+卫星通信：盛洋科技

芯片+光伏：苏州固锝

光伏铝材：鑫铂股份

线性驱动：捷昌驱动

发电机：中电电机

再生纸：松炀资源

金刚线：福立旺

军工：航发科技

汽配：湘油泵

三、游资和机构龙虎榜

超讯通信（603322）：两机构买1.46亿

宏达电子（300726）：两机构买1.71亿，一机构卖7575万

福立旺（688678）：开源深圳分公司及开源深圳第一分公司游资主买，三机构买4080万

新时达（002527）：银河北京中关村大街及中金上海分公司游资主买，四机构买4535万、卖4329万

北斗星通（002151）：国君南京太平南路及中金上海分公司游资主买，一机构买2691万，两机构卖2513万

步科股份（688160）：国盛上海峨山路及华泰宁波柳汀街游资主买，一机构买899万，两机构卖1983万

巨轮智能（002031）：华鑫成都交子大道及方正上海杨高南路游资主买，一机构卖1214万

埃夫特（688165）：银河上海靖宇东路及华鑫上海陆家嘴游资主买，一机构卖1068万

中兴通讯（000063）：东方上海源深路及国君上海江苏路游资主买，三机构卖4.91亿

中马传动（603767）：东财拉萨团结路及东财拉萨东环路游资主买，一机构卖574万

五方光电（002962）：财通杭州上塘路及国君上海中山东路游资主买

海鸥股份（603269）：国信上海淮海西路及中金上海分公司游资主买

新亚电子（605277）：财信杭州西湖国贸及申万南京华侨路游资主买

苏州固锝（002079）：广发上海东方路及国君上海江苏路游资主买

盛洋科技（603703）：银河厦门嘉禾路及华鑫深圳益田路游资主买

永悦科技（603879）：银河厦门嘉禾路及中泰常州惠国路游资主买

永信至诚（688244）：财通杭州上塘路及国联北京分公司游资主买

派斯林（600215）：国君总部及中建投上海华灵路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月20日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.54%，深市跌幅稍小点。光模块+服务器等算力、汽配+无人驾驶、存储芯片等热点题材表现较好，钠电池+复合铜箔、锂电、中特估+一带一路、电商、酿酒+家电+零售+旅游、建筑+建材+地产+家居、保险+银行+券商等趋弱。涨停板45个，其中一字板3个，另有29个涨逾10cm，涨停被砸个股22个。跌停板3个，大跌5%以上个股39个。

市场震荡分化，指数基本上全天候都在水下游，那是金融、基建和消费等传统行业拖累。热点个股还算活跃，只是除了存储芯片和汽车有些动静外就只剩AI独舞了。资金抱团AI，围绕主线反复炒，偏离了这条线的话赚钱难度就比较大。AI依然主要是光模块等算力和应用方向两条腿走路，个股内在轮动很明显。其实除了除了光模块和服务器外的算力方向已经在分化，意味着连续大炒后也要注意节奏问题了。光模块依然最强，不少上下游很偏门的票都已经被挖掘出来了。其实这块的逻辑主要是800G光模块并不是CPO和其他，当下时点再去挖掘就没多大意义了。不少票一度拉尾盘但回落也很厉害，这样过后明天盘中会有分化分歧的波折，至于大趋势则不轻易言空。

大盘阴包阳，再度让那些一涨就喊牛市的人失望了。如今的A股可以说某个热点的结构性牛市，但说什么看指数炒股的牛市尤其是慢牛那就是典型的忽悠，生态早就变了。指数短线是震荡反复的节奏，短线有热点活跃就有些结构性机会，操作上轻指数重热点个股，只是明天短线情绪的波折可能会加大。

