任何人有权利预测股市走势，但是，未必每个人都能够精准预测板块和个股的走势？我也一样，只是一种猜想，既构不成投资建议，也不构成对赌，读者娱乐一下即可，我只是想验证一下我的底层逻辑思维是否有效？

自从被中国神华发行价搞懵逼了，我对煤炭就有一种怪怪的心理状态。

中国神华新股上市中签了没卖，亏的把裤衩也给弄丢了，后面还是割了，省得眼不见，心不烦。

恰逢全国煤炭整顿市场，清理小煤炭产能，很多煤老板成了倒霉的老板，煤炭行业一时间风声鹤唳，煤炭行业股票卧倒躺平多年。

是金子终归是要发光的，煤炭是黑金，光伏把这块黑金彻底洗净，乌黑乌黑的，闪闪发亮。

后面的事情就不多解释了，有几个人能够持股拿这么多年呢？

光伏发电由于是有光才能发电，没光的时间只能靠煤炭发电来作为调峰的绝对主力，新能源汽车的覆盖率不断提升，油改电的趋势已经不可阻挡为光伏发电提供了广阔的发展空间。

意思很明确，新能源汽车是电力的消费绝对主力军，光伏是绿色能源的绝对主力军，煤炭发电是调峰的主力军。

由于煤炭资源大多数集中在央国企手中，属于不可再生，资源集中，有严格的审批手续，有高不可攀的行业准入条件，煤炭股票成了资本市场的香饽饽。

所谓三十年河东，三十年河西，煤炭的资源储备数量成了衡量公司价值的标准，中国神华坐拥360亿吨煤炭储量，成了当仁不让的行业大哥大，市值8000多亿，超过了宁德时代，直接奔万亿大关。

煤炭发电现阶段由于是调峰为主，电力购买方会进行相应补偿，弥补煤炭发电机组空耗的损失。

和AI，人工智能，大数据等的尽头是绿色能源一样，光伏的尽头是煤炭，至少在碳达峰之前是这样。

这就是我多年持有特变，只买不卖的原因，特变的煤炭储量120亿吨，是中国神华的三分之一，而且全部为露天煤矿，新疆煤炭是国内最后一块处女地，资本迟早会发现特变这块金子的。

对新能源的看法

目前赛道最好的是储能

阳光电源，宁德时代是优秀代表，储能行业还有很大增长空间。

最好的绿色能源看光伏

光伏是人类目前发现的最优解，硅料材料全球分布仅次于水，广泛分布，容易获取，超级低廉，可重复循环利用，人类不可能短时期能够找到替代晶硅路线技术的绿色能源之路。

光伏可以改善生态环境，可以改造沙漠，戈壁，荒滩，中国五分之一的国土面积是沙漠，戈壁，荒滩，在这些地区大规模建设光伏电站可以把沙漠，戈壁，荒滩变成草原，绿洲，良田，增加可用的国土面积，改造生态环境。

光伏的组件一次安装，循环利用20年以上，对环境没有污染，分布式光伏还解决了就地消纳的问题，避免电力长途运输，对电网的冲击。

未来一年看好的是硅料

硅料是光伏行业唯一的黑金，具有金属属性，款到发货，现金流特别好的板块，属于化工性质，属于投资人比较喜欢博弈的板块之一。

硅料是光伏定价之锚，目前龙头企业通威市占率超过30%，2024年有望超过40%，是目前光伏企业行业集中度最高的板块，目前硅料已经跌破包括通威这样最优秀的选手的成本价，相信，去产能会进一步加速，叠加行业主管部门已经在行动，必将在2024年就能够有良好的反馈。

硅料板块是光伏所有板块中第一个结束内卷的板块，通威2025年产能充分释放，资本一定会提前反应，提前布局通威。

未来两年看好的是特高压

欧美的电网改造有非常巨大的市场，至少1万亿美元的市场，国内西部光伏大基地未来10年需要至少100条以上特高压，至少5万亿市场。

特变电工当仁不让是特高压的绝对龙头企业，必将吃到这一波煤炭，特高压，硅料的红利。

未来三年看好的是组件

组件只有等欧美闭关锁国，小院高墙的措施失效后，国内特高压布局完成后，分布式光伏的瓶颈解决后，储能问题同步建设完成后，光伏大基地建设才会加快速度建设，组件才会再次出现爆发式增长。

