幽兰行天下：7月27日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.26%，深市也都下跌。地产、钢铁、环保、建材、医药和磷化工等板块涨幅居前，减速器+机器人、数据要素+算力+光模块、汽配+无人驾驶+一体压铸、传媒、游戏、消费电子、存储芯片、家电等趋弱。四成个股上涨，涨停板38个，其中一字板5个，涨停被砸个股16个。跌停板1个，大跌5%以上个股则多达100个。

市场震荡调整，几大指数全天候都在水下游，拖累指数的既有权重也有题材。昨天贡献指数的金融和消费白马都未能持续，尾盘拉了几个保险股才护了下面子，说明市场不存在转向蓝筹引领的风格问题，量能也摆在那里。主跌的题材是科技，那是典型的存量博弈问题，小票的情绪投机压制了大容量的方向。盘面的亮点主要在地产产业链，开盘其实就是大分化了，除了几个顶一字的票外很多没有溢价，然而没多久又出现了大回流，把好些年前的减税内容用喇叭再播放一遍的成绩不菲。和地产联动的消费一大早就被闷杀，午后个别零售和食品股脉冲下就歇，说明这一块只是跟随地产的角色。

大体而言，盘面是超跌小票的情绪套利模式，且白菜价的低价股当道。炒低价股尤其是垃圾股的氛围已经断断续续地有好几天了，个股是换了一批又一批。今天需要注意的一个点是午后低价股集中的钢铁板块都躁动起来了，过往每次低价股炒到这里来后都是来扫尾的，这次不一定是扫尾，但短线迎来极端分化估计不远了。最近题材炒作不讲太深入的逻辑，逻辑越硬的票甚至表现越差，但低价股投机也要沾边个题材的噱头才有爆发力。超跌小票的情绪指引看地产，板块今天继续强势但大票跟不动了，意味着剩的主要是情绪博弈的资金。已经挖掘两天后再去挖掘补涨票没什么意思了，而是要迎接已经炒出热度的票的残酷的淘汰赛到来，大分化分歧后再看局部反复。今天盘面轮动到的其他方向主要是环保、医药和磷化工，共性还是超跌。明天轮动起来的节奏估计会加快，至于会往哪些地方转就不去猜了。

大盘缩量小回踩，指数走势没什么大毛病，只是量能缩太多就说明暂且并没有什么大行情，还需要时间反复折腾。一阳管几天震荡的基调，明天可能还会有洗盘，再洗一洗会好些。短线看指数震荡下的结构性分化行情，有热点活跃就还是有些机会，但没把握好的话也容易亏钱。明天的两极分化可能就会蔓延到强势热点票，而弱势方向却反倒可能出现弱修复，此乃震荡时点的拉扯。短线操作上轻指数精做个股，只把握自己能把握的，没有好的准头时多等待一下又何妨。

二、盘中主要热点题材

1、地产：金科股份、锦和商管、中南建设、荣盛发展、华远地产、迪马股份、新黄浦、天房发展、天保基建、国创高新、南国置业、华夏幸福、山子股份

2、新型城镇

水处理：清研环境、正和生态、启迪环境

次新+建筑设计：苏州规划

次新+装饰建材：森泰股份

建材+园林：海南瑞泽

园林设计：山水比德

园林工程：东方园林

建筑装饰：柯利达

3、零售：国芳集团、人人乐、国光连锁

4、其他

钢铁：重庆钢铁、凌钢股份

重组+无人驾驶：威帝股份

环保+汽车拆解：超越科技

钢丝绳+军工：贵绳股份

实控人变更：群兴玩具

滤波器：庚星股份

磷化工：六国化工

智慧社区：安居宝

网安：国华网安

服装：美邦服饰

券商：太平洋

超导：法尔胜

三、游资和机构龙虎榜

人人乐（002336）：华宝上海东大名路及华宝深圳新闻路游资主买，三机构买1788万、卖2357万

国华网安（000004）：华泰上海黄河路及华鑫上海分公司游资主买，三机构买2342万、卖1590万

超越科技（301049）：华泰南京清凉门大街及中泰常州惠国路游资主买，三机构买1329万、卖602万

森泰股份（301429）：华泰上海威海路及东方上海沪亭北路游资主买，一机构买184万，两机构卖1770万

山水比德（300844）：银河大连人民路及国元上海斜土路游资主买，一机构买111万，两机构卖1361万

安居宝（300155）：国君南京太平南路及华泰南京清凉门大街游资主买，一机构卖1779万

苏州规划（301505）：华泰上海福士广场及中信南昌贤士一路游资主买，一机构卖983万

锦和商管（603682）：东亚深圳分公司及申港湖北分公司游资主买，一机构卖182万

柯利达（603828）：申港江苏分公司及银河如皋健康路游资主买，一机构卖581万

国光连锁（605188）：财通杭州上塘路及中金北京建国门外大街游资主买

东方园林（002310）：国君昆明人民中路及南京桐乡庆丰北路游资主买

荣盛发展（002146）：华鑫江苏分公司及东财拉萨东环路游资主买

美邦服饰（002269）：国盛宁波桑田路及财达湖南分公司游资主买

迪马股份（600565）：东财上海东方路及国融浙江分公司游资主买

华远地产（600743）：华泰镇江分公司及湘财杭州五星路游资主买

凌钢股份（600231）：华泰绍兴府山及光大上海淮海中路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月26日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨2.13%，深成指涨幅更大点。地产+家居、建筑+建材、保险+券商+银行、酿酒、汽车等板块领涨，电力、猪肉、种业、复合铜箔、医药、纺织服饰、零售等较弱。八五成个股上涨，涨停板60个，其中一字板3个，涨停被砸个股28个。无跌停板，大跌4%以上个股39个。

市场跳空大涨，风格偏向于主板蓝筹，逞强的小票也是主要存在于那些蓝筹板块中。大幅高开不足为奇，因为隔壁港股开盘就给我们定性了，超预期的是没有打下去。大幅高开后没怎么回落是多方因素作用的结果，一是港股一开盘就大涨三四个点，二是人民币大涨刺激外资流入，三是降印花税的传闻顶住了大金融。这种大反弹刚开始是有点懵的，赚钱靠的是一大早就毫无顾忌的冲进去，多想一下就没什么好票了或者是不知道该买啥了，因为多数同类的票涨的好还是差并不取决于自身有多好而是一窝蜂的情绪。哪怕是收盘下来能够跑赢大盘其实就已经不错了，整个市场跑赢指数的票就是两成。

明天的表现更关键，观察的点主要是风格和量能。蓝筹带来指数行情，他们能否继续？最近的反弹主要是超跌反弹，小票可以靠量化主导的情绪博弈，大蓝筹要持续走强则是需要硬逻辑的。从这个层面来看还有点难，因为今天靠的还是口号式利好。券商高开最多，盘中的冲击度则不够，至于降印花税的小作文完全不可信，短线接盘宜慎重。地产及相关产业链方向超预期，是因为几个大地产也动了，但一窝蜂高潮后明天分化难免，晚一步还是会被动，只是撬动的板块多起来后不至于像前几天那种纯粹的低价股数板炒法了，会有些短暂的反复。至于量能，这种突然间爆量太多要一分为二看，若明天仍有那么大量那就是资金真正进场了，没那么多量匹配的话砸起来也快。总体上来看，个人不认为有大蓝筹持续主导的行情，分化起来搅局市场的可能也是他们，各类板块会有轮动。

大盘放量大涨，一阳收复一个来星期的跌幅，至于个股当然是绝大部分都不能一天就收复。一阳改三观，很多人已经在喊大牛市来了，那还犯不着。放量大阳后不再像之前那样空，但要一路涨上去还比较难，短线可能是一阳管几天震荡的走势，回踩倒是无碍。真正有行情的话让它先多跑两天又无妨，何况如今的生态真正赚钱并不是靠涨指数，指数稳住后个股机会在后头，短线是越怕踏空而急躁地冲锋的话越容易被坑。操作上轻指数重个股，重点是等分歧和回踩找低吸机会，今天赚大钱靠博，明天则要看节奏。

二、盘中主要热点题材

1、地产：金科股份、锦和商管、荣盛发展、华远地产、中南建设、迪马股份、廊坊发展、天房发展、金地集团、新黄浦、滨江集团、新城控股、德必集团、特发服务、大龙地产、沙河股份、中华企业、城建发展

2、家居：皮阿诺、好太太、致欧科技、志邦家居、金牌橱柜

3、建筑建材

建材：兔宝宝、正源股份、蒙娜丽莎、国统股份、东方雨虹

建筑装修：柯利达、洪涛股份、德才股份

建筑工程+园林：美丽生态

园林设计：山水比德

建筑设计：霍普股份

4、大金融

券商：太平洋、首创证券、国海证券、湘财股份、东吴证券、中国银河

金融IT：财富趋势

保险：中国太保

5、汽车

整车：亚星客车、江铃汽车、长安汽车

汽配+一体压铸：今飞凯达、文灿股份

6、其他

智慧专网+三方支付：亚联发展

AI视频+数据中心：真视通

广电+数据要素：广西广电

算力+英伟达：鸿博股份

粮食+军工：万方发展

铝板带箔：明泰铝业

厨卫家电：老板电器

机器人：信捷电气

滤波器：庚星股份

乳制品：麦趣尔

零售：国光连锁

白酒：舍得酒业

影视：中视传媒

三、游资和机构龙虎榜

精智达（688627）：四机构买1.59亿，一机构卖1117万

山水比德（300844）：东财上海东方路及银河绍兴游资主买，一机构买459万

财富趋势（688318）：国盛宁波桑田路及广发珠海情侣中路游资主买，一机构买2799万

金科股份（000656）：甬兴上海仙霞路及银河北京中关村大街游资主买，一机构买1825万

麦趣尔（002719）：银河北京中关村大街及东财拉萨团结路游资主买，两机构买1757万、卖1607万

特发服务（300917）：国君宜昌珍珠路及国君昆明人民中路游资主买，两机构买924万、卖1591万

荣盛发展（002146）：财通杭州上塘路及银河北京中关村大街游资主买，一机构买2082万、卖158万

城建发展（600266）：中银上海欧阳路及华泰太原体育路游资主买，两机构买8927万，三机构卖1.66亿

东方雨虹（002271）：东方上海源深路及中金上海分公司游资主买，三机构买1.01亿，三机构卖1.57亿

长安汽车（000625）：中金上海分公司及银河北京阜成路游资主买，一机构买1.09亿，一机构卖1.03亿

亚联发展（002316）：华泰上海福士广场及华泰深圳彩田路游资主买，一机构买571万，三机构卖8044万

致欧科技（301376）：海通福州五一北路及银河绍兴游资主买，一机构买670万，一机构卖388万

太平洋（601099）：东方上海源深路及中建投杭州庆春路游资主买，一机构卖349万

鸿博股份（002229）：中泰湖北分公司及中信西安朱雀大街游资主买

正源股份（600321）：国君宜昌珍珠路及国君深圳人民南路游资主买

迪马股份（600565）：方正宁波江澄北路及华泰杭州求是路游资主买

新黄浦（600638）：华鑫上海红宝石路及中财南通青园北路游资主买

首创证券（601136）：东方上海源深路及广发上海天山路游资主买

大龙地产（600159）：华泰总部及华泰北京东三环北路游资主买

国光连锁（605188）：国君总部及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月25日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.11%，深市更弱，领跌的创业板指跌0.75%。算力+光模块+服务器、网安、医药、医美等热点板块表现相对较好，锂电、磷化工、钙钛矿+HJT、减速器、种业+猪肉+水产等农业、食品+家电、地产等趋弱。个股以下跌稍多，涨停板24个，涨停被砸个股21个。跌停板6个，另有8个跌逾10cm，大跌5%以上个股68个。