二、盘中主要热点题材

1、光模块

光芯片+光模块：华西股份、光迅科技、永鼎股份

光模块连接器：得润电子、鼎通科技、奕东电子

光模块微组装设备：易天股份

光模块散热TEC：富信科技

铌酸锂材料：东方钽业

2、AI应用

低代码平台+OA：泛微网络、致远互联

微软合作+B端应用：鼎捷软件

虚拟人+电商直播：天下秀

AI司法+催收：金桥信息

AI+无人驾驶：锐明技术

AI+安防：同为股份

AI医疗：润达医疗

AI金融：金证股份

AI体育：力盛体育

AI视频：真视通

3、AI算力

重组获批+数据中心：美丽云

数据中心液冷：海鸥股份

AI服务器：浪潮信息

交换机：共进股份

4、汽车

汽配：三联锻造、长春一东、日盈电子、征和工业、明新旭腾

间接股东重整+汽配：金杯汽车

汽配+液冷：飞龙股份

华为+汽车：赛力斯

5、其他

机器人：中大力德、柯力传感

智能驾驶测试+IMU：华依科技

签订合同+甜味剂：莱茵生物

芯片+无人驾驶：北斗星通

定增+股权变更：蓝丰生化

收购+军工：华嵘控股

芯片+光伏：苏州固锝

纺织服装：洪兴股份

数据要素：中远海科

存储芯片：同有科技

农机：星光农机

三、游资和机构龙虎榜

源杰科技（688498）：三机构买1.51亿

润达医疗（603108）：三交易日三机构买1.32亿

鼎通科技（688668）：五机构买3.23亿，两机构卖1.06亿

柯力传感（603662）：三交易日四机构买2.48亿，一机构卖2608万

五洲新春（603667）：三交易日三机构买1.83亿，三机构卖3856万

共进股份（603118）：银河上海靖宇东路及华泰总部游资主买，两机构买8602万

浪潮信息（000977）：国元上海虹桥路及国君上海江苏路游资主买，一机构买1.15亿

易天股份（300812）：华鑫上海陆家嘴及东方上海沪亭北路游资主买，一机构买130万、卖624万

同有科技（300302）：国君上海中山东路及川财广东分公司游资主买，三机构买1.03亿、卖1425万

飞龙股份（002536）：东亚广东分公司及银河北京中关村大街游资主买，三机构买4415万、卖4273万

光迅科技（002281）：天风上海分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买5240万，一机构卖3915万

奕东电子（301123）：申万上海东川路及华泰上海江宁路游资主买，三机构买4684万，一机构卖797万

华依科技（688071）：华泰上海福士广场及华泰总部游资主买，一机构买531万，两机构卖4427万

富信科技（688662）：东财上海东方路及国君总部游资主买，两机构买9397万，一机构卖1656万

致远互联（688369）：中金上海分公司及华泰总部游资主买，三机构买1.13亿，一机构卖2739万

鼎捷软件（300378）：浙商杭州五星路及中金上海分公司游资主买，三机构卖9857万

三联锻造（001282）：中金上海分公司及华泰苏州分公司游资主买，一机构卖789万

海鸥股份（603269）：中财深圳深圳湾一号及银河北京珠市口大街游资主买

中远海科（002401）：财通杭州上塘路及国君南京太平南路游资主买

美利云（000815）：财通上海漕溪路及东财拉萨东环路游资主买

金杯汽车（600609）：华泰总部及华鑫深圳益田路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：6月19日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘高开震荡上涨0.63%，深市更强些，领涨的创业板指涨1.44%。光模块+算力+数据要素等AI、国资云+信创等科技板块领涨热点题材，机器人、央企+一带一路等局部强势，复合铜箔、高压快充、锂矿、新冠药、电力、零售+餐饮+食品、银行、地产等趋弱。六成个股上涨，涨停板52个，其中一字板3个，涨停被砸个股23个。跌停板1个且为20cm，大跌5%以上个股26个。

市场延续反弹走势，不过前一天的风格并未延续，而是又重回了AI引领的科技股行情。汽车、新能源、消费等都趋弱，就连机器人概念也是分化严重，甚至还出现几个大面股，说明这些注定只是快速轮动的热点方向，与主线反复炒不停的气质相差甚远。不过，这并不意味着热点轮动的氛围就此结束，随着成交量逐渐放大，不时还是会有热点轮动出现，只不过别想着什么钱都去赚，在太多板块频繁的切换很容易捡了芝麻丢了西瓜。如今的生态真正要赚钱唯有围绕地位确定的主线反复做，如今的主线基本上都是趋势性的，而万亿成交一来资金就又聚焦抱团大容量大逻辑的趋势票了。

AI主线调整一天就强势回归，且引领的依然是光模块等算力方向。光模块是这波AI行情的核心，近几天不少票已经是主升加速了，从而各类补涨票也在轮番崛起。这种炒法过后短线需要密切留意情绪热度的走向，周末情绪太一致后明天若先冲太急的话是容易引起剧烈波动的，不断分歧才走的更远。其实整个AI概念一直就是大趋势向好，短线则不时有情绪影响带来的节奏问题，化解这个问题主要就是通过个股的不断轮动，一批又一批地轮番炒。既有某个方向个股内在的轮动，也有不同的分支的轮动。算力方向本身有很多轮动，大热后也会向应用等其他方向扩散，应用大的方向主要是游戏，其他偶尔也在炒一些独立性个股。

