25号早盘资讯

【今日第一条】

2021将加快推动智慧交通发展，高速信息化行业景气度高企，龙头受益更加明显

2021年全国交通运输工作会24日在北京召开。2021年交通运输行业将加快推动智慧交通发展，大力发展绿色交通。推进智慧公路、智慧港口、智慧航道、智慧枢纽等新型基础设施建设试点，推动智能铁路、智慧民航、智慧邮政等示范应用。加快推动5G、人工智能等前沿技术与交通运输深度融合，深化北斗系统行业应用。持续健全自动驾驶技术和测试体系，组织开展自动驾驶、智能航运等先导应用示范。深化基于区块链的全球航运服务网络建设。实施进口电商货物港航“畅行工程”。

在交通强国和新基建政策加持下，智慧高速、智慧港口等建设将掀起更大热潮。据不完全统计，截至11月30日，交通运输部已公开34家交通强国试点单位中23家的工作方案。其中智慧高速项目明显增多，应用更加丰富，基础设施数字化比例增加，对应的信息化投入显著增加。

新一轮交通信息化建设浪潮已然开启，以交通强国和新基建为代表的政策组合将推动行业快速发展，高速信息化行业景气度高企，有望持续向好，龙头受益更加明显。申港证券建议关注智慧交通路侧建设龙头千方科技（002373.SZ）、金溢科技（002869.SZ）、高新兴（300098.SZ）和万集科技（300552.SZ）等公司。

千方科技：公司业务覆盖智能基础设施、智慧路网、智慧航港、汽车电子、智慧城市•交通脑等行业前沿领域，形成从产品到解决方案、从硬件基础设施到软件智慧中枢的完整产业链条，是智慧交通、智慧安防行业的领先者。公司作为国内智能交通领先厂商，路端客户资源丰厚。2020年8月，公司完成非公开发行，共募资19亿元，用于下一代智慧交通系统产品解决方案研发升级及产业化项目以及补充流动资金。太平洋证券认为，公司未来有望受益于智能汽车行业在路端的建设。Wind一致目标价为31.18元，最新收盘价距其有约72%的溢价空间。

金溢科技：公司是国内领先的智慧交通与物联网核心设备及解决方案提供商，拥有ETC、RFID、V2X等领域核心技术，围绕车、路、城、场，为政府、运营单位、终端用户等提供端到端的解决方案，业务遍及全国30个省市及全球30多个国家。ETC的RSU（路侧单元）及OBU（车载单元）将迎来新一轮更换需求；城市停车场及加油站等城市场景带来ETC设备新需求；随着车路协同加速融合，V2X（车联网）设备逐步放量，公司2013年开始布局，有望凭借ETC领先优势，“驾轻就熟”持续抢占市场领先份额。海通证券认为，公司大力开拓OBU前装市场、城市ETC市场、并积极推进V2X业务，积极参与国家智慧高速公路建设等项目，为公司带来稳定增长及动能过渡。Wind一致目标价为53.9元，最新收盘价距其有约70%的溢价空间。

【要闻大联播】

●国务院：聚焦保障产业链供应链安全，着力打造融通创新的引领标杆

●第一张数字人民币保单成功出单

●监管层已取消存量科创主题基金的规模限制，多只科创主题基金松绑放开申购

●山西：加快北斗应用规模化、产业化进程 推进大规模普及应用

【题材早知道】

1.MLCC

据媒体报道，近期MLCC（片式多层陶瓷电容器）厂商纷纷延长交货周期。村田在上月通知客户交期至少要98天，近期再发通知延长两周，最少要等112天，慢则要等到180天，以特殊高容的交货期最长。太阳诱电交货期原本至少84天，进一步拉长24天至112天。日系厂商村田和太阳诱电分别为全球MLCC市场供货量第一和第三的厂家。

业界预测，MLCC将提前至明年农历年后涨价，比原本的预期提前一季。A股市场中，相关公司有三环集团（300408.SZ）、风华高科（000636.SZ）、火炬电子（603678.SH）等。

2.种业

据媒体报道，国家水稻良种重大科研联合攻关近日正式签约试点推进实质性派生品种保护制度，水稻攻关单位共同承诺从2020年12月20日起试行实质性派生品种。实质性派生品种保护制度是加强我国种质资源保护利用的重要保障。育种技术领先、种质资源储备充足的企业有望推出独家品种，形成显著的头部优势。

考虑到粮价回暖以及转基因种子事件催化，实质性派生品种的试点有望开启行业新一轮的政策红利成长期。国信证券看好种植链景气上行，标的方面，建议优选种子与种植板块：其中，种子板块推荐隆平高科（000998.SZ）、荃银高科（300087.SZ）、登海种业（002041.SZ）；种植推荐苏垦农发（601952.SH）。