市场继续调整，指数像周五一样冲一下就回落，个股在科技股带动下一度出现了转好的氛围，然而好景也不长。盘面有热点活跃，问题是场内资金很卷，因为无量，所以基本上是这边起那边就落的走势。周末爆吹的城改概念高开后就是抢跑，而后AI概念全线崛起，它冲一把乏力后城改概念又想卷土重来。其实是资金拉几个小票自救的戏码，结果没冲多久又是大回落，等于一天内就坑了两次。而周五逆市的消费则是开盘就被闷杀，午后有少数票回流，也多是坑了回去。

关于地产等城改概念，没什么好说的，就是本来想象力不大的题材被先手的人吹太狠后的兑现走势。消费则像是补跌，也是被其他板块分流的结局。不管是地产还是消费亦或是其他，超跌反弹都是那样的快节奏。AI等科技股止跌是个好现象，毕竟代表着大资金的动向，市场想要好转必然需要其出力。问题在于那么大容量的热点其持续性又受制于市场量能，量出不来的话就会有来回折腾，新的机会是一个反复酝酿的过程。这其实是一个闭环，超跌小票带不来量，再怎么反弹也难撬动市场，而大容量的热点又需要量能来支撑持续性，那就唯有期待大容量的方向先打出局部赚钱效应来，然后吸引资金跟进，如此促进市场放量，从而走向良性循环。

大盘连续两天收冲高回落的缩量假阳线，且今天又是地量。地量那不是跌不出量来，而是场外资金观望气氛浓厚，场内资金很多则处于装死状态。盘后某的消息提及了资本市场，很多人说是大利好。A股最近其实一直不缺喊话式的利好，缺的是实际行动带来的信心。明天反弹动作应该有，但要想的是后天怎么办，甚至日内就会有波折，关键看量，没量就是短暂的。这里不是说还要多悲观的问题，而是半死不活的磨底有点难熬。短线操作上耐心等待向好因素不断累积，遇反弹也不操之过急，偶尔小打小闹就好。

二、盘中主要热点题材

1、AI

广电+数据要素：广西广电

算力+阿里云：云赛智联

算力+英伟达：鸿博股份

AI+智慧教育：竞业达

AI+电商：焦点科技

网安：宏达新材

2、城中村改造

园林设计：山水比德

地产：金科股份

物业：锦和商管

装修：柯利达

3、其他

智慧专网+三方支付：亚联发展

存储芯片+机器人：亚威股份

汽配+特斯拉：岱美股份

粮食+军工：万方发展

收购+高速：皖通高速

医药+医美：景峰医药

摘帽+核电：融发核电

摘帽+化肥：金正大

药用玻璃：正川股份

钠电池：传艺科技

机器人：派斯林

零售：大连友谊

乳制品：麦趣尔

影视：北京文化

三、游资和机构龙虎榜

赛维时代（301381）：四机构买1.32亿、卖93万

星源卓镁（301398）：四机构买7630万、卖253万

大连友谊（000679）：东财拉萨南环路及华鑫成都交子大道游资主买，两机构买482万、卖533万

麦趣尔（002719）：东财拉萨东环路及方正上海杨高南路游资主买，两机构买3334万、卖3233万

亚联发展（002316）：东兴上海肇嘉浜路及华泰深圳彩田路游资主买，四机构买6881万、卖1617万

山水比德（300844）：华鑫佛山南海海五路及华鑫上海分公司游资主买，三机构买328万、卖1930万

焦点科技（002315）：国君三亚迎宾路及国君南京太平南路游资主买，两机构买5097万，两机构卖1751万

皖通高速（600012）：中信客户资管及华鑫上海分公司游资主买，两机构买2923万，一机构卖2536万

岱美股份（603730）：华泰总部及华鑫上海东大名路游资主买，两机构买6177万，三机构卖2843万

锦和商管（603682）：申港广东分公司及安信西安曲江池南路游资主买，一机构卖408万

云赛智联（600602）：国君南京太平南路及银河大连金马路游资主买，一机构卖3502万

亚威股份（002559）：国君三亚迎宾路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖2377万

金科股份（000656）：东财拉萨南环路及东财拉萨东环路游资主买

鸿博股份（002229）：国君上海江苏路及中泰湖北分公司游资主买

正川股份（603976）：华泰总部及华鑫上海宛平南路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月24日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘低开震荡微跌，深市则有创业板指小涨0.35%。地产、食品+酿酒、医疗+医药、农业、园林等板块涨幅居前，权重中的券商和银行也收涨，加速器+机器人、汽配+无人驾驶+一体压铸、虚拟电厂+特高压+充电桩、存储芯片等题材领跌。四成来个股上涨，涨停板33个，其中一字板2个，涨停被砸个股11个。跌停板13个，另有22个跌逾10cm，大跌5%以上个股则有143个。

市场指数跌势收敛，然而从跌幅榜来看个股则比前一天更惨，尤其是20cm方向。反弹的主要是超跌小票，看似涨的好但容纳不了多少资金。跌的则主要是近期强势题材，坑的是短线活跃资金。这里并非风格转换，而是调整期一些资金的无奈之举。看似高低切换，实则是避险情绪在继续，尤其喝酒吃药就是防御属性。高位题材的轮番大跌是短线风险释放最明显的时候，他们争相补跌过后再看新机会的酝酿，下周可能会是一个杀跌情绪止住再到好转的过渡期。论什么方向能扭转市场，暂且还看不清方向，但有一点很清楚，那就是容纳资金最多的科技股不能再跌了。周五先进封装等芯片概念一大早就率先上冲，问题是冲一把就回落明显，午后传媒也带动AI出现局部回抽。这些都是抵抗的动作，距离止跌企稳需要个反复的抵抗过程。下半周逆市的消费和地产那些还不能认定为新方向，个人认为只是超跌反弹的短线行为。因为他们是逆市了三天而并非带动市场反弹了三天，那一旦穿越无果的话市场反弹他们也会补跌。

超跌反弹是个股局部的持续性，整体其实仍是快速轮动之势，像消费就是当中很多板块一会一个。其实消费、地产等虽然炒的是政策预期，但本质是小票的超跌反弹，所谓的行业逻辑只是个噱头，因为炒的大部分都不是什么逻辑站得住脚的票，是纯情绪投机。消费异动几天后已经轮到白酒了，那意味着没什么好轮的了。地产是炒预期，且周五是传闻刺激，周末的消息兑现了预期，那要说利好是先手的人，后手的话早没信却现在才去接就容易被坑。大体而言，市场没什么好炒时炒一把超跌小票，但要炒一把就跑，千万别入戏，情绪投机就是大起后没多久就会大落。像周五炒的超跌小票尤其是垃圾股为主，而如今正是中报时间窗口，那类票一入戏的话搞不好就中业绩地雷。短线很多人最初的想法都是炒一把就跑，可事实是不少人就被迷惑在里面了而没想及时出来。

市场再次反弹失败，意味着信心依然缺乏。就指数而言，已经有缓跌的趋向，但离止跌企稳还有距离。下周不太可能像这周那样连跌五天了，反弹会有但持续性会是问题，会有一个来回折腾的过程。核心关注点不是指数的涨跌，而是量能和热点的持续性。短线操作上耐心等待向好因素的累积，先看亏钱效应的止住，再看赚钱效应的出现，再跌不盲目悲观，出手则是偶尔小打小闹就好。

二、盘中主要热点题材

1、消费

零售：商场、人人乐、国光连锁

食品：麦趣尔、黑芝麻

服装+电商：美邦服饰

白酒：中锐股份

2、地产：荣盛发展、大龙地产、天房发展、新大正、金科股份、中南建设、津滨发展

3、其他

水处理+园林工程：东方园林

AI教育+出版传媒：南方传媒

传媒+数字内容：华闻集团

芯片+消费电子：共达电声

AI司法+催收：金桥信息

广电+传媒：广西广电

次新+原料药：科源制药

养老+医美：澳洋健康

粮食+军工：万方发展

供热+节能：金房能源

锂电检测：星光股份

智能终端：精伦电子

园林工程：棕榈股份

建筑工程：浙江建投

工业气体：凯美特气

水处理：联合水务

电子烟：顺灏股份

面板：东旭光电

芯片：盈方微

三、游资和机构龙虎榜

甬矽电子（688362）：三机构买3825万

金桥信息（603918）：华泰总部及中金上海分公司游资主买，一机构买3069万

荣盛发展（002146）：中财无锡分公司及招商深圳深南东路游资主买，两机构买4248万、卖271万

南方传媒（601900）：财通杭州上塘路及华鑫武汉前进四路游资主买，两机构买8174万，一机构卖6783万

金科股份（000656）：安信西安朱雀大街及方正上海杨高南路游资主买

浙江建投（002761）：中信西安朱雀大街及华鑫成都交子大道游资主买

美邦服饰（002269）：联储江苏分公司及中银深圳中心四路游资主买

科源制药（301281）：华鑫上海陆家嘴及国君成都北一环路游资主买

联合水务（603291）：银河厦门嘉禾路及华鑫深圳分公司游资主买

黑芝麻（000716）：东莞厦门分公司及东财拉萨东环路游资主买

大龙地产（600159）：中财南昌红谷中大道及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月21日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开低走下跌0.92%，深市跌幅稍大点。跨境电商、零售+餐饮、地产、减速器等热点板块局部强势，光模块、存储芯片、数据要素、无人驾驶+汽车、消费电子、保险等领跌。千来只个股上涨，涨停板29个，其中一字板2个，涨停被砸个股7个。跌停板3个，另有10个跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达173个。