大盘两连涨，不在于涨了多少，而关键在于出现了难得的指数与热点个股共振的局面。共振得益于量能，也别一涨就去喊什么牛市来了，其实那点小幅放量依然是存量博弈，支撑的是结构性行情。指数连涨后短线空间有限，下周因端午节只有3个交易日，资金的攻击性随时又会下降。指数这里盘中遇回踩的话问题倒是不大，冲高则容易坑那些看指数而追高的人。短线姑且轻指数重热点个股，只是周末的情绪偏一致，那无疑存在节奏应对的问题。

二、盘中主要热点题材

1、AI

数据要素：卓创资讯、生意宝、浙数文化

数据中心：云赛智联、城地香江

重组获批+数据中心：美利云

算力租赁：利通电子

虚拟人：天地在线、中胤时尚

AI医疗+医保数据：久远银海

AI医疗：润达医疗

AI平台+视频：大华股份

AIGC+PDF：福昕软件

2、光模块

光模块散热TEC：富信科技

光芯片+光模块：华西股份

光模块+铌酸锂：光库科技

光模块覆铜板：高斯贝尔

铌酸锂材料：天通股份

3、机器人

减速器：中大力德、新时达、中马传动、弘亚数控

工业机器人：弘讯科技、派斯林、日发精机

工业互联网+机器人AI系统：鼎捷软件

4、央企

业绩补偿+一带一路：中成股份

国资云+公路养护：中公高科

中轻系+一带一路：中国海诚

中兵系+汽配：长春一东

航天系+军工：航天工程

航天系+光伏：航天机电

国投系+饮料：国投中鲁

5、其他

机械装备+一带一路：建科机械

地产：华联控股、万通发展

次新+汽车锻造：三联锻造

签订合同+油气：博迈科

天然气+地产：南京公用

液冷+储能：川润股份

汽配+液冷：飞龙股份

特许品+IP：元隆雅图

次新+光伏：阿特斯

医疗信息：麦迪科技

防护手套：康隆达

精装修：中天精装

汽配：凯中精密

管网：顾地科技

养猪：巨星农牧

中药：贵州百灵

三、游资和机构龙虎榜

圣泉集团（605589）：两机构买3965万

富信科技（688662）：国君及长江上海安远路游资主买，两机构买1.44亿

阿斯特（688472）：华泰总部及东方上海中山南路游资主买，两机构买1.72亿

福昕软件（688095）：东方上海源深路及东方上海延平路游资主买，两机构买4163万

卓创资讯（301299）：华泰上海威海路及财通温岭中华路游资主买，两机构买1458万、卖310万

光库科技（300620）：国君南京太平南路及财通杭州上塘路游资主买，两机构买9976万、卖294万

三联锻造（001282）：广发北京建外大街及华创北京万寿路游资主买，三机构买2430万、卖814万

久远银海（002777）：东兴上海杨树浦路及中建投杭州庆春路游资主买，三机构买9132万、卖1812万

深桑达A（000032）：申万上海东川路及中金上海分公司游资主买，两机构买7876万，一机构卖4893万

鼎捷软件（300378）：东莞江门分公司及国君上海中山东路游资主买，一机构买2260万，两机构卖6151万

飞龙股份（002536）：招商深圳前海路及兴业厦门湖里大道游资主买，一机构买1753万，两机构卖2598万

大华股份（002236）：中信西安朱雀大街游资主买，三机构买1.2亿，三机构卖1.68亿

浙数文化（600633）：华泰总部游资主买，三机构买1.75亿，一机构卖1547万

云赛智联（600602）：中信西安朱雀大街及东方上海源深路游资主买，三机构卖5987万

城地香江（603887）：东北泉州丰泽街及中建投北京北四环东路游资主买

建科机械（300823）：华鑫上海分公司及华鑫佛山南海海五路游资主买

中胤时尚（300901）：华安郑州商都路及华鑫上海分公司游资主买

华西股份（000936）：国君上海分公司及东方上海源深路游资主买

长春一东（600148）：中泰常州惠国路及华泰杭州求是路游资主买

航天机电（600151）：华泰总部及东北长春生态大街游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报