【公告连连看】

●纳思达：子公司引入大基金二期等战投相关协议已签署完成并生效

解读：公司实现打印产业一体化布局，目前正启动对体外优质资产奔图电子（国内唯一自主可控打印机品牌）的收购，有望受益于政府端办公设备国产替代加速趋势。芯片业务子公司艾派克成功引入大基金等战投，加速其在通用MCU（单片机）及安全芯片领域的布局。机构普遍看好公司中长期发展潜力。Wind一致目标价为38.3元，最新收盘价距其有约43%的溢价空间。

●潍柴动力：拟定增募资不超过130亿元

解读：近年来，公司积极推动战略转型和结构调整，加快培育燃料电池、高端液压、大型CVT等新业态，已完成产品研发和市场验证。本次公司拟定增募资不超过130亿元，用于燃料电池产业链建设项目、全系列国六及以上排放标准H平台道路用高端发动机项目、大缸径高端发动机产业化项目、全系列液压动力总成和大型CVT动力总成产业化项目和补充流动资金。2020年三季度公司发动机业务毛利率环比改善明显，凯傲盈利回暖明显，天然气机贵金属用量拖累得到较好解决，伴随行业景气与公司新品投放市场，机构普遍预计四季度公司重卡发动机市占率与盈利能力环比改善。兴业证券认为，未来新产品序列（大缸径发动机、液压件、CVT 等）的持续开拓有望弱化重卡板块周期波动，改善盈利能力，打开公司远期成长空间。Wind一致目标价为19.23元，最新收盘价距其有约25%的溢价空间。

●隆基股份：拟13.97亿元投建宁夏乐叶年产3GW单晶电池项目

●海信视像：海信集团深化混合所有制改革，海信电子控股引入青岛新丰为战略投资者

●孚能科技：与吉利科技战略合作，设立合资公司建设动力电池生产工厂

●顾家家居：董事长涉嫌内幕交易股票，遭证监会立案调查

●金固股份：拟以3000万-6000万元回购股份

●汇纳科技：拟以6000万元-1.2亿元回购股份

24号复盘

没酒不行，因为酒壮怂人胆。今天酒不行，黄酒3只股都跌停，啤酒板块-6.68%，白酒板块-5.08%。基金排名战结束后，资金似乎失去了动力，看来要等到2021年再战了！

K线方面，指数全天震荡下行。沪指跌0.57%，深成指跌0.71%，创业板指跌0.78%，市场氛围极差，跌停50家，跌4%以上的有800多家。这和早上券商晨会观点背道而驰，国泰君安持续推荐种植板块；银河证券看好半导体产业链保持较高景气度；山西证券认为指数会在前期高点附近上下震荡，看好影视板块的触底反弹；稍微靠谱点儿的海通证券建议均衡配置、组合持仓。

量能方面，两市成交额为8261亿元（-1030亿元）。北向资金今日和明日都因为圣诞节放假，在没有外资的带动下，A股露出了本来的面目，呈现缓缓下垂形。

板块方面，煤炭板块反弹，军工、港口、燃气等活跃，题材热点多数熄火，酿酒板块全线大跌，食品、汽车板块跌幅居前。涨幅前三的概念是煤炭概念、中船系、航运概念。

白酒扑街，啤酒、黄酒、葡萄酒等跟随大跌。午后，种业跳水，军工多只个股炸板，没想到无人机（航天彩虹、星网宇达）也炸板了，但煤炭拉升，郑州煤电5连板，被大家调侃为‘煤’超风；光伏+火电这边的豫能控股继续T字板，跨年妖股即将诞生。

个股方面，今日涨停59只，跌停50只，平均股价-1.81%。

1.酿酒概念遭重挫，白酒板块整体跌逾5%，老白干酒、金种子酒、金徽酒等近十股封跌停板，啤酒、黄酒、葡萄酒等酒类股跟随大跌，兰州黄河、会稽山、莫高股份等跌停；

2.煤炭概念午后拉升，大有能源、郑州煤电午后封板，陕西黑猫触板；

3.火电板块呈震荡走势，豫能控股9天8板，赣能股份5天4板；

4.军工股早盘走强，午后部分回落，航天彩虹尾盘炸板，中天火箭、龙溪股份、大连重工、国机精工、利君股份等涨停；

5.低气温致天然气用量持续高位，长春燃气、大通燃气、安彩高科、新天绿能先后封板；

6.光伏板块今日小幅下跌，亿晶光电、太阳能2连板，金辰股份涨近9%；

7.住建部、体育总局称，到2025年 新建居住社区内至少配建一片非标准足球场地设施，涉足人造草坪产业的共创草坪大涨10%；

8.涉及碳交易的远达环保今日一字涨停，实现4连板；

9.环球印务近日在互动平台上表示，公司与国药集团下属北京所、武汉所、成都所、长春所以及北京科兴等疫苗生产企业一直保持着长期稳定的战略合作关系，午后拉升封板；

10.汽车板块全天跌幅居前，东风汽车封跌停