市场开盘就等来了反弹，然而持续时间不到半小时，午后更是一路南下。昨两天跌怪外资，然而今天外资没跑却是加码跌。更何况货币一大早就是大涨的，这都带不动。或许内资是怕了高开，一高开就抢跑。又或许是喇叭太响，太多的口水利好让内资更加迷失了方向。若非有银行等权重护盘的话跌幅更糟糕，只是几个权重一拉个股就越衰。逆市的主要是喇叭吹的消费和小作文传的地产等。不管哪个，有没有实际性的东西，大家都心知肚明。主跌的则是近期各类强势题材，主要是科技股。他们跌狠了后短线走势确实受影响，问题是作为最能容纳资金的方向，他们只要跌市场就不可能会好。逆市逞强的的主要超跌小票，这些属于纯情绪套利模式，偶尔抄一下可以有，但容纳不了什么资金，也带不动市场。另外除了一些控盘庄股和量化资金遥控的票外就没什么亮点票了，这样的市场就不多分析了。多数板块都经不起分析，涨出点板块效应让你去整体分析问题可能就快来了，独立性的票相对好点。

大盘反弹失败，没等来像样的反弹却等来中阴，那折腾的时间又将延长。小幅高开都成了干扰节奏，那出个下探后回升的小阳线后会好点。论大盘短期下行的空间有限，问题是半死不活才是煎熬，最近的个股生态已经不是大盘能决定的了。反弹起来还是电风扇，那有反弹也是假反弹，个股跌起来倒是真的。短线只能多点耐心等待了，耐心等待热点题材氛围好转的信号出现，在那之前偶尔小打小闹。

二、盘中主要热点题材

1、消费

零售：商场、人人乐、国光连锁、大连友谊、三江购物、国芳集团

服装+电商：美邦服饰、如意集团

餐饮：西安饮食

2、跨境电商：赛维时代、跨境通、如意集团、杰美特、联络互动

3、地产产业链

地产：荣盛发展、大龙地产

建筑涂料：亚士创能

建筑五金：坚朗五金

4、其他

锂电检测：正业科技、星光股份

减速器：中马传动、通力科技

智慧专网+三方支付：亚联发展

水处理+园林工程：东方园林

Meta代理+抖音：省广集团

次新+面板：翔腾新材

汽车物流：长久物流

机器人：亚威股份

教育：学大教育

锂电：保力新

三、游资和机构龙虎榜

保力新（300116）：国盛宁波桑田路及光大宁波和义路游资主买，一机构买46万、卖511万

翔腾新材（001373）：财通杭州上塘路及华宝上海东大名路游资主买，一机构买1192万、卖84万

通力科技（301255）：国君宜昌珍珠路及东财拉萨团结路游资主买，四机构买1051万、卖7114万

亚威股份（002559）：财通杭州上塘路及华鑫上海分公司游资主买，两机构买1875万、卖1511万

杰美特（300868）：华鑫上海分公司及华鑫上海红宝石路游资主买，一机构买539万，三机构卖2432万

联络互动（002280）：华鑫深圳分公司及国金无锡金融一街游资主买，一机构卖1002万

荣盛发展（002146）：东财拉萨金融城南环路及东财拉萨东环路游资主买

大龙地产（600159）：华福上海宛平南路及华鑫佛山南海海五路游资主买

赛维时代（301381）：国君成都北一环路及华宝上海东大名路游资主买

省广集团（002400）：华鑫深圳分公司及中信西安朱雀大街游资主买

西安饮食（000721）：长江上海东明路及中信西安朱雀大街游资主买

正业科技（300410）：国君成都北一环路及华鑫上海分公司游资主买

国芳集团（601086）：中航杭州莫干山路及东财拉萨东环路游资主买

国光连锁（605188）：国盛宁波桑田路及国君成都北一环路游资主买

长久物流（603569）：华泰总部及甬兴宁波分公司游资主买

亚士创能（603378）：广发总部及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月20日淘金早参

 一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡微涨，深市则下跌，领跌的创业板指跌1%。传媒+AIGC+软件等热点板块局部强势，家居+地产+建材、黄金等板块涨幅居前，两桶油+券商+银行等权重也上涨，3D打印、存储芯片、HJT、储能、虚拟电厂、一体压铸+无人驾驶、军工、医药等趋弱。四成来个股上涨，涨停板21个，涨停被砸个股17个。跌停板1个，大跌5%以上个股41个。

市场延续分化整理走势，大盘没跌是因为银行和两桶油等几个权重的硬撑。整个盘面没有恐慌性杀跌的情绪，而是半死不活的样子。活跃的热点题材依然有，只是电风扇仍在高速轮转，板块效应就比昨天更差了。那是一个板块转起来已经没什么人去跟风的表现，意味着就要转不动了。基建和消费方向有些表现，他们都是基于对经济刺激的预期，其实已经预期过好久了，就是没见兑现。昨天逆市的汽车板块看似依然有表现，其实只是个别股在强势，昨天强势的一体压铸方向反而在领跌。

跟随引领市场回抽的除了银行、地产外主要是传媒，属于数据要素及AI应用方向。其实今天最先表现的就是AI概念，昨晚围绕的消息刺激了一些应用方向，只是缩量的市况致其冲一把就歇。这种大容量的方向反弹需要一步一步来，冲太急就考验资金的承接。没有主线的行情，机会是零碎的，要有赚钱效应还是得电风扇被爆掉，明天不知道又会怎么轮了。最近也不是说完全没有方向，像科技股就有点转过去再转回来的氛围，只是具体轮到哪一块科技比较随机，消息面作用明显。大体而言，市场要反弹的话AI、芯片和无人驾驶这些科技股方向不可或缺。

大盘小V收阳十字星，加之地量地价，这样过后存在反弹可能。短线先看反弹，只是后续过程还有曲折反复，上有缺口压制的走势难一下子就企稳。短线情绪已经是持续的低迷，随时也有出现个好转可能。当前的问题是哪怕是反弹起来，却不知道赚钱方向在哪，有热点也要担心持续性问题，量能出不来的话就难有大范围的确定性机会。暂且先走一步看一步吧，若反弹起来了不冒进，偶尔精做下个股就好，看大势的话杀跌就没必要了。

二、盘中主要热点题材

1、AI

出版传媒+AI教育：南方传媒

光模块+智慧城市：华是科技

算力+企业软件：威士顿

数字人+传媒：奥飞娱乐

Mate代理：省广集团

2、汽车

实控人变更+整车：众泰汽车

汽配+无人驾驶：兴民智通

汽车减速器：中马传动

3、其他

智慧专网+三方支付：亚联发展

水处理+园林工程：东方园林

中报预增+零售：商场

收购+光电材料：乐凯胶片

切割机+光伏：宇晶股份

地产+再生铅：粤宏远A

磷酸铁锂：天力锂能

地下管网：顾地科技

地产：荣盛发展

金矿：四川黄金

磷化工：中毅达

零售：人人乐

三、游资和机构龙虎榜

甬矽电子（688362）：两机构买4639万

华海诚科（688535）：一机构买1291万

南方传媒（601900）：国联上海飞虹路及银河青田龙津路游资主买，一机构买4195万

天力锂能（301152）：中信余姚南雷路及国君福州华林路游资主买，一机构买72万、卖514万

四川黄金（001337）：国盛宁波桑田路及华鑫上海分公司游资主买，一机构买2002万、卖648万

兴民智通（002355）：中财无锡分公司及方正上海杨高南路游资主买，两机构买1446万、卖1620万

奥飞娱乐（002292）：兴业厦门湖里大道及国君上海中山东路游资主买，一机构买158万、卖1108万

华是科技（301218）：财通海宁水月亭西路及华泰南京清凉门大街游资主买，两机构买2585万、卖1868万

福昕软件（688095）：方正上海杨高南路及浙商杭州五星路游资主买，一机构买1.02亿，四机构卖1.82亿

省广集团（002400）：华鑫深圳分公司及国君上海中山东路游资主买，一机构卖2008万

乐凯胶片（600135）：海通泰州鼓楼南路及浙商杭州五星路游资主买，一机构卖724万

商场（600280）：联储台州黄岩西街及东财拉萨南环路游资主买

中马传动（603767）：东财山南香曲东路及东财拉萨东环路游资主买

众泰汽车（000980）：华鑫深圳分公司及东财拉萨团结路游资主买

中毅达（600610）：华泰苏州苏州大道及华泰南宁宁双路游资主买

威士顿（301315）：东方厦门仙岳路及银河绍兴游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月19日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.37%，深市跌幅也差不多。芯片封测和汽车两大热点板块表现较好，家居+地产、零售、磷化工和氢能源等局部表现，数据要素、网安、国资云+信创、存储芯片、光模块、传媒、医疗等趋弱。个股以上涨略多，涨停板仅18个，涨停被砸个股则有26个。无跌停板，大跌5%以上个股66个。

市场延续调整走势，指数和个股跌幅较昨日都有所收敛，然而攻击性全无，冲高被砸的坑反而更多，整个盘面赚钱难度大。盘面明显的问题就是电风扇再度启动高速旋转模式，很难跟上节奏，等你一跟上大概率就是坑了。简单的数一数，先进封装、存储芯片、机器人、鸡肉+猪肉、零售、券商、地产、家居、氢能源、汽车、磷化工、磁材等等板块就转了一圈，中间还有一大堆几个票脉冲下就歇的板块，然而昨天的3D打印、智能电网和环保那些则开盘就是抢跑之势。试问如此快节奏，如此持续性，看着什么轮动起来你还去抢的意义又在哪？像今天早上更是一会儿就轮一个板块，结局就是先冲的先回落，最先冲的芯片板块收盘看似还可以其实是回落最明显的一块，尤其是存储芯片方向出现很多大面股。

这不是简单的先手坑后手的问题，先手都不一定能够安全撤离，这是一种存量博弈的病态。怎么解决？需要电风扇自己转爆，快速转动的板块争相坑人就不会有多少主动型资金去跟着转了，当就剩量化这类被动交易型资金自己玩后他们也会把自己玩死。今天是个炒股的人基本上都在讨论电风扇轮动这个事了，那若还去搞什么轮动行情就是跟钱过不去了。这样过后主流资金集中炒某一两个热点方向的时点可能就快要来了，接下来重点就要留意可能的方向至于明天会怎么轮动我是猜不出来了，不如等酝酿出反复活跃的方向后跟随，在那之前主要看看一些独立性强的品种。

   大盘三连阴，没有破月初的低点，意味着还是在最近震荡的箱体内，在很多技术派眼里明天很关键。个人认为不管明天怎么走，只要没量就还需要时间折腾，不是系统性问题，而是半死不活的结构性问题。指数连跌后不一味唱空，个股操作则是另回事。对于短线客而言本来是有热点活跃就有机会，然而却是被电风扇吹晕了还不知道怎么办，当前只能多点耐心等待电风扇被爆掉，在那之前的反弹多是大涨大卖而非追进去。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