风电不看好

风电会影响地球自转，影响大气环流，影响局部地区环境。

核电更不看好

只能布局在沿海地区，切尔诺贝利，福岛的核事故远在天边，近在眼前，日本鬼子向大海排放核污水的影响是深远的，有可能影响人类的基因，导致基因突变。

如果不好好控制核电风险，核电是毁灭人类的一个恶魔。

水电是目前相对比较好的新能源

水电可以防洪，发电，抽水蓄能，养殖，观光旅游等综合利用。

水电也会导致局部塌方，小地震，干旱气候，鱼类洄游等不利影响。

两害相权取其轻

水电是当下新能源中相比光伏的第二选择。

至于其他黑科技，我就不讨论了，至少10年内不用考虑了，对投资人来说，没有任何意义。

最后谈一下重点

光伏为何在未来的一年会走上坡趋势？

理由如下

国家大力支持房地产政策，就是变相减轻地方政府的土地财政压力，国家通过支持房地产低首付，低利息，就是以时间换空间，给土地财政转型争取时间，地方政府就不会一头埋在光伏里面。这样，就给光伏大大降温了。

目前，国家出台的政策可能会更稳健，支持零首付，10年之内只需要支付利息，10年后再逐步归还本金，意图很明确，就是为房地产争取10年时间，保证银行资产安全，头部房地产企业安全，土地财政相对平缓。

地方政府为何大规模介入光伏？大规模介入新能源产业？深度绑定新能源头部企业？

很明显，这些都是地方政府在土地转型当中的一种无奈之举。

地方政府近五年的招商引资项目基本都和新能源相关。

这是光伏被逼上梁山，自古华山一条路走到黑的根本原因。

政府支持房地产，给了地方政府另外一条活路，地方政府也没必要一条道走到黑。

这样的话，最大的金主，最大的小强不参与了，光伏只剩下光伏龙头企业清理门户的问题了。

通威的老刘预计乐观情况下，光伏下半年会有所改观，悲观情况下，光伏在明年下半年会有所改观。

企业资本在市场资本面前从来就没有话语权，通威接连被打了两次脸，第一次员工持股计划平均价34元，第二次员工持股计划平均价55元，相较目前股价，第一次亏了30%左右，第二次亏了60%左右。

搞的通威的20亿大股东资金，公司40亿资金这一次非常谨慎，再也不敢牛逼哄哄，毕竟，已经打脸两次，再次打脸没法混江湖了。

这次，通威大股东一直引而不发，大概率又要追高了，第三次打脸是必然的，不信就走着瞧。

硅料是光伏的定价之锚

硅料的价格已经让所有选手亏钱，这种游戏是不可持续的，必然导致大量硅料企业先停产检修来解决大量亏损问题，如果检修时间过长，停产检修就变成了真停产，一旦停产时间超过半年以上，重新开机的代价会让企业在两难之中进行选择，如果硅料价格一直维持在行业平均成本价附近，高于行业平均价之上的产能就会永远停产。

硅料的去产能比组件更狠，更猛，更彻底，不会导致死灰复燃，这是硅料去产能的历史告诉我们的。

通威大概率在2024年7月份，包头三期20万吨硅料投产，是压死硅料行业这峰骆驼????的最后一根稻草，只有先进产能实现无缝对接，淘汰落后产能才有意义，也不会导致死灰复燃的物质条件了。

通威在9月份之前，所有投产的85万吨硅料产能会达产，满产，超产，是提前结束硅料内卷的产能保障，是硅料会加速结束内卷的根本原因。

世界光伏看中国，中国光伏看硅料，光伏硅料看通威。

任何板块，牛不过三年，熊也不过三年。

光伏板块已经熊了两年，离牛还远吗？

从目前开始，光伏开始筑底，缓慢抬升底部，在7月15日前，因为光伏业绩普遍不好，有一个小波折，但是三季度不改光伏板块向上走的趋势，不管大盘如何走？未来一年，光伏否极泰来，一枝独秀，走板块独立行情。（老杨观天下）