中报预增+整车：江铃汽车

汽配+一体压铸：文灿股份

汽配+无人驾驶：星源卓镁

汽配+储能：德宏股份

汽车整车：亚星客车

2、芯片封测：晶方科技、凯格精机、康强电子

3、其他

中报预增+零售：商场

中报预增+AI：智能自控

预重整+零售：步步高

次新+面板：翔腾新材

脂肪胺：建业股份

氢能源：京城股份

变压器：伊戈尔

农机：星光农机

革基布：云中马

5G：中贝通信

三、游资和机构龙虎榜

江苏华辰（603097）：一机构买1778万

望变电气（603191）：三机构买1.02亿，一机构卖1600万

岱美股份（603730）：四机构买9835万，一机构卖2509万

中贝通信（603220）：中信总部及华泰镇江分公司游资主买，一机构买1772万

伊戈尔（002922）：兴业厦门湖里大道及华鑫上海分公司游资主买，一机构买1015万

康强电子（002119）：华鑫上海陆家嘴及华鑫成都交子大道游资主买，一机构买222万、卖568万

智能自控（002877）：中金上海分公司及华宝上海东大名路游资主买，两机构买2927万、卖300万

翔腾新材（001373）：东兴合肥芜湖路及方正上海杨高南路游资主买，两机构买969万、卖2246万

德宏股份（603701）：华鑫上海分公司及国君深圳人民南路游资主买，一机构买504万，一机构卖223万

凯格精机（301338）：财通杭州上塘路及华鑫上海宛平南路游资主买，三机构卖1507万

江铃汽车（000550）：浙商杭州五星路及财通杭州上塘路游资主买，两机构卖4632万

星源卓镁（301398）：华泰上海福士广场及国君宜昌珍珠路游资主买

亚星客车（600213）：中建投北京朝阳路及中泰常州惠国路游资主买

晶方科技（603005）：国君上海中山东路及华鑫上海陆家嘴游资主买

星光农机（603789）：国元枞阳金山路及东兴北京大望路游资主买

云中马（603130）：银河桂林中山中路及甬兴宁波分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月18日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.87%，深市跌幅稍小点。智能电网、3D打印、网安、环保等热点题材局部强势，稀土永磁、游戏、无人驾驶+汽配、煤炭+有色、酿酒、医疗、保险等趋弱。四成个股上涨，涨停板29个，其中一字板1个，涨停被砸个股19个。跌停板11个，大跌5%以上个股99个。

市场跳空下跌，几大指数都低开那么多，若说周末有大利空，其实并没有。像是台风还没登陆却先吹到了A股，内资机构瑟瑟发抖，外资休市一天就那样跌，真是憋屈。开盘就走弱的情况下跌哪个板块都是可以理解的，我们要关注的是哪些能够爬起来，哪些只是反弹后的正常顺势调整。逆市的板块则多是消息刺激下的轮动性质，像3D打印、变压器等这都是小题材。周末最热的网安概念开盘则不如预期，除了市场太早示弱压制了本就脆弱的接力情绪外就是不基于AI概念来炒的话还是欠缺人气基础。其他活跃的热点也不少，但快速轮动的实则并非板块，而是每个板块派几个代表冲一下就歇，从而你看到的是一大堆板块在活跃。其实是有点聚集少数人气票的意思，真正的板块性轮动已经吸引不了多少资金跟风了。短线关键看数据要素和算力等AI的修复程度，无人驾驶和存储芯片本也存在修复预期，问题是尾盘已经有异动过的动作了。当板块行情不明显时，一些之前的人气股就存在回抽可能，喜欢抱团趋势投机的资金就比较偏好于人气股调整充分后去博弈再起。

大盘跳空大跌，尾盘收了不少回来，就还不算破位下行，暂且还在7月以来的震荡区间内。明天看震荡修复，侧重点不是看指数，而是看热点个股的活跃度。当前是很折腾人的节点，你以为要跌下去而割肉却可能起来了，你看着涨的不错而拔高预期却可能就要坑了，最怕的是两面挨打。无量行情，杀跌和上涨都没有整体的持续性，要多看热点个股自身的节奏，纯粹跟涨的品种或涨出一致性后总体都不好整。

二、盘中主要热点题材

1、3D打印：爱司凯、金橙子、泰尔股份、长江材料

2、智能电网：积成电子、迦南科技、国电南自

3、网安：国华网安、榕基软件、宏达新材

4、中报

二季度转盈利+芯片：汇顶科技

中报预增+机器人：林州重机

中报预增+零售：商场

中报预增+电缆：华通线缆

中报预增+整车：江铃汽车

中报预增+环保：中原环保

中报扭亏+地产：荣盛发展

中报预增+制冷：冰轮环境

5、其他

线缆连接组件+充电桩：凯旺科技

实控人变更+汽车：众泰汽车

复合铜箔设备：道森股份

次新+水处理：国泰环保

次新+面板：翔腾新材

存储芯片：万润科技

光刻机：张江高科

汽车电子：易德龙

电子烟：劲嘉股份

PCB：天津普林

三、游资和机构龙虎榜

国电南自（600268）：国盛南昌金融大街及华泰南京清凉门大街游资主买，一机构买1354万

凯旺科技（301182）：东亚北京分公司及东莞北京分公司游资主买，一机构买60万、卖276万

国泰环保（301203）：国君三亚迎宾路及浙商杭州五星路游资主买，一机构买825万、卖263万

长江材料（001296）：中金上海分公司及银河重庆江北嘴游资主买，三机构买690万、卖697万

迦南智能（300880）：华鑫上海陆家嘴及招商深圳深南东路游资主买，三机构买3582万、卖2355万

万润科技（002654）：银河北京中关村大街及中金上海分公司游资主买，三机构买7485万、卖4592万

榕基软件（002474）：粤开广州分公司及中财无锡分公司游资主买，一机构买6712万，一机构卖1507万

恒为科技（603496）：瑞银上海花园石桥路及中金上海分公司游资主买，两机构买1.29亿，一机构卖3096万

汇顶科技（603160）：财通杭州丽水路及中金上海分公司游资主买，一机构买4009万，两机构卖1.37亿

冰轮环境（000811）：华鑫上海分公司游资主买，四机构买6340万，三机构卖4887万

翔腾新材（001373）：兴业厦门湖里大道及华鑫佛山南海海五路游资主买，两机构卖582万

金橙子（688291）：东亚上海分公司及上海上海分公司游资主买，三机构卖2741万

林州重机（002535）：东财拉萨团结路及德邦南京白龙江东街游资主买

众泰汽车（000980）：财通绍兴解放大道及东财拉萨东环路游资主买

商场（600280）：联储江苏分公司及粤开河源建设大道游资主买

华通线缆（605196）：华泰武汉武珞路及国金上海金碧路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月17日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘高开震荡微涨，深市则小跌。数据要素+数据安全+算力等AI领涨热点题材，对应的就是通信、软件和传媒等TMT板块涨幅居前、充电桩、虚拟电厂、汽配+无人驾驶+一体压铸等汽车、储能+钠电池+固态电池、光伏、电力+热电、旅游+酒店餐饮、家电+食品等趋弱。四成来个股上涨，涨停板41个，其中一字板2个，涨停被砸个股14个。跌停板9个，大跌5%以上个股73个。

市场呈现出震荡分化走势，主要是AI引领的科技股的结构性行情。短线情绪还是很割裂，有中报业绩影响，但很多票则是涨高了没人接的问题。周末的中报预告还会导致一些票的割裂表现，明天过后中报因素影响就没那么大了，因为业绩偏离值没那么明显了，关键是多数公司何时披露中报是有具体日期的了，从而能提前规避。最近的行情明显受制于量能，之前AI调整时各类超跌板块电风扇似轮动，如今AI起来其他板块则争相调整。总体而言AI的回归比之前电风扇轮动时的个股氛围要好，起码大容量的抱团趋势票出现了，让大资金看到了点盼头，只有大资金行动起来市场才有盼头。

AI这两天的主角是数据+安全等数据要素方向，这也是消息面所侧重的。当前属于AI新的行情的酝酿期，主要是调整出来的机会，很多票技术面修复需要个过程，而不是新的主升已经展开，从而个股内在会有频繁地轮动，只是有新的驱动的方向短线爆发力会好点。周末网安出了消息，并不直接针对AI，只是网安板块已经提前在跟随AI炒。周五AI概念中涨停票的一大半都与网安相关，像数据安全和网络可视化等都是，也可能是资金提前知道了消息。这一块周末的预期已经很一致，机会就不是在于涨不涨而是切入点好不好的问题。就整个AI而言，连续反弹两天后分化分歧会有，不适合随意追高，看好后市行情但短线还需要注意节奏，板块的性质从来就不是前几天那些超跌情绪小票追涨杀跌的玩法，需要多点时间折腾才能行稳致远。当前总体还是轮动行情，与之前的区别在于不是一会儿一个不同方向的快速轮动了，电风扇不再是360°转，而是在某个方向会来回转，譬如AI等科技股，科技股以外的方向的转法可能就是快速转过去。

大盘没跌但收的是阴线，反弹乏力倒不是问题，本来期望就不高。明天可能先洗一洗但问题不大，短线是震荡的主基调，不去纠结涨跌多少的问题，量能出不来就没法看指数去炒股。操作上轻指数重个股，跟随自己能把握的节奏灵活出击，不去想着死多死空的问题。存量博弈赚的就是踩准热点及其节奏的钱，而不是一味地喊买喊卖那么简单。前些年那种天天预测哪个板块的玩法只有不知所以的散户才追捧了，更多的是你看到别人预测对了其实是卖点而非买点，节奏及应对才重要，赚大钱也是要靠反复炒的趋势性热点而非一天一个新热点。天天猜指数点位的玩法更是早就过时了，如今大盘走势只有在某些关键节点才重要。

二、盘中主要热点题材

1、AI

网安（数据安全）：国华网安、中孚信息、星网锐捷

网络可视化：中新赛克、恒为科技、浩瀚深度

AI金融+数据确权：新致软件

数据服务+算力：中国联通

AI+数字政务：榕基软件

AI+国资云：南天信息

AI+光模块：华是科技

Meta代理：省广集团

AI服务器：工业富联

医保数据：久远银海

数据确权：人民网

2、中报

中报预增+硅光模块：亨通光电

中报预增+康复医疗：三星医疗

中报预增+地产：津滨发展

中报预增+零售：商场

中报预增+核电：纽威股份

中报预增+石油：中曼石油

中报预增+服装：报喜鸟

3、面板

中报减亏+面板：彩虹股份

次新+液晶显示：天山电子

显示模组设备：智云股份

显示薄膜器件：翔腾新材

4、其他

华为存储：银信科技、汇金股份

无人驾驶：宏英智能、兴民智通

智能专网+三方支付：亚联发展

PCB+无人驾驶：满坤科技

第三代半导体：海特高新

景观照明+VR：罗曼股份

实控人变更：蓝丰生化

次新+钐铁氮：新莱福

三氯氢硅：三孚股份

晶振：东晶电子

白银：盛达资源

机器人：新时达

地产：中迪投资

三、游资和机构龙虎榜

新华网（603888）：三交易日两机构买9954万

新致软件（688590）：国君总部及中金上海分公司游资主买，一机构买1965万

纽威股份（603699）：中金上海分公司及中信总部游资主买，两机构买3116万，两机构卖3343万

中国联通（600050）：国君上海江苏路及安信上海樱花路游资主买，一机构买1.38亿，一机构卖4189万

彩虹股份（600707）：中财深圳分公司及开源西安永城路游资主买，两机构买9147万，两机构卖2486万

浩瀚深度（688292）：华泰武汉武珞路及中信上海分公司游资主买，两机构买1456万，一机构卖1130万

翔腾新材（001373）：华鑫上海宛平南路及平安济南解放路游资主买，三机构买2081万、卖1130万

久远银海（002777）：华鑫上海分公司及银河上海宜川路游资主买，三机构买3852万、卖2335万

天山电子（301379）：华鑫上海分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买892万、卖1414万

新莱福（301323）：国君宜昌珍珠路及东亚是行号分公司游资主买，一机构买267万、卖611万

星网锐捷（002396）：中金上海分公司及华鑫上海分公司游资主买，一机构买1533万、卖51万

新时达（002527）：中金上海分公司游资主买，四机构买1.72亿、卖437万

盛达资源（000603）：中建投杭州庆春路及国君广州东风中路游资主买，一机构卖844万

宏英智能（001266）：长江上海东明路及方正上海杨高南路游资主买，两机构卖1424万

中孚信息（300549）：国君宜昌珍珠路及兴业厦门湖里大道游资主买，四机构卖7575万

银信科技（300231）：华鑫成都交子大道及国君上海中山东路游资主买

华是科技（301218）：上海苏州中心广场及国君上海中山东路游资主买

满坤科技（301132）：中信上海溧阳路及华鑫上海分公司游资主买

商场（600280）：开源重庆分公司及开源深圳分公司游资主买

亨通光电（600487）：华泰江西分公司及中金上海分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月14日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨1.26%，深市涨幅更大点。存储芯片、传媒、光模块等热点板块表现较好，酿酒、有色、保险+券商+银行等板块涨幅也居前，汽配+一体压铸+无人驾驶等汽车、减速器、种业、电力、虚拟电厂、卫星互联网、旅游等趋弱。四分之三个股上涨，涨停板40个，其中一字板1个，涨停被砸个股19个。跌停板4个，大跌5%以上个股则仍多达51个。

市场在外围带领下展开大反弹，主要是昨晚人民币的大涨刺激了外资，外资大买引领了市场。其实早盘除了芯片外主要是权重贡献指数的行情，个股情绪整体没跟上，汽车等近期强势股反而是亏钱效应严重，午后AI概念的发力才让盘面活跃了起来。近期逆市的强势题材强势股补跌，调整充分的AI则引领反弹，这是高低切换，只不过与前几天那种纯粹是超跌小票的切换不同。这个切换不见得一下子就成功，但市场要好转需要这种切换，因为大资金是需要趋势题材趋势股回归的，光靠情绪小票那就是小资金的短线套利。

受制于量能，先反弹的未必就更好，相反还更容易先回落尤其是在热点轮动太快时。新能源最先反弹，但基本上是片刻热情。存储芯片是调整一天后再起，这个板块反复活跃的气氛是酝酿出来了，只是把未来很久才能兑现的预期提前炒的太急了点。这一块后市反复活跃的行情还会有，只是大涨后接力比较尴尬，因为真正涉及的票不多，只有通过分歧才能持久，而不像之前汽车股那样轮来轮去也能轮好几天。AI概念午后崛起，整体力度其实还不算特别大，而是算力、数据要素和应用方向各有些表现。随着中报偏离值太大的强制性披露即将结束，这一块有逐步酝酿新的行情可能，但别指望短线一下子就能炒上去，折腾几下才有好的持续性。

今天的反弹总体其实仍是轮动行情，而非哪一块已经完全主导市场或者是迎来了持续的主升，明天各路热点估计又会因争夺资金而混战激烈。不去想着什么板块的机会都抓住，短线的机会一定要建立在有反复活跃的基础上，哪怕是板块没有大规模持续，而是部分个股反复也好,相信接下来轮动行情下也会存在短期反复炒的热点了。那种一次性快速轮动过就不会有下文的热点，即使涨起来板块效应很强也不见得是让你赚钱的机会。像金融和消费那些蓝筹就只是随着市场偶尔反弹下，市场氛围好转也主要是题材股结构性行情。

大盘中阳反包，属于超预期表现，这个超预期主要源于外围，像港股就依然比我们强很多。大涨化解了探前低的担忧，再上冲空间上仍有压力，只是遇回踩的话无碍，先看震荡反弹的基调而不去看太远。大体而言，市场机会可能会逐渐多起来，遇分歧和回踩可以找低吸机会。这里不看指数炒股而是重在热点活跃度的回归，汽车等强势票今天补跌后对短线情绪冲击的风险相对小了，有的主要是轮动行情下乱追及业绩地雷带来的风险。

二、盘中主要热点题材

1、半导体芯片

存储芯片：德明利、万润科技、香农芯创

存储芯片分销：商洛电子、睿能科技

HBM材料：华海诚科、雅克科技

智能车载+芯片：共达电声

中报预增+芯片：大港股份

芯片封测：同兴达

2、AI

AI服务器PCB：沪电股份

光模块+PCB：中富电路

数字人+传媒：奥飞娱乐

AI+数据确权：人民网

AI+光模块：华是科技

Meta代理：省广集团

AI服务器：工业富联

数据要素：三维天地

出版传媒：中国出版

AI算力：利通电子

3、中报

中报预增+煤炭机械：山东矿机

中报预增+机器人：林州重机

中报预增+工业模块：利柏特

中报预增+PCB：方正科技

中报预增+地产：沙河股份

中报预增+医药：泓博医药

中报预增+AI：智能自控

4、其他

汽配+无人驾驶：万安科技

汽配+家电零件：奇精机械

股权变更+农药：蓝丰生化

重组转型：大连热电

建筑设计：中衡设计

林业碳汇：福建金森

光伏胶膜：赛伍技术

三氯氢硅：三孚股份

网安：国华网安

晶振：东晶电子

黄金：中润资源

HJT：海源复材

三、游资和机构龙虎榜

香农芯创（300475）：中信西安朱雀大街及国君宁波广福街游资主买，两机构买7955万

万润科技（002654）：国君河源越王大道及兴业厦门湖里大道游资主买，一机构买1862万

中富电路（300814）：华鑫深圳分公司及首创杭州杭行路游资主买，两机构买403万、卖2559万

商洛电子（300975）：华鑫上海陆家嘴及中建投北京朝阳路游资主买，一机构买1245万、卖334万

智能自控（002877）：长江上海东明路及华鑫成都交子大道游资主买，三机构买3207万、卖1494万

泓博医药（301230）：华鑫上海莲花路及国君福州华林路游资主买，两机构买1730万，五机构卖1.04亿

利柏特（605167）：华泰总部及华鑫佛山南海海五路游资主买，一机构买698万，两机构卖1082万

沪电股份（002463）：安信西安曲江池南路及长江上海分公司游资主买，一机构卖1626万

林州重机（002535）：兴业厦门湖里大道及银河成都益州大道游资主买，一机构卖1583万

奥飞娱乐（0022292）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖2336万

雅克科技（002409）：国君上海新闸路及万和深圳分公司游资主买，一机构卖2493万

华海诚科（688535）：银河大连人民路及华泰总部游资主买，一机构卖2391万

人民网（603000）：国君南京太平南路及中信总部游资主买，一机构卖1.47亿

奇精机械（603677）：银河厦门嘉禾路及中金北京建国门外大街游资主买

万安科技（002590）：招商深圳南油大道及浙商杭州五星路游资主买

华是科技（301218）：华鑫成都交子大道及华鑫上海陆家嘴游资主买

大连热电（600719）：东财上海东方路及东海厦门嘉禾路游资主买

睿能科技（603933）：财通杭州上塘路及东财拉萨东环路游资主买

中衡设计（603017）：华泰杭州求是路及银河厦门嘉禾路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月13日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.78%，深市跌幅稍大点。汽车+无人驾驶、智能电网、氟化工等热点板块局部强势，两桶油、茅台和少数银行权重也逆市上涨，光模块、算力+服务器、网安、AIGC、国资云+数据要素、游戏、芯片、船舶、地产+建筑+家居等领跌。900只个股上涨，涨停板32个，其中一字板3个，涨停被砸个股15个。跌停板5个，另有9个大跌逾10cm，大跌5%以上个股则多达180个。

市场呈现出一片跌势，在外资没流出，港股大涨，社融数据超预期，人民币也上涨的背景下却跌成那样，就只能说是内在问题了。盘面仅有的亮点是汽车+无人驾驶方向还有些表现，只是个股还是内在快速轮动的节奏，午后也跟随市场跳水。这一块已经是逞强三天了，后市反复活跃的动作还可能有，只是明天估计会面临残酷的淘汰赛的考验了，个股打不出高度而是轮来轮去的套利玩法是难维持短线持续走强的情绪的。主跌的是AI等科技股，主要是中报的影响，问题是业绩好的和差的都在跌，那其他行业就也会受波及，中报强制性预告带来的情绪冲击15号后会结束。开动了好几天的电风扇不知道往哪转了后市场就开跌，当前谈不上什么确定性的方向，涨起来是轮动那跌起来也会轮跌，没有谁能完全幸免，短线要看有没有聚焦缩容炒的氛围了。

大盘放量中阴下跌，一跌就出量说明之前反弹没量完全是缺乏信心的问题。晚上美国6月CPI数据比预期的好，欧美大涨的话A股不见得会跟多少，若外围带来高开的话搞不好又出阴线，我们有自己的节奏。当前个股比指数的问题更大，震荡整理期间看指数可能是小亏，但很多个股却是一不小心就能大亏。短线操作上总体慎重出手，零碎的机会要看个人把握能耐，需要提防的是亏钱效应向近期强势股蔓延。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

中报预增+汽配：凌云股份、科华控股、博俊科技

实控人变更+汽车整车：众泰汽车

汽配+家电零件：奇精机械

汽车电机：方正电机

2、无人驾驶

汽配+无人驾驶：万安科技、光洋股份、西仪股份

毫米波雷达：神通科技、中英科技、协和电子

无人驾驶：宏英智能

3、智能电网：万控智造、未来电器、三变科技、江苏华辰

4、中报

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+机器人：林州重机

中报预增+光伏：亿晶光电

中报预增+AI：智能自控

5、其他

特斯拉儿童车+换电：山东威达

存储芯片分销：睿能科技

充电桩+电机：祥明智能

股权变更：新赛股份

石油机械：山东墨龙

数据确权：人民网

脂肪胺：建业股份

重组：大连热电

供热：京能热力

镓：福达合金

三、游资和机构龙虎榜

华海诚科（688535）：一机构买3426万

昊帆生物（301393）：两机构买1.11亿，四机构卖1.78亿

江苏华辰（603097）：平安上海锦康路及高华上海世纪大道游资主买，一机构买772万

中英科技（300936）：东亚北京分公司及长城杭州文一西路游资主买，两机构买79万、卖675万

未来电器（301385）：华鑫成都交子大道及华鑫上海分公司游资主买，三机构买675万、卖1477万

三变科技（002112）：华鑫上海分公司及华宝深圳新闻路游资主买，三机构买2346万、卖1604万

方正电机（002196）：长江武汉徐东大街及华宝深圳新闻路游资主买，一机构买293万，两机构卖2974万

博俊科技（300926）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，三机构买3834万，四机构卖1.56亿

人民网（603000）：国君上海江苏路及广发上海东方路游资主买，一机构买6091万，一机构卖1.15亿

京能热力（002893）：银河北京中关村大街及银河北京广安门游资主买

众泰汽车（000980）：银河北京中关村大街及东财拉萨团结路游资主买

新赛股份（600540）：银河厦门嘉禾路及国君深圳人民南路游资主买

万安科技（002590）：国盛宁波桑田路及中财无锡分公司游资主买

祥明智能（301226）：华鑫成都交子大道及国君中山东路游资主买

协和电子（605258）：长江上海东明路及华鑫上海分公司游资主买

科华控股（603161）：长城深圳深南大道及华泰总部游资主买

建业股份（603948）：华泰南通长江中路及华泰总部游资主买

福达合金（603045）：东亚上海分公司及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月12日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘高开震荡上涨0.55%，深市稍强点。汽车+无人驾驶、存储芯片等半导体概念领涨，五星互联网+军工等也有些表现，电力+热电、煤炭、传媒+游戏、粮食+水产+猪肉、HJT、旅游等则趋弱。近七成个股上涨，涨停板36个，其中一字板4个，涨停被砸个股20个。跌停板2个，大跌5%以上个股34个。

市场延续反弹走势，但高开后走势依然不顺畅。早盘虽有存储芯片和汽车等一些板块活跃，银行也在拉大盘，然而盘面就是没什么活力，个股分化割裂严重且情绪偏低。午后随着汽车板块继续发力，指数拉尾盘才有了点反弹的样子。大体而言，市场依然是电风扇轮动的行情，消息面驱动热点行情的特色很明显，只不过不同类题材的结局差异化很明显。

消息刺激下率先发力的地产径直低走，昨天强势的电力、影视和新能源等则是开盘就抢跑，这些都是典型的轮动特色。存储芯片和汽车这种之前已经具备了些人气基础的热点在消息面刺激下表现就好些，但明天也将考验接力。存储芯片近一个月是频频异动了，只不过每次都是消息刺激下才冲一把，然而隔天就不行了，后市可以关注其不时炒一下的潜力，只不过短线的持续性估计仍不会太好。汽车板块从收盘来看是强势，盘中其实是经历了上冲回落再转强的一波三折，即看日线像是一致性的强势表现，看分时则是不时有分歧。日内的分歧主要在于个股缺乏高度，而是此起彼伏轮炒的节奏太快，即今天拉这批明天又换了其他的，像今天强势的票不少就是昨天逆市跌的，而昨天不少强势票则又不行，这就是看对了板块但对个股却还存在严格的节奏把握问题。板块短期已经具备了反复活跃的特色，问题是大家一致性看好后也会面临情绪波折的问题，大涨后分化分歧会有，个股除了少部分持续涨外还是会以轮动为主。

最近表现较弱的是AI，其实这一块从没远离，像存储芯片和无人驾驶这些本质都是AI延伸出来的，只不过不是之前大炒过的那些票而已。最近市场的特色就是高低切换明显，电风扇式轮动的多是各类低位板块，但是高低从来都是相对的，只看位置低的话那就只是套利而无趋势。AI板块的弱最近有个重要因素是受制于中报预期，但整体那样就把很多不存在业绩问题的票也给拖累了，当大家快忘记这一块时就会逐渐回归了，中报强制性披露结束可能是个重要时点，那时不管是业绩没落地的挖坑还是超预期后的纠错都会带来机会。

大盘继续无量反弹，盘后超预期的社融数据能提振下，只是市场翘尾的表现可能已经提前反映了，故而别去想太多。指数还需要时间来震荡折腾，只要没量就没什么看头，相反不放量却硬拉大盘的话反而会影响个股。短线只看热点投机，下午热点题材情绪好转了些，然而当前能说的上是确定性的机会依然不多，而是多少带有点随机性上涨的套利。因为涨的好的票情绪主导因子是偏大的，甚至可以说有独特辨识度或逻辑的票不多，涨起来一窝蜂跟涨，那砸起来也会是一样的。总体而言，市场连续无量弱反后不冒进，明早若还放不出量来的话反而要慎重出手，等分歧后再看有无好的低吸机会。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配+无人驾驶：瑞玛精密、万安科技、浙江世宝

汽配：超达装备、宁波高发、坤泰股份

整车+无人驾驶：中通客车、塞力斯

实控人变更+汽车整车：众泰汽车

汽配+一体压铸：文灿股份

2、卫星互联网：上海沪工、天箭科技、合众思壮、达华智能

3、半导体芯片

存储芯片分销：盈方微、睿能科技

TGV封装+玻璃基：沃格光电

芯片+卫星导航：航天智装

HBM材料：华海诚科

4、其他

AI智能模组+车联网：移远通信

中报预增+内燃机：苏常柴A

中报预增+乳制品：燕塘乳业

中报预增+汽配：凌云股份

家电零件+汽配：奇精机械

管网+无人驾驶：纳川股份

次新+稀土永磁：中科磁业

氢能源+农药：辉丰股份

换电+特斯拉：山东威达

医药+CXO：毕得医药

智能硬件：博信股份

重组：大连热电

供热：京能热力

快充：奥海科技

晶振：东晶电子

网安：国华网安

零售：友好集团

三、游资和机构龙虎榜

友好集团（600778）：华泰成都蜀金路及中财安徽分公司游资主买，一机构买978万

浙江世宝（002703）：方正重庆金开大道及国盛宁波桑田路游资主买，一机构买3385万

瑞玛精密（002976）：东财拉萨团结路游资主买，五机构买4030万、卖1.05亿

国华网安（000004）：财通杭州上塘路及东兴合肥芜湖路游资主买，一机构买129万、卖507万

超达装备（301186）：海通福州五一北路及国都青岛福州南路游资主买，一机构买395万、卖467万

中科磁业（301141）：银河北京中关村大街及东兴合肥芜湖路游资主买，三机构买3247万、卖4185万

毕得医药（688073）：海通上海世纪大道及东方上海源深路游资主买，一机构买685万，两机构卖811万

移远通信（603236）：华泰总部及中建投北京分公司游资主买，两机构买9694万，两机构卖6875万

博信股份（600083）：华鑫佛山南海海五路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖224万

万安科技（002590）：财通衢州常山大街及东财拉萨团结路游资主买，一机构卖2037万

航天智装（300455）：华鑫上海陆家嘴及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖2420万

众泰汽车（000980）：方正上海杨高南路及中建投长沙芙蓉中路游资主买

纳川股份（300198）：国君三亚迎宾路及华泰南京清凉门大街游资主买

睿能科技（603933）：华福上海宛平南路及万联广州公益路游资主买

中通客车（000957）：国盛宁波桑田路及华鑫上海陆家嘴游资主买

京能热力（002893）：银河大连金马路及东财拉萨团结路游资主买

华海诚科（688535）：东方上海源深路及国君总部游资主买

宁波高发（603788）：国君总部及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月11日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

大盘高开震荡上涨0.22%，深市更强，领涨的创业板指涨1.37%。无人驾驶、卫星互联网、影视、光伏+储能、氟等化工板块相对强势，光模块、减速器+机器人+工业母机、复合铜箔、一体压铸、算力、家电、地产、保险等趋弱。个股涨跌各半，涨停板34个，其中一字板3个，涨停被砸个股15个。跌停板3个，大跌5%以上个股85个。

市场震荡反弹，只不过动能不强，个股分化割裂很严重。看似很多板块都拉过，其实多数都是一会儿热情，电风扇转的越来越快。其实早盘异动的板块多数都是周末的消息面驱动，午后才有点主动的意识，问题是市场那时已经归于平静了。无量行情，拉的板块又太多，结局是大多数板块都是冲高就兑现的走势。哪怕是最强的无人驾驶概念也出现不少坑人的股，其他就更不用说了。贡献指数的主要是新能源和消费，然而他们涨的票多是超跌反弹或者说是反抽，难持续引领行情。

短线资金是比较茫然的，因为看不到持续的方向，看似不少票在涨，问题是等你一去就要坑人的节奏。这种行情要么就是休息，要么就去聚焦那少部分反复活跃度高的票拼节奏，而不是去跟着电风扇赛跑。越想什么板块都想抓住，结果可能是什么都没抓住，反而到处挨打。像无人驾驶概念反复活跃的热度还会有，只是个股也面临着今天炒这些明天炒那些的轮动及波动大的问题。中报强制性预披露窗口期，业绩因素在加剧个股的两极分化，然而今天很多大跌票明显就不是因为业绩利空的因素。既有跟跌不跟涨的弱股，也有不少近期强势股，那就是短线情绪问题。最近流行小票的情绪投机，电风扇转好多天后这两天大起后立马大落的情绪票明显在增多了，这是情绪套利票面临的问题。一旦某种风格持续出现负反馈，资金就会寻求改变，什么时候电风扇转不动后讲逻辑的趋势票就会回归了。

大盘看似涨的其实是四连阴，那就是回抽的定性。深市更强点，问题是去掉几个权重的贡献的话也无看点。两市量能更是缩到了近期的地量，量出不来就意味着还需要时间折腾。别稍一反弹就想到翻身，七翻身的行情还需要耐心等待。当前属于快节奏的零碎的结构性分化行情，因为有热点活跃，多少还是有些机会，只是一般人都难把握，操作上就是看准了偶尔炒一把就跑，打不赢就勿蛮干。

二、盘中主要热点题材

1、无人驾驶：瑞玛精密、威帝股份、路畅科技、天迈科技、神通科技、锐明技术、万安科技

2、卫星互联网：上海沪工、多伦科技、三维通信、铖昌科技、天银机电

3、电力相关

智能电网：万控智造

供热：京能热力

电力：晋控电力

热电：杭州热电

4、影视：幸福蓝海、横店影视、金逸影视

5、其他

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+期货：南华期货

中报预增+物流：嘉友国际

液晶显示+注塑件：深华发A

农药+石化仓储：辉丰股份

光伏+储能：通润装备

玻璃+硅砂：三峡新材

次新+水务：联合水务

预重整+零售：步步高

高铁轨交：晋西车轴

内燃机：苏常柴A

制冷剂：三美股份

重组：大连热电

地产：津滨发展

锗：罗平锌电

三、游资和机构龙虎榜

铖昌科技（001270）：四机构买9593万，两机构卖2458万

万安科技（002590）：华泰杭州求是路及华鑫上海分公司游资主买，一机构买890万、卖288万

天迈科技（300807）：国君上海中山东路及华鑫上海分公司游资主买，两机构买698万、卖675万

天银机电（300342）：国君宜昌珍珠路及华鑫上海陆家嘴游资主买，两机构买1943万、卖1715万

三维通信（002115）：招商上海世纪大道及华鑫上海分公司游资主买，三机构买3307万、卖3494万

幸福蓝海（300528）：国君上海中山东路及华鑫佛山南海海五路游资主买，三机构买1226万、卖1075万

联合水务（603291）：方正上海杨高南路及高华上海世纪大道游资主买

威帝股份（603023）：银河厦门嘉禾路及国君深圳人民南路游资主买

苏常柴A（000570）：粤开广州分公司及长江武汉徐东大街游资主买

晋控电力（000767）：中金上海分公司及东财拉萨东环路游资主买

上海沪工（603131）：中财杭州江河汇及华福杭州塘苗路游资主买

万控智造（603070）：银河桂林中山中路及华泰总部游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月10日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘低开震荡下跌0.28%，深市更弱，领跌的创业板指跌1%。种业+养殖等农业、电力、汽车等局部强势，券商、煤炭、零售和家居等板块也上涨，网安+国资云+信创、光模块+算力、华为、6G、半导体、第三代半导体概念等趋弱。三分之一多个股上涨，涨停板23个，其中一字板4个，涨停被砸个股14个。跌停板6个，大跌5%以上个股81个。

市场继续调整，外围大跌带来的低开，午后有过回抽，只是没多久又下去了。盘面活跃的热点依然有，问题是冲高被砸的大面股很多，像轮番上冲的机器人、光模块和无人驾驶概念中就不少诱多的大面。逆市的则主要是农业和电力等，这些就是消息刺激才动一下，没什么大方向性的行情，电力相对好一点，因为高温的消息不时被媒体拿出来。券商一度带动了下权重和指数，无量行情拉权重注定就是片刻的热情。总体而言，当前还是热点持续性差的轮动行情，下一步要轮到哪很难猜。

其实当前多数方向都已轮过了，再去找低位没轮过的方向也比较难了，从而下周起短线资金可能会转向已经炒出热度的票聚焦和缩容炒了，而不是去天天想着什么新方向。反复活跃度高的票主要存在于汽车+无人驾驶、AI和机器人这三大块，但不是完全看板块炒股。他们炒久了后个股表现本身就有很大差异，甚至节奏早、晚一步就是天差地别，加之下周将是中报强制性预披露的集中期，业绩因素会强化同板块中个股的分化割裂。故而在这个特殊的时间窗口，更要注重个股本身特质。再跟着量化主导的那种一窝蜂炒某个板块的套路的话容易被反套路，尤其是光跟随情绪而不看个股逻辑和质地的话万一中了业绩地雷就更容易被坑。

大盘三连跌，其实周五相较于外围而言不算弱，但也看不到多少亮点。从货币走势来看短线可能会有个回抽，但得提防抽一下再震荡整理，暂且先以震荡反复的基调看待。量能持续不济决定着个股会持续分化，既然没有抱团集中炒的氛围，那就只能是快节奏的短线套利为主。大体而言，短线跌多了会有弱修复，但没什么明显的方向性确定的行情，机会要看热点个股本身的节奏，偶尔灵活出击炒一把就跑，个股不是等反弹后才反应过来要追进去而是多适合大涨大卖。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配+无人驾驶：瑞玛精密、星源卓镁

轨交+无人驾驶：雷尔伟

内燃机：苏常柴A

2、其他

中报预增+生物质能：长青集团

中报预增+康复医疗：三星医疗

虚拟电厂+机器人：科远智慧

液晶显示+注塑件：深华发A

次新+金属矿山：南矿集团

供销社+棉机：天鹅股份

瓷砖+卫浴：东鹏控股

光伏+风电：广宇发展

淡水养殖：大湖股份

水产饲料：粤海饲料

小家电：比依股份

机器人：德恩精工

零售：三江购物

重组：大连热电

供热：京能热力

电力：晋控电力

地产：云南城投

粮食：农发种业

三、游资和机构龙虎榜

芯动联科（688582）：四机构买8358万，一机构卖2100万

德恩精工（300780）：东莞北京分公司及华鑫上海分公司游资主买，两机构买929万、卖2152万

泰祥股份（301192）：国君宜昌珍珠路及东莞北京分公司游资主买，两机构买118万、卖2012万

京能热力（002893）：华鑫上海莲花路及东兴上海肇嘉浜路游资主买，一机构买405万、卖412万

苏常柴A（000570）：华金深圳分公司及天风上海分公司游资主买，一机构买2467万，一机构卖1149万

广宇发展（000537）：长城唐山北新西道及华鑫上海分公司游资主买，一机构买1142万，一机构卖1619万

科远智慧（002380）：中财上海中山东二路及国盛黄山洽阳路游资主买，一机构买216万，三机构卖855万

三星医疗（601567）：华泰台州中心大道及华泰无锡解放西路游资主买，一机构卖727万

星源卓镁（301398）：国君上海中山东路及银河北京广安门游资主买

雷尔伟（301016）：华鑫成都交子大道及东方上海沪亭北路游资主买

农发种业（600313）：招商西安曲江新区及中财无锡分公司游资主买

晋控电力（000767）：华鑫上海分公司及东莞四川分公司游资主买

天鹅股份（603029）：华泰总部及高华上海世纪大道游资主买

三江购物（601116）：华泰总部及甬兴宁波分公司游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月7日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.54%，深市跌幅稍大点。光模块+AI算力、汽配+无人驾驶、存储芯片、PCB、地产等热点板块表现较好，机器人概念在两极分化中局部表现，有色+稀土+黄金、医药+医疗、酿酒+食品+零售、锂矿、钢铁、银行等趋弱。近四成个股上涨，涨停板33个，其中一字板2个，涨停被砸个股17个。跌停板2个，大跌5%以上个股33个。

市场延续调整走势，只不过还存在些热点题材的结构性行情。早盘AI主线回归，让题材股有了活跃的气氛，只是没有带动市场。AI的回归既是热点轮动的需要，也是消息面刺激的情绪投机那套一再坑人后资金转向趋势性方向的需要。今天暂且定性为其他板块都轮了一圈后的轮动行情，而不急着认为新的一波行情已经开启，还需要多点时间折腾来酝酿持续性。假设短线再洗一洗的话更好，那是可以找质地过硬的票逐步参与了，已经炒过几轮后选股要重逻辑、质地和人气。

继之前汽车一窝蜂高潮后隔天坑，昨天最强的资源板块一大早就最弱，说明靠消息面靠小作文驱动的一窝蜂上涨的那套不吃香了，从而资金开始转向那些已经炒出热度的热点票反复炒的模式。有反复潜力的主要看AI、汽车+无人驾驶，机器人概念可能也还有部分人气票的反复。与其靠难跟上节奏的轮动，不如去围绕一些人气票反复炒拼节奏。其实大资金赚钱主要就得靠这种，情绪小票即使一窝蜂起来的不错，实则是容纳不了多少资金的，更何况一哄而散的砸盘时还跑不赢。

大盘缩量两连跌，其实今天相对于港股而言不算弱。这两天的调整定性为连续反弹后的回踩，而非新的一波跌势开启，回调空间有限，若没什么大利空的话很快就会再反弹。关键的问题是量能，没量的话指数再反弹也看不到高度，总体先看震荡基调下的结构性行情。短线轻指数，以热点题材为主，跟随热点灵活出击而不冒进，再调的话将增加低吸机会，热点没有集中且没持续炒某一块时风险主要是追出来的，频繁地追涨杀跌容易来回挨打。

二、盘中主要热点题材

1、汽车

汽配：泰祥股份、五洲新春、浙江黎明

汽配+无人驾驶：浙江世宝、瑞玛精密

实控人变更+汽车：众泰汽车

汽配+机器人弹簧：华纬科技

2、地产：金科股份、空港股份、荣盛发展、中南建设

3、机器人

机器人关节：双飞股份

机器人+家电：爱仕达

华为+机器人：科力尔

4、其他

存储芯片：德明利、万润科技

液晶显示+注塑件：深华发A

PCB：金安国纪、天津普林

华为+AI服务器：拓息

AI算力服务器：弘信电子

实控人变更：亚太实业

摘帽+网安：国华网安

PCB油墨：东方材料

中报预增：兰生股份

复合铜箔：胜利精密

建材家居：富森美

小家电：比依股份

重组：大连热电

面板：彩虹股份

镓：福达合金

锗：云南锗业

三、游资和机构龙虎榜

比依股份（603215）：银河厦门嘉禾路及中金上海分公司游资主买，两机构买1853万

彩虹股份（600707）：方正上海成山路及华泰太原体育路游资主买，一机构买3760万

云南锗业（002428）：国君上海江苏路及东北无锡清扬路游资主买，一机构买7792万

弘信电子（300657）：东方上海源深路及华泰江西分公司游资主买，一机构买2318万

拓息（002261）：中建投北京分公司及海通深圳华富路游资主买，一机构买7597万

科力尔（002892）：东财拉萨团结路游资主买，四机构买6931万、卖459万

泰祥股份（301192）：华鑫上海分公司及东海焦作建设西路游资主买，两机构买1498万、卖656万

双飞股份（300817）：华鑫成都交子大道及东亚北京分公司游资主买，一机构买298万，两机构卖1408万

浙江世宝（002703）：浙商杭州五星路及银河北京中关村大街游资主买，一机构买3754万，三机构卖1.59亿

兰生股份（600826）：国君杭州新业路及广发杭州金华南路游资主买，一机构卖1954万

金科股份（000656）：国盛宁波桑田路及招商福清侨荣城游资主买，一机构卖1435万

浙江黎明（603048）：财通杭州上塘路及华鑫深圳分公司游资主买

东望时代（600052）：华林娄底娄星南路及华泰总部游资主买

空港股份（600463）：国君总部及东吴苏州西北街游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月6日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡下跌0.69%，深成指和创业板指均跌0.91%。有色+稀土永磁、煤炭、钢铁等少数板块上涨，减速器+机器人、汽车+一体压铸、食品+酿酒、钙钛矿+TOPCon、存储芯片以外的半导体、建材等领跌。四分之一多个股上涨，涨停板26个，其中一字板3个，涨停被砸个股22个。跌停板4个，另有8个跌逾10cm，大跌5%以上个股78个。

市场震荡调整，且是指数与个股情绪联袂调整之势。前两天经济刺激及汇率转向的预期没兑现，从而消费、金融那些持续的拖累指数。问题是成长股的风格这几天也被量化搅得很乱，涨起来一窝蜂，砸起来一顿抢跑。自从AI调整后市场就进入了电风扇式轮动的行情，情绪小票占主导，没什么趋势性可言，从而是表面热闹，搞不好还大坑。继前几天游戏股集中踩踏后今天又轮到了以减速器为代表的机器人概念，其实昨天那么嗨的汽车股又何尝不是大面满天飞。这就是最近的短线生态，哪个方向赚钱有消息驱动的随机性，挨揍却是防不胜防。

今天唯一的亮点是出口反制概念，这种情绪下降甚至退潮时出现的题材也只能当轮动看待，其实是防御的属性。明天不知道又会轮到哪一块，那般先手坑后手的快节奏后我是猜不准。情绪资金多杀多，市场要好转就需要看趋势抱团的资金出力，市场有一段时间没有出现围绕少数核心票抱团的氛围了，没有聚焦的核心票这是最近短线的难点。其实从汽车股一窝蜂上涨后大面积个股出现要么闷杀要么冲高被砸成大面的结局，再那样看板块炒股怕是拼不赢手速，多数板块轮动一圈后也要重在个股本身的行情了。

大盘弱势整理一天，从不踩的力度来看没什么大惊小怪的，问题是连续两天量能都是大缩，没量的话那想指望什么大行情几乎不可能。指数这里应该不是一波持续下行的跌势，还会有震荡反复，问题是短线跌一跌后再回抽的话也不好看指数炒股。短线有热点活跃，理论上还是有些结构性机会，问题是太快的节奏很难踩点，只能轻指数偶尔精做下个股，节奏把握不准时就勿勉强出手。

二、盘中主要热点题材

1、稀有资源

稀土永磁：中国稀土、中科磁业、银河磁体、创兴资源

锗：云南锗业、光智科技、罗平锌电、驰宏锌锗

镓：福达合金

钽：东方钽业

2、其他

汽配+无人驾驶：浙江世宝、合兴股份

中报预增+汽配：飞龙股份

引入战投+地产：金科股份

光电显示+光伏：锦富技术

汽配+镁铝合金：丰华股份

注塑机+机器人：克劳斯

出版传媒：时代出版

地产+算力：电子城

机器人：林州重机

AI医疗：润达医疗

服饰：赫美集团

网安：国华网安

重组：大连热电

体育：莱茵体育

热电：世茂能源

三、游资和机构龙虎榜

中科磁业（301141）：国君宜昌珍珠路及东亚北京分公司游资主买，一机构买73万、卖1228万

银河磁体（300127）：华泰苏州人民路及西南浙江分公司游资主买，一机构买394万、卖491万

金科股份（000656）：招商福清侨荣城及招商南京庐山路游资主买，两机构买5776万、卖298万

林州重机（002535）：粤开广州分公司及银河厦门嘉禾路游资主买，两机构买6589万、卖298万

锦富技术（300128）：国君三亚迎宾路及光大上海卫清西路游资主买，四机构买1260万、卖5290万

飞龙股份（002536）：财通杭州上塘路及中金上海分公司游资主买，一机构买3197万，两机构卖1730万

中国稀土（000831）：华鑫成都交子大道及广发成都新光路游资主买，一机构买2608万，一机构卖1434万

时代出版（600551）：华泰总部及中建投南昌桃苑大街游资主买，一机构买2133万，三机构卖2276万

克劳斯（600579）：方正上海杨高南路及华鑫上海分公司游资主买，一机构卖576万

福达合金（603045）：华泰总部及海通扬州文昌东路游资主买，一机构卖2650万

光智科技（300489）：华泰北京东三环北路及银河大连人民路游资主买

云南锗业（002428）：方正重庆金开大道及中信湖北分公司游资主买

世茂能源（605028）：长江上海东明路及国君郑州黄河路游资主买

电子城（600658）：华鑫深圳益田路及华林娄底娄星南路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报

幽兰行天下：7月5日淘金早参

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡微涨，深市则小涨。汽配+无人驾驶等汽车、减速器、芯片等领涨热点板块，医药、卫星导航、AI等也有些表现，地产+热电、HJT+光伏、船舶、中特估、代糖、药店、银行+保险等则趋弱。近六成个股上涨，涨停板50个，其中一字板3个，另有22个涨逾10cm，涨停被砸个股18个。跌停板2个，大跌5%以上个股22个。

市场窄幅震荡，个股活跃度还可以，只是昨天消费和金融权重引领的那种风格没持续。指数一进入震荡后就主要是看热点题材炒股的行情，虽然近期是以短平快的情绪投机为主，但哪些板块涨还是需要驱动因素的，像消费、金融乃至基建那些整体趋势就不太好。其实最近消息面驱动行情的特色很明显，资金跟着消息面走，结局就是快速轮动，至于什么时候轮到哪个板块是有点随机的。像今天就先是消息刺激的锗等有色股冲一把就歇，而后是汽车和无人驾驶概念的躁动，没多久又轮到了半导体，而中午的消息又短暂的刺激了下医药股。

看消息面炒股其实是看着热闹但把握并不易，因为早出现的随时可能被后出现的所替代，即后浪推前浪，后浪一旦更强就把前浪拍在沙滩上。消息面的作用关键要看板块本身的人气，汽车股之所以躁动明显就在于前期已经累积了一定的人气，锗和医药这种没多少想象力的方向就是片刻的热情。这里主基调仍是快速轮动，明天可能又会轮往其他方向，还没轮到的方向可以等待轮动。今天最强的汽车+无人驾驶概念已经涨出高潮，明天正常是分化的淘汰赛，然后再局部反复。热点多而快且是情绪小票占主导的阶段，核心票并不明显或者说是不多，基本上是炒一把就跑的套利思路，太入戏太格局不行。这几天量化资金的主导性太强了，也可以说是扭曲了生态，炒起来不管三七二十一就是一窝蜂脉冲，砸起来一哄而散。这种炒法注定会让短线情绪不稳定，越往后越是先手坑后手，晚一步就可能不知怎么下手。

大盘窄幅震荡，走势还算正常，只是量能缩太多就说明并没有增量资金进场，存量博弈就是结构性行情。指数连续反弹几天后要淡化指数的作用，短线会是震荡折腾的节奏，遇回踩暂不担心，急躁地上冲反而更容易带来个股问题。震荡时点更要注重热点个股本身的节奏，短线有热点活跃就还有结构性机会，只是一旦热点混战起来就要聚焦反复炒的人气个股了，下半周估计就会混战更为激烈。

二、盘中主要热点题材

1、无人驾驶：浙江世宝、瑞玛精密、得润电子、路畅科技、启明信息、联创电子、兴民智通、光庭信息、永新光学、万集科技、德赛西威、亚太股份、威帝股份、德迈仕

2、汽车

汽配：合兴股份、天成自控、天龙股份、凯众股份、渤海汽车、英利汽车、伯特利、宁波高发、科博达、骏创科技、一汽富维

汽配+一体压铸：瑞鹄模具、多利科技、嵘泰股份

小鹏汽车+驱动电机：方正电机

汽车整车：众泰汽车

3、机器人

机器人：林州重机、弘讯科技

汽配+减速器：圣龙股份

机器人+减速机：爱仕达

华为+伺服电机：科力尔

减速机：通力科技

4、其他

定增+实控人变更：亚太实业

液晶显示+注塑件：深华发A

中报预增+卫星导航：海能达

中报预增+家电：莱克电气

中报预增+电机：通达动力

军工+卫星导航：中国卫星

IGBT+汽车芯片：斯达半导

锗：云南锗业、光智科技

医药：海思科、通化金马

摘帽+网安：宏达新材

服饰：赫美集团

镓：福达合金

三、游资和机构龙虎榜

联创电子（002036）：华鑫上海分公司及中金上海分公司游资主买，两机构买2696万

一汽富维（600742）：甬兴青岛分公司及国君岳阳南湖大道游资主买，一机构买680万

亚太股份（002284）：东财拉萨东环路及国君深圳人民南路游资主买，一机构买1230万

亚太实业（000691）：浙商杭州五星路及安信上海樱花路游资主买，一机构买663万、卖80万

通达动力（002576）：中建投北京分公司及东财拉萨东环路游资主买，一机构买925万、卖1766万

通力科技（301255）：国君宜昌珍珠路及华泰上海福士广场游资主买，一机构买1021万、卖1060万

万集科技（300552）：金元徐州北京南路及兴业厦门湖里大道游资主买，三机构买1117万、卖1357万

德赛西威（002920）：广发上海东方路及广发郑州农业路游资主买，一机构买2.08亿，两机构卖9259万

光庭信息（301221）：华鑫成都交子大道及国君成都北一环路游资主买，一机构买1873万，一机构卖6760万

兴民智通（002355）：方正上海杨高南路及华泰成都蜀金路游资主买，两机构买1784万，一机构卖839万

圣龙股份（603178）：方正上海杨高南路及瑞银上海花园石桥路游资主买

英利汽车（601279）：华鑫上海分公司及华鑫佛山南海海五路游资主买

弘讯科技（603015）：华鑫佛山南海海五路及华鑫上海分公司游资主买

凯众股份（603037）：海通济南洪家楼南路及华鑫上海分公司游资主买

光智科技（300489）：国君成都北一环路及华鑫上海莲花路游资主买

德迈仕（301007）：华泰上海福士广场及东财拉萨团结路游资主买

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，据此买卖，盈亏